Le strategie beta intelligenti continuano a guadagnare vapore. Mentre esistono attualmente 771 fondi intelligenti beta di scambio azionari (ETF), esistono solo 22 ETF a tasso fisso beta. Gli ETF di smart beta equity ora hanno più di 500 miliardi di dollari in beni mentre i loro fratelli a reddito fisso hanno appena 5 dollari. 2 miliardi.

Se non sei sicuro della definizione di una smart beta ETF, ci sono diverse varianti. In pratica utilizzano analisi tecniche o fondamentali in contrapposizione alla capitalizzazione di mercato per determinare le partecipazioni. Invece di guardare gli ETF di smart beta beta più popolari, andiamo a dare un'occhiata a qualche ETF di smart-beta bond che hanno funzionato bene. (Per ulteriori informazioni, vedere: Strategic / Smart Beta: cosa gli investitori devono sapere .)

L'ETF di Bongd ETF (PHB) di PowerShares Fundamental High Yield segue il prezzo e la resa dell'Indice High Yield 1-10 di RAFI Bonds U. S. High Yield 1-10. Le relative ponderazioni sono basate sul valore contabile e sul flusso di cassa dell'emittente. Le emissioni sotto B (spazzatura) sono escluse dalla considerazione. Dal momento che PHB tiene traccia di rating più elevati, non ha un rendimento del dividendo eccezionalmente elevato. Ancora una volta, è dubbio che molti investitori stanno andando a lamentarsi di un rendimento del dividendo del 4, 53%, soprattutto quando PHB ha apprezzato il 9, 56% anno fino ad oggi. PHB ha un patrimonio netto di 958 dollari. 45 milioni. Ha un rapporto di spesa leggermente superiore alla media dello 0. 50%. Il volume medio di scambi quotidiani negli ultimi tre mesi è di 217,379. (Per ulteriori informazioni, vedere:

Le ETF Smart Beta potrebbero essere un mercato di 1 trilione di dollari entro il 2020?

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L'ETF Vident Core U. S. Bond Strategic (VBND) tiene traccia del ritorno totale del Vident Core U. S. Bond Strategy Index. Sovrappone i settori con una valutazione e un impulso favorevoli. VBND ha un patrimonio netto di 460 dollari. 73 milioni e viene fornito con un rapporto di spesa di 0. 48%. Ha apprezzato 5. 68% anno fino ad oggi e attualmente cede 1. 44%. Questo rendimento più basso è probabilmente parte della ragione del basso volume medio di negoziazione quotidiano di 24,559. (Per ulteriori informazioni, vedere: Smart Beta ETFs: i pro ei contro

.)

L'IQ Enhanced Core Plus Bond U. S. ETF (AGGP) cerca di monitorare il prezzo e la resa dell'Indice IQ Enhanced Core Plus Bond U. S. Le sue ponderazioni si basano sul valore dei prezzi. Le partecipazioni sono altre ETF, non le obbligazioni individuali. AGGP offre l'esposizione a Tesoreria, titoli garantiti da mutui, obbligazioni societarie e titoli in dollari denominati in dollari emergenti. Secondo questa pagina di riepilogo dell'ETF: "cerca di sovraperformare l'universo U. dollaro denominato, fiscale, a reddito fisso utilizzando una strategia di investimento slancio, che cerca di tenere traccia della persistenza delle tendenze in corso sul mercato. "Le prime cinque aziende di AGGP sono LQD LQDiSh iBoxx IGCB121. 16 + 0.03% Creato con Highstock 4. 2. 6

(28% delle attività), VMBS (26%), VCIT (21%), MBG (13%) e MBB (9%). (Per ulteriori informazioni, vedere:

Come valutare le strategie dell'ETF di Smart Beta .) Metriche chiave Il seguente grafico confronta le metriche chiave per questi tre ETF obbligati beta. Patrimonio netto Spese

Rapporto

Rendimento all'anno

Rendimento dividendo	Volume PHB	$ 958. 45 milioni	0. 50%	9. 56%
4. 53%	217, 379	VBND	460 dollari. 73 milioni	0. 48%	5. 68%
1. 44%	24, 595	AGGP *	$ 207. 32 milioni	0. 25%	1. 85%
2. 91%	160, 792	* Nota: la data di creazione di AGGP è stata il 9 maggio 2016. La performance corrente non include l'intero anno.	La linea di fondo	Tutti e tre gli ETF di beta bonds intelligenti sono stati vincitori finora quest'anno. Ciò non significa che continueranno ad essere vincitori, ma potrebbero essere degni di ulteriore ricerca per la considerazione degli investimenti. (	)

Dan Moskowitz non ha alcuna posizione negli ETF menzionati in questo articolo. Per ulteriori informazioni, vedere:

Costruire un mousetrap con Smart Beta ETF.