Con oltre 200 fondi che gestiscono più di 3 trilioni di dollari in attività, il gruppo Vanguard è la più grande società di gestione degli investimenti nel mondo. Nel 1975, ha introdotto il mondo a investimenti a basso costo con il lancio del primo fondo di indice retail. Da allora, Vanguard è diventato il più grande fornitore di fondi di indice, con un fondo per tenere traccia di qualsiasi indice o segmento di mercato. Nel 1996 ha introdotto l'indice VGUARD REIT Index (VGSIX), che tiene traccia delle prestazioni dell'Indice MSCI U. S. REIT. Di seguito è riportata una panoramica dell'Indice Indice REIT Vanguard insieme ad alcune evidenze del fondo.

L'obiettivo d'investimento dell'investitore Vanguard REIT Index Inv è quello di generare un elevato livello di reddito corrente, mantenendo le attività immobiliari per l'apprezzamento del capitale a lungo termine. Il fondo cerca di rispecchiare l'andamento dell'Indice MSCI U. S. REIT investendo principalmente in altri trust di investimenti immobiliari (REIT), che detengono portafogli di edifici per uffici, alberghi e altre proprietà immobiliari. Il fondo è obbligato a superare il 90% del suo reddito e delle plusvalenze agli azionisti sotto forma di dividendi. Al 26 febbraio 2016, VGSIX ha avuto un rendimento del 3,91%.

Holdings Core

Il portafoglio del fondo è costituito da una diversa sezione di piccole, medie e grandi scorte immobiliari. A partire dal 31 gennaio 2016, ha detenuto il 37% in azioni di grandi capsule, il 42% nelle azioni a metà cap e il 18% in azioni di piccole capite. Investisce il 99% del proprio portafoglio negli U.S. REITs, che comprendono REITs per la sanità, hotel REITs, REITs per uffici, REIT industriali e REIT residenziali; queste sono le sue maggiori aziende. Le sue 10 maggiori aziende, tra cui Simon Property Group, Inc. (NYSE: SPG

SPGSimon Property Group Inc154. 99-0. 01%

creati con Highstock 4. 2. 6 ), NYSE: PSA PSAPublic Storage209 32 + 0. 17% Creato con Highstock 4. 2. 6 ), Equity Residential (NYSE: EQR EQREquity Residential69. Creato con Highstock 4. 2. 6 ) e Avalon Bay Communities, Inc. (NYSE: AVB AVBAvalonBay Communities Inc183. 39 + 0. 78% Creato con Highstock 4. 2. 6 < ), rappresentano più del 37% del proprio portafoglio. Il fondo ha un patrimonio complessivo di $ 51. 4 miliardi hanno investito in 152 azioni diverse.

Team di gestione Il fondo è stato gestito da Gerard C. O'Reilly sin dall'inizio. O'Reilly, che ha conseguito un diploma di scienze presso l'Università di Villanova, è entrato a far parte del Vanguard nel 1992 e ha iniziato a gestire i portafogli di investimento nel 1994. Performance degli investimenti

L'obiettivo principale di investimento del fondo è quello di monitorare l'andamento del suo indice di riferimento , che ha fatto costantemente sin dal suo inizio.Ha inoltre eseguito costantemente nel terzo e quarto superiore della categoria immobiliare di Morningstar, che comprende fondi immobiliari gestiti attivamente. Il fondo REIT Index è gestito in maniera passiva con un fatturato molto basso. Nel 2015, il fatturato del portafoglio è stato di 0,8%. A partire dal 31 gennaio 2016 il fondo è tornato all'8,24% negli ultimi tre anni, 10,16% negli ultimi 5 anni e 6,29% negli ultimi 10 anni. Il suo rapporto di spesa di 0, 26% è uno dei più bassi della sua categoria.

Ruolo del fondo in un portafoglio di investimenti

I REITs sono generalmente utilizzati come supporti di supporto in portafogli diversificati. Dal momento che sono composti principalmente da beni immobili, hanno una correlazione bassa con le scorte. Ad esempio, nel 2013, l'Indice S & P 500 ha restituito 32. 39%, mentre l'indice Vanguard REIT Index ha restituito solo il 2.31%. Tuttavia, nel 2014, il S & P 500 ha guadagnato il 13, 69%, mentre l'indice Vanguard REIT ha guadagnato il 30, 13%. Il fondo non è senza rischi; è focalizzata su un unico settore, il che significa in alcuni anni che potrebbe essere più volatile del mercato azionario più ampio. Gli investitori che cercano di generare maggiori redditi correnti con l'opportunità di partecipare all'apprezzamento dei prezzi immobiliari potrebbero considerare l'assegnazione di una quota minore del loro patrimonio al fondo. Il fondo richiede un investimento minimo di 3 000 dollari. Gli investitori con almeno 10.000 dollari per investire possono acquistare la versione dell'Armiante Shares del fondo, che ha un rapporto di spesa ancora inferiore di 0. 12%.