La fiducia è un veicolo per la detenzione e la trasmissione della proprietà familiare. In quanto tale, in genere serve almeno uno dei due scopi: può ridurre le tasse di una famiglia spostando i redditi ai membri in bassi tassi di imposta e può fornire ai membri meno fortunati (o più impulsivi) controllando come viene versato il loro denaro.

A causa del credito d'imposta sul dividendo e del credito d'imposta personale, ad esempio, un canadese senza alcun altro reddito - in particolare uno studente con spese di istruzione deducibili - potrebbe ricevere decine di migliaia di dollari in dividendi da parte delle società canadesi senza imposte. Ma mentre la fiducia in famiglia ha una reputazione ben guadagnata come strumento per i ricchi, questi vantaggi possono raggiungere profondamente la classe media. Ad esempio, una regola speciale conosciuta come un congelamento di proprietà può rendere una fiducia indispensabile anche per le imprese familiari di modesto successo.

La fiducia non è altro che una relazione. Si verifica quando una persona, spesso chiamata il settlor, dà proprietà ad un'altra persona, il trustee, a gestire per conto di altre persone (i beneficiari). Utilizzando il congelamento delle aziende, per esempio, i proprietari di una società in crescita convertono le proprie quote di attività esistenti in azioni privilegiate calibrate al valore dell'attività e vendono nuovi titoli comuni alla fiducia delle famiglie che catturano la crescita futura dell'azienda.

Bloccando la quota di generazione attuale al valore attuale della società, possono prepararsi alla responsabilità fiscale quando muoiono senza preoccuparsi di dover vendere la società. Nel frattempo, la prossima generazione può dividere i profitti della società attraverso dividendi allocati alle azioni comuni.

Una fiducia non è una persona giuridica che può stipulare contratti o incorrere in responsabilità. Né la fiducia stessa è un contratto che impone obblighi tra una delle parti, sebbene un beneficiario possa citare un fiduciario per non aver agito nel migliore interesse del beneficiario, noto come violazione del dovere fiduciario. In quanto tali, le trust non sono particolarmente difficili da stabilire - in realtà, tecnicamente, la maggior parte dei trust non ha nemmeno bisogno di un documento di fondazione. Ma la legge fiscale che circonda le trust è altrettanto complessa come si potrebbe aspettare - un individuo interessato a stabilire una fiducia dovrebbe parlare con un avvocato in primo luogo. Ecco alcuni di ciò che si può aspettare di discutere.

La fiducia in vita o immobili?

Ci sono fondamentalmente due tipi di trust. I trust testamenti vengono creati come parte di una volontà e avranno effetto sulla morte del testatore. Le recenti modifiche alla legislazione canadese hanno tolto il vantaggio fiscale della costituzione di trust immobiliari a lungo termine, rendendoli meno utili.

Qualsiasi altra fiducia, inclusa quella che utilizza un congelamento immobiliare, è una fiducia viva o inter-vivos, stabilita mentre il suo architetto è ancora vivo.Una fiducia viva può essere creata per svariati scopi - l'Agenzia di Revenue Canada (CRA) ha individuato 31 tipi diversi di trust di vita - per una varietà di beneficiari diversi.

Infatti, due avvocati fiscali Evelyn R. Schusheim di Toronto hanno iniziato a sostituire i desideri, due nuovi tipi di fiducia per gli anziani, i cosiddetti trust alter-ego e joint-spousal o common law. Regole speciali consentono ad un'età individuale di 65 anni o più a ricomprendere le attività in questi trust senza dover pagare guadagni di capitale sui beni in primo luogo. Solo l'individuo (e il partner, nel caso di una fiducia congiunta) possono trarre vantaggio dalla fiducia mentre lui è vivo. Quando il settlor (o sopravvivente partner) muore, la fiducia paga l'imposta sui guadagni di capitale realizzati, ma la proprietà della fiducia può essere distribuita agli eredi senza essere soggetta a tasse probate.

Assicurati le regole di attribuzione.

