I fondi settoriali, detti anche fondi specializzati, consentono agli investitori di limitare l'attenzione del proprio portafoglio azzerando un segmento specifico del mercato. Rispetto ai tradizionali fondi comuni di investimento, i fondi del settore consentono di puntare ad un particolare settore o nicchia senza esporsi all'aumento della volatilità che va insieme all'investimento in singoli titoli. Investire con successo in questi tipi di fondi inizia con sapere quale settore metterai a fuoco i vostri sforzi. Ecco le cose più importanti da considerare quando si seleziona un fondo di settore. (Per ulteriori informazioni, consultate il tutorial: Fondamenti del Fondo Mutuo.)

Performance del settore

Il mercato si muove in cicli, e i singoli settori possono svolgere meglio in determinate volte rispetto ad altri. Ad esempio, il settore tecnologico potrebbe vedere un boom durante i periodi in cui nuove tecnologie stanno colpendo il mercato o la prossima grande avvio decide di andare in pubblico. Il settore energetico, invece, tende a muoversi in linea con il costo del petrolio grezzo, quindi quando i prezzi si innescano, i fondi energetici seguono in genere il loro aspetto. (Per ulteriori informazioni su ciò che influenza i prezzi del petrolio, vedere: Che cosa determina i prezzi del petrolio?

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Quando si sceglie i fondi del settore, è utile considerare come il settore più grande sta facendo nel suo complesso. Ciò significa guardare non solo alla storia recente ma a prestazioni a lungo termine per individuare le tendenze e giudicare quanto spesso il settore si riduce o si espande. Questo è importante per gli investitori perché rende più facile valutare l'impatto che un settore specifico ha probabilità di avere sul resto del portafoglio.

Potenziale di crescita

Oltre a considerare il passato record di un settore, è anche necessario valutare il suo potenziale per una crescita futura e una redditività. Ad esempio, prendi il settore immobiliare. Negli ultimi dieci anni, il settore immobiliare ha avuto un grande successo dopo la crisi finanziaria 2008, ma il mercato è riuscito a tornare ai livelli di crollo pre-alloggio. I tassi di interesse sono ancora vicini ai minimi storici, ma se iniziano ad aumentare, ciò potrebbe influenzare la capacità dei proprietari di casa di ottenere un'ipoteca. Questo, a sua volta, potrebbe portare a un rallentamento del mercato che potrebbe influire sulla performance del fondo. (Per maggiori informazioni sui migliori fondi immobiliari, vedere:

Top 5 Fondi comuni di investimento immobiliare (CGMRX, FREDX) .) Quando si esaminano i fondi del settore, è essenziale tenere d'occhio l'immagine più grande in termini di direzione del settore e dell'economia. Il settore più stretto è più suscettibile alle fluttuazioni del mercato che potrebbero spingere il vostro investimento verso il basso. Se la previsione economica per il settore che ti interessa non è così brillante, è un segno che si potrebbe desiderare di investire in una nicchia diversa.

Liquidità

I fondi settoriali non sono destinati ad essere investimenti in acquisto e detenzione. Poiché i settori si muovono nei cicli con il resto del mercato, ruotando diversi settori dentro e fuori dal proprio portafoglio è un modo intelligente per massimizzare i rendimenti, minimizzando il rischio.Detto questo, una delle cose più importanti da pesare quando si confrontano i fondi del settore è il livello di liquidità che offrono.

Ad esempio, diciamo che sei interessato a investire in un ETF per la sanità, ma sei preoccupato per quanto facilmente sarai in grado di tirare i tuoi soldi se il fondo non soddisfa le tue aspettative. In questo scenario, il volume di negoziazione del fondo sarebbe un buon indicatore di quanto sia liquido. Se il fondo non viene scambiato spesso, è più difficile uscire dall'investimento in discesa.

Diversificazione

Poiché i fondi del settore sono concentrati su una fetta più piccola del mercato, è particolarmente importante considerare quale diversità un particolare fondo offre. Ad esempio, con un fondo di settore finanziario, la maggior parte delle attività del fondo può essere concentrata su due o tre delle banche più grandi. In questo scenario, si potrebbe limitare voi stessi in termini di diversificazione e potenzialmente aumentare il livello di rischio. Guardando a quali classi di asset non mancano nel tuo portafoglio, puoi aiutarti a individuare i fondi del settore che sono meglio per riempire le lacune.

Il costo

La considerazione finale associata ai fondi del settore è il costo. Alcuni fondi del settore possono presentare rapporti di spesa più elevati rispetto ad altri. I fondi scambiati, ad esempio, tendono ad essere meno costosi di altri tipi di fondi, ma questo non è sempre il caso se l'ETF è gestito attivamente. Gli investitori che optano per fondi del settore pricier devono essere chiari su come questo influirà sui rendimenti complessivi.

La linea di fondo

I fondi settoriali offrono l'opportunità di abbinare o persino battere il mercato, ma non sono senza alcuni disagi. Mentre sono meno rischiose delle scorte, nel complesso, alcuni fondi del settore potrebbero essere più volatili, rendendo loro una scarsa corrispondenza per gli investitori che non sono interessati a fare una grande scommessa con i loro dollari d'investimento. Prima di fare il salto nei fondi del settore, è importante studiare attentamente i fattori descritti qui per assicurare che siano adeguati al tuo portafoglio.