L'assicurazione sulla vita fornisce protezione finanziaria per milioni di persone in America e in tutto il mondo. Non tutte le politiche di vita sono acquistate dagli individui; molte aziende e altre istituzioni utilizzano anche l'assicurazione sulla vita per vari scopi, come per fornire liquidità. Ma le norme che riguardano la proprietà aziendale dell'assicurazione sulla vita sono un po 'più complesse che per le politiche individuali o di gruppo. Questo articolo esamina la storia, l'obiettivo e la tassazione dell'assicurazione sulla vita aziendale (COLI) in America.

VEDI: Quanta assicurazione sulla vita dovresti portare?

Natura e finalità di COLI Come afferma il nome, COLI si riferisce all'assicurazione sulla vita che viene acquistata da una società per proprio uso. La società è il beneficiario totale o parziale della politica e un assicurato o un gruppo di dipendenti, titolari o debitori sono elencati come assicurati. In linea di principio, la COLI è diversa dalle polizze di assicurazione sulla vita di gruppo che vengono offerti in genere alla maggioranza o tutti i dipendenti di un'azienda, perché questo tipo di assicurazione è progettato per proteggere i dipendenti e le loro famiglie e non la società stessa. COLI può essere strutturato in molti modi diversi per realizzare molti obiettivi diversi. Uno dei più comuni è quello di finanziare determinati tipi di piani non qualificati, ad esempio una politica di assicurazione sulla vita di due dollari che consente all'azienda di recuperare l'espansione del premio nella politica nominandosi come beneficiario per l'importo del premio pagato, rimanendo al dipendente che è l'assicurato sulla politica. Altre forme di COLI comprendono l'assicurazione sulla vita di una persona chiave che paga all'azienda una prestazione di morte dopo la morte di un dipendente chiave e gli accordi di buy-sell che finanziano l'acquisto di un socio defunto o proprietario di un'impresa. In molti casi, la prestazione di morte viene utilizzata per acquistare alcune o tutte le azioni della società di proprietà di proprietà del defunto (ad esempio con una attività strettamente consacrata). COLI viene spesso utilizzato come strumento per recuperare i costi di finanziamento di vari tipi di prestazioni per i dipendenti.

COLI

COLI ha esistito in una forma o nell'altro per ben oltre 100 anni; il suo soprannome di assicurazione «contadino morto» è originario della Russia del XIX secolo, dove i servi feudali furono acquistati e venduti come proprietà dai ricchi. I membri della classe dirigente potrebbero "comprare" i serpenti morti che erano stati conteggiati in precedenti cenni dai loro ex proprietari in uno sforzo morboso per acquisire garanzie per ottenere prestiti. Le aziende usavano COLI in America 100 anni dopo per sfruttare una scappatoia nel codice delle entrate interne che permetteva una forma di arbitraggio fiscale, in cui il proprietario di una polizza di assicurazione sulla vita potrebbe prendere grandi prestiti dal valore in denaro della politica e quindi pagare interessi deducibili sui pagamenti indietro nella politica, che a sua volta non è considerata come reddito al proprietario della polizza.L'Internal Revenue Service (IRS) ha infine limitato questa scappatoità a 50.000 dollari di valore in contanti per ogni politica, ma l'uso di COLI come riparo fiscale continua negli anni '80, quando molte aziende acquisterebbero politiche su un gran numero di dipendenti più bassi ( spesso senza la loro conoscenza e / o il consenso) e quindi prendere prestiti fuori dei valori di cassa di queste politiche. Le detrazioni fiscali che le imprese ricevevano erano spesso superiori ai costi effettivi dei premi pagati. Inoltre, l'azienda avrebbe raccolto il beneficio di morte dalla politica se il dipendente morì, lasciando poco o niente per la famiglia o la proprietà del lavoratore. Gli anni Novanta hanno visto la scomparsa di gran parte di questa attività, in quanto l'IRS ha ceduto queste pratiche nei tribunali fiscali e ha vinto per la maggior parte decisioni favorevoli. La legge fiscale vigente per COLI

Le regole fiscali relative al COLI sono abbastanza complesse e in alcuni casi variano un po 'da uno stato all'altro. L'assicurazione sulla vita è uno dei veicoli più vantaggiosi dell'esistenza in esistenza; il beneficio di morte per qualsiasi politica di vita è sempre privo di imposta per le politiche individuali e di gruppo. Tuttavia, questo non è sempre vero per le politiche di proprietà delle società. Nel tentativo di limitare l'evasione fiscale delle società attraverso l'utilizzo di COLI, queste politiche devono ora soddisfare diversi criteri per mantenere il proprio status di vantaggio fiscale:

Le politiche COLI possono essere acquistate solo nel terzo massimo dei dipendenti. Ogni dipendente denominato come assicurato in una politica COLI deve ricevere una notifica scritta prima dell'acquisto della politica dell'intenzione della società per assicurare il dipendente e anche la quantità di copertura.

• Il dipendente deve inoltre ricevere una notifica scritta se la società è un beneficiario parziale o totale del criterio.
• Esistono due casi in cui queste notifiche non sono necessarie affinché l'azienda riceva una prestazione di morte fiscale. Il primo è quando un dipendente assicurato muore che ha lavorato per il datore di lavoro in qualsiasi momento durante l'anno precedente. (Questa norma impedisce alle società di continuare a tenere politiche a tempo indeterminato su ex lavoratori che non sono più impiegati dall'azienda.) L'altro riguarda i dirigenti ei dipendenti altamente compensati; qualsiasi prestazione di morte versata alla morte di questo tipo di dipendente è esente anche dalla tassazione. Ma i soldi che vengono collocati all'interno delle politiche di valore in denaro da parte delle imprese crescono fiscalmente differite come per gli individui. Tuttavia, anche la questione se le famiglie degli assicurati o altri beneficiari di alcuni tipi di politiche