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I titoli a reddito fisso sono comunemente utilizzati per diversificare il portafoglio di un investitore, in quanto riducono il rischio complessivo di una allocazione di attivi o di una strategia d'investimento ponderata pesantemente sul mercato azionario. I titoli a reddito fisso come le obbligazioni societarie, le obbligazioni statali, le scorte di società preferite e i certificati di deposito (CD) sono più stabili delle partecipazioni pura. Gli investitori tendono a fare affidamento su questa classe di asset più in tempi di crisi economica o quando il reddito stabile è l'obiettivo del conto di investimento. Sebbene i titoli a reddito fisso non forniscano un grande potenziale per un aumento del rendimento attraverso l'apprezzamento del capitale o l'opportunità di superare l'inflazione, il reddito che investe attraverso titoli fissi offre alcuni vantaggi unici rispetto alla crescita investendo attraverso il patrimonio netto.

Stabilità del Principale

Un vantaggio di investire in titoli a reddito fisso è la pace della mente che proviene da un equilibrio stabile del portafoglio e dalla conservazione del capitale. Per definizione, i titoli a reddito fisso sono tenuti a rimborsare l'importo originario dell'investimento, noto come bilancio principale, in una data specifica in futuro o in incrementi distribuiti per tutta la durata dell'investimento. Quando i titoli a reddito fisso sono fortemente valutati, come avviene per i titoli governativi U., esiste un rischio minimo che l'entità che offre la garanzia del reddito fisso non sarà in grado di rimborsare integralmente gli investitori all'arrivo dell'investimento. Allo stesso modo, le istituzioni finanziarie che offrono CD sono sostenute da agenzie di assicurazione dei depositi che tutelano i depositi dei clienti se una banca o un'unione di credito falliscano. Ciò riduce o elimina la preoccupazione che gli investitori hanno sulle fluttuazioni del portafoglio nel corso del tempo e il potenziale di non rispettare l'obiettivo del conto degli investimenti a causa della volatilità del mercato.

Flusso di reddito costante

Oltre al beneficio dell'apprezzamento del capitale, i titoli a reddito fisso offrono agli investitori un flusso costante di reddito generato dall'equilibrio del portafoglio. Le obbligazioni, i titoli preferenziali e i CD tutti pagano dividendi e pagamenti di interessi costanti agli investitori, creando un flusso di cassa coerente per gli investitori. I tassi di interesse e di dividendo sono fissati al momento del rilascio della garanzia e questi pagamenti sono garantiti finché l'entità emittente non è in linea di principio. I titoli di Stato federali sono i meno probabili per default sui pagamenti di interessi e dividendi, mentre le obbligazioni societarie con rating più basse di agenzie di credito hanno più rischio di default per gli investitori. Questa caratteristica dei titoli a reddito fisso è particolarmente attraente per gli investitori vicino o in pensione che ricevono scarso o nessun reddito da altre fonti.

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Richiesta di credito più elevata

Gli investitori a reddito fisso beneficiano anche della loro posizione nella struttura del capitale di un'entità che emette investimenti in azioni e debiti.Gli investitori in obbligazioni di una società hanno una priorità maggiore rispetto agli azionisti comuni e privilegiati della stessa società se la società dichiara il fallimento o sia liquidata. I titolari di obbligazioni, quindi, sono più probabili rimborsare il loro principale investimento quando le attività sono distribuite durante un evento di liquidazione.