Quando la maggior parte delle persone pensa alle classi di attività, vengono in mente cose come azioni, obbligazioni, beni immobili e merci. I consulenti di investimento trascorrono innumerevoli ore a ricercare i profili di rischio / rendimento e le correlazioni di queste classi "asset" comuni, nel tentativo di costruire portfoli di investimento efficienti per i loro clienti.

Tutorial: Concetti finanziari di base

Tuttavia, se sei un investitore giovane e di mezza età, l'importanza di queste classi asset risulta in confronto ad una classe di asset chiamata capitale umano. Il capitale umano è immateriale e non può essere acquistato o venduto direttamente. Per questo motivo, non ha molta pressione finanziaria. Se sei compresa tra i 18 ei 50 anni, o agisci ancora come te, potresti essere interessato a quale capitale umano può fare per te e come puoi usare per crescere e proteggere il tuo capitale finanziario.

Che cos'è il capitale umano? Se hai appreso del capitale umano nella scuola di business, è stato probabilmente definito dalla prospettiva di un imprenditore, ma che dire da una prospettiva dell'investitore individuale? A un investitore individuale, il capitale umano è il valore attuale di tutti i salari futuri. Quando sei giovane, di solito è il bene più prezioso che tu possiedi. Il capitale umano è anche la tua migliore protezione contro l'inflazione. Con un forte set di abilità professionale, comandare sempre un salario equo, non importa quanto gonfiata la tua valuta locale diventa.

Tutto quello che fai per aumentare la tua capacità di guadagnare salari futuri più elevati potrebbe essere considerato investire nel tuo capitale umano. Gli investimenti monetari e lunghi che fai prima della vita, come l'ottenimento di una formazione superiore, la formazione sul posto di lavoro e l'apprendimento di migliori competenze sociali, possono aumentare il tuo capitale umano personale. (Per saperne di più sull'investimento nel tuo capitale umano, leggi Investire in te stesso con un'educazione universitaria e Cinque modi per finanziare l'istruzione universitaria. )

Come influisce sul tuo finanziario Assegnazione del capitale? Durante la tua vita, il tuo capitale umano e finanziario dovrebbero andare in direzioni opposte. Quando invecchiate, hai l'opportunità di utilizzare il tuo capitale umano per aumentare il tuo capitale finanziario. È un'opportunità perché il capitale finanziario non è un dato; è guadagnato salari, risparmi e decisioni di investimento intelligente. (Per ulteriori informazioni, vedere Giovani Investitori: Cosa stai aspettando? )

Durante la tua carriera lavorativa, le caratteristiche del rischio del tuo capitale umano dovrebbero influire sul modo in cui assegnare il tuo capitale finanziario. Fattori come la stabilità del lavoro, la volatilità dei redditi e il settore industriale in cui si lavora dovrebbero essere considerati tutti quando si seleziona un'assegnazione di asset per il tuo capitale finanziario. Di seguito sono riportati due esempi di come le caratteristiche di rischio del vostro capitale umano possono influenzare l'allocazione del patrimonio del capitale finanziario.

Esempio 1 - Investimento in azioni aziendali Un ingegnere chimico altamente specializzato che lavora nell'industria petrolifera non vuole avere un portafoglio fortemente ponderato nel settore energetico, o anche più ovviamente, nel suo stock di datore di lavoro. La specializzazione in carriera rende il capitale umano concentrato e rischioso, da un punto di vista dell'industria. In quanto tale, l'ingegnere può compensare questo rischio investendo il proprio capitale finanziario in industrie e aziende con poca o nessuna correlazione con il suo capitale umano.

Ad esempio, investendo più del suo capitale finanziario in settori come la sanità o le telecomunicazioni, potrebbe offrire una diversificazione e aiutare a gestire meglio i rischi complessivi del portafoglio di investimenti. Esempio 2 - Volatilità dei redditi e rischio di investimento Un broker immobiliare dovrà affrontare un rischio di capitale più umano rispetto a quello di un investitore un farmacista. Il broker immobiliare può avere un'appetito più elevato per il rischio finanziario, ma i suoi salari sono più volatili, più difficili da sostituire e meno sicuri del farmacista. Questo rischio extra rende meno redditizio il flusso di reddito del broker. Tutto il resto è uguale, deve compensare questo rischio extra di capitale umano, possedendo una percentuale più elevata di attività finanziarie più liquide e meno volatili rispetto al farmacista.

Proteggere il tuo capitale umano Come ogni altra classe di attività, ci sono rischi associati al tuo capitale umano. I due principali rischi sono il rischio di morte o di disabilità e il rischio di competenza professionale.

Rischio di morte o di disabilità Quando sei un giovane adulto, è molto importante proteggere il tuo capitale umano sia con le politiche di vita che di invalidità. Così facendo proteggerà voi e la vostra famiglia da una possibile perdita di capitale umano, a causa di una morte prematura o di una malattia che impedisce la carriera. Questo è particolarmente vero se i futuri impegni finanziari futuri sono elevati. Quando si invecchia, la necessità di coprire il capitale umano con assicurazioni dovrebbe diminuire. Le decisioni relative alla protezione del vostro capitale umano con assicurazioni sulla vita e sulla disabilità devono essere effettuate in combinazione con le decisioni globali di assegnazione degli asset nel portafoglio di investimenti. (Per saperne di più sulla vita e sull'assicurazione di invalidità, vedere

Acquisto di assicurazione sulla vita: termine versus permanente e Politica di assicurazione invalidità: ora in inglese .) Rischio di competenza professionale > La tua capacità di guadagnare salari futuri dipende fortemente dalla tua competenza professionale. Diventare troppo comodo con la tua carriera potrebbe rappresentare un rischio nascosto per il tuo capitale umano. Come molti altri beni preziosi, il capitale umano deve essere costantemente monitorato. Dovresti sempre avere obiettivi per l'apprendimento lungo tutto l'arco della vita e dovresti rimanere aggiornato con le tendenze del settore e le nuove tecnologie per proteggere questo rischio. La linea di fondo

Per gli investitori giovani e di mezza età, il capitale umano offre la protezione dell'inflazione ed è un bene molto importante che non deve essere trascurato.Tutte le decisioni di investimento dovrebbero tener conto delle caratteristiche del capitale umano e finanziario. Il vostro capitale umano dovrebbe essere protetto con assicurazioni e sempre aperto ad ulteriori investimenti, attraverso una maggiore formazione e formazione sul posto di lavoro. L'investitore famoso Warren Buffett ha detto una volta: "Il miglior investimento che puoi fare è sempre in te stesso". Non è mai stata una buona idea essere dall'altra parte del commercio di Mr. Buffett. (Per leggere di più sulle ideologie di Buffett, guarda Warren Buffett: La strada alle ricchezze

e Pensate come Warren Buffett .)