Il rischio sistematico, o il rischio di mercato, è la volatilità che colpisce molte industrie, titoli e beni. Il rischio sistematico colpisce il mercato globale ed è difficile da prevedere. A differenza del rischio non sistematico, la diversificazione non può contribuire a ridurre il rischio sistematico, perché colpisce un'ampia gamma di attività e titoli. Ad esempio, la Grande Recessione era una forma di rischio sistematico; la recessione economica ha colpito il mercato nel suo complesso.
Beta è una misura della volatilità di una azione rispetto al mercato. Misura l'esposizione del rischio che un determinato stock o settore ha in relazione al mercato. Se vuoi conoscere il rischio sistematico del tuo portafoglio, puoi calcolare la sua beta.
• Una beta di 0 indica che il portafoglio non è correlato al mercato.
• Un beta inferiore a 0 indica che si muove nella direzione opposta del mercato.
• Una beta tra 0 e 1 significa che si muove nella stessa direzione del mercato, con meno volatilità.
• Una beta di 1 indica che il portafoglio si muoverà nella stessa direzione, ha la stessa volatilità ed è sensibile al rischio sistematico.
• Una beta superiore a 1 indica che il portafoglio si muoverà nella stessa direzione del mercato, con una maggiore intensità ed è molto sensibile al rischio sistematico.
Supponiamo che la beta di un portafoglio di un investitore sia 2 in relazione ad un ampio indice di mercato, come il S & P 500. Se il mercato aumenta del 2%, il portafoglio generalmente aumenta del 4% . Allo stesso modo, se il mercato diminuisce del 2%, il portafoglio generalmente diminuisce del 4%. Questo portafoglio è sensibile al rischio sistematico, ma il rischio può essere ridotto mediante copertura.
Qual è la correlazione tra il rischio di rischio azionario e il rischio?
Approfondire la relazione tra il tasso di rendimento privo di rischio e il premio del rischio azionario e capire come il tasso privo di rischio sia ipotetico.
Qual è la differenza tra rischio intrinseco e rischio sistematico?
Conoscere il rischio intrinseco e sistematico, due tipi di rischio che incidono sugli investimenti, le differenze tra di esse e come ridurre il rischio di ciascuno.
Qual è la differenza tra rischio sistemico e rischio sistematico?
Il rischio sistemico è generalmente utilizzato in riferimento ad un evento che può scatenare un crollo in un determinato settore o economia, mentre il rischio sistematico si riferisce al rischio complessivo del mercato. Il rischio sistemico non ha una definizione esatta, molti hanno utilizzato il rischio sistemico per descrivere problemi più stretti, come i problemi del sistema dei pagamenti, mentre altri lo hanno usato per descrivere una crisi economica che è stata generata da fallimenti nel si