Mentre l'inversione aziendale può sembrare un'idea esoterica, è in realtà un concetto relativamente semplice da capire. Si tratta di una strategia utilizzata dalle società per ridurre gli obblighi fiscali trasferendosi in una nazione straniera con leggi fiscali più basse e più rilassate. Le inversioni aziendali possono essere strutturate da un'azienda da parte di un reinserimento in un paese straniero o nell'acquisto di una società estera esistente.

Di conseguenza, mentre la struttura operativa o la posizione funzionale della società di solito rimane invariata, la sede legale della società cambia nella posizione del nuovo proprietario. Con quella semplice manovra, gli obblighi fiscali della società cambiano anche. Molte aziende U. S. hanno trovato vantaggioso ricollocare la loro sede anziché affrontare le più elevate tasse d'imposta sul mondo, a prescindere dal fatto che i redditi siano stati guadagnati a livello nazionale o all'estero. (Per ulteriori informazioni, vedere Inversione delle imposte corporate .)

Il sistema fiscale U. S. è considerato uno dei sistemi fiscali più abissali al mondo, specialmente quando si tratta di come si tratta di redditi aziendali guadagnati all'estero. Con un tasso federale di imposta sul reddito di 35 $, l'U. ha la più alta tassa delle società nel mondo sviluppato. L'Irlanda è solo il 12,5% mentre l'organizzazione per la cooperazione e lo sviluppo economico è al 25%.

Non solo le corporazioni americane pagano un'aliquota elevata sui redditi guadagnati a livello nazionale, ma devono pagare anche i redditi guadagnati all'estero. Mentre questa tassa è pagata solo per gli utili rimpatriati, il requisito di farlo è diverso da qualsiasi altra economia avanzata. Altri paesi seguono un sistema fiscale territoriale in cui le imposte sono riscosse solo sui redditi guadagnati all'interno dei confini del paese.

Per questo motivo molte U. S. corporations scelgono di non rimpatriare i loro guadagni stranieri e si stima che queste multinazionali americane dispongano di 2 trilioni di dollari detenute da controllate estere. Le aliquote inferiori offerte nei paesi stranieri forniscono abbastanza incentivo alle compagnie americane per spostare la propria sede attraverso un'inversione aziendale.

Vantaggi dell'inversione aziendale

Esistono essenzialmente due modi primari che una società U. S. ha in vantaggio di reincorporare e di trasferire la propria sede legale. Attraverso una inversione aziendale, un'azienda U. cambia il suo indirizzo legale in una sede estera e quindi non è più soggetta all'aliquota dell'imposta sul reddito delle entrate estere U. Tuttavia, l'azienda deve ancora pagare il tasso di U. su indennità basate su U. S. L'altro vantaggio che offre l'inversione aziendale è la capacità di impegnarsi nella pratica di strappare i profitti per ridurre l'imposta pagata su U.Reddito a base di S. A tal fine, una multinazionale U. che ha recentemente invertito presterà denaro alla sua controllata U. S. I pagamenti di interessi che la controllata paga poi alla sede estera possono essere detratti dal proprio reddito imponibile, riducendo così la sua aliquota effettiva. Tra il 1994 e la metà dell'anno scorso, ci sono state 75 inversioni aziendali degli U., con 47 avute negli ultimi 10 anni. Nonostante le nuove regolamentazioni messe in atto lo scorso anno per limitare queste inversioni, dall'ultima autunno sono stati acquisiti 55 acquisti di società U. da acquirenti stranieri. Mentre queste aziende stanno approfittando delle aliquote fiscali più basse, il governo U. si trova ad affrontare perdite continue delle entrate fiscali delle società.

La linea di fondo

Poiché l'U. ha il tasso di imposta più elevato nelle economie avanzate, le U. S. corporations hanno un enorme incentivo a trasferirsi in nazioni con tassi d'imposta minori attraverso l'inversione aziendale. Anche se queste aziende beneficiano delle mosse, il governo U. soffre di riduzione delle entrate fiscali. Almeno una stima nel 2014 ha sostenuto le perdite di entrate fiscali ammontano a quasi 20 miliardi di dollari nei 10 anni precedenti. Ma nonostante i tentativi di limitare queste inversioni con nuove normative, l'anno passato ha visto il numero delle acquisizioni straniere delle società U. aumentano notevolmente.