Anche se una fiducia canadese non è una persona giuridica, è sotto la legge canadese un contribuente - ai tassi più alti. Ecco perché i fiduciari cercano di trasferire i redditi guadagnati dalla proprietà di fiducia ai beneficiari - in modo da poter pagare le tasse a loro, presumibilmente inferiori, tassi. Ma nel tentativo di limitare l'utilizzo dei trust per l'evasione fiscale, la legge fiscale canadese attribuisce il reddito di fiducia alla persona che ha trasferito la proprietà alla fiducia se i destinatari sono familiari.

In generale, queste regole di attribuzione si applicano quando il beneficiario è un coniuge o meno di 18 anni, nel caso di dividendi e interessi (ma non di plusvalenze). Le regole di attribuzione non si applicano quando il beneficiario è un figlio adulto (o nipote o nipote o nipote).

Altre regole attribuiscono il reddito ad un cedente che può effettivamente controllare o recuperare i beni nella fiducia. Esistono eccezioni, tra cui fiducia alter-ego e trust trust partner. Ma altrimenti, le regole fanno fiducia revocabili, sempre più comuni in, ad esempio, l'U., difficile da usare in Canada. (Vedi anche: Come impostare un fondo di fiducia se non sei ricco. )

Scegli un Settlor and Trustee.

Le regole di attribuzione guidano queste decisioni. Poiché un cedente non può controllare la proprietà in una fiducia, non può essere un solo fiduciario. (Un cedente può essere uno di almeno tre fiduciari, a condizione che non eserciti un'influenza sproporzionata.)

Di solito, la persona che trasferisce la proprietà da mettere in fiducia chiede che qualcun altro sia il settlor - un nonno, forse, o un amico familiare stretto. Ci sono momenti, tuttavia, quando devi nominare qualcun altro, ad esempio una società di fiducia, come trustee. Ad esempio, se si desidera stabilire una fiducia in un'altra provincia, il fiduciario (o la maggioranza dei fiduciari) deve risiedere. Altre volte per nominare un fiduciario esterno sono quando si desidera una pura indipendenza o anticipi conflitti all'interno della famiglia.

È importante che i soggetti che sono designati trustees effettivamente eseguire il lavoro di trustee. Negli ultimi anni il Canada Revenue Agency ha cercato di colmare i settori oi beneficiari che fungono da de facto trustees.

Decidere su quale proprietà trasferire.

Una fiducia non esiste senza che una proprietà viene trasferita o come viene chiamata, risolta - la prospettiva o la promessa di effettuare il trasferimento non è sufficiente per creare una fiducia in anticipo. Inoltre, tenuto conto delle regole di attribuzione, potrebbe essere scorretto stabilire una fiducia con la proprietà reale che fornirà reddito o capitale ai beneficiari, anche se la proprietà di regolamento deve avere un valore, altrimenti, dice Weigl, la legittimità della fiducia potrebbe essere contestata. Weigl suggerisce di utilizzare una moneta d'argento o d'oro facilmente individuabile e conservata in una cassetta di sicurezza. (Se la fiducia è mai stata controllata, i funzionari del reddito desidereranno sapere se il fiduciario lo ha ancora "diventa un po 'un problema di registrazione")

Se i beneficiari di un trust fossero in altre circostanze le regole di attribuzione, settlor o l'individuo con le attività reali può evitarli facendo quello che è conosciuto come prestito di tasso di interesse prescritto, un prestito documentato con un tasso di interesse non inferiore al tasso di interesse prescritto dalla CRA.

La fiducia può quindi utilizzare i proventi del prestito per acquistare i beni che avrà. Ad esempio, nel caso di un congelamento immobiliare, un piccolo prestito di 100 dollari dovrebbe essere sufficiente per la fiducia di acquistare le nuove azioni ordinarie della famiglia in un valore nominale nominale. La fiducia può rimborsare il prestito quando riceve il primo controllo del dividendo.

La linea inferiore

La fiducia non è un contratto o una persona giuridica, ma data le regole complesse di attribuzione, è meglio parlare con un avvocato prima di impostarne uno. (Vedi anche: Come impostare un fondo di fiducia nell'U. K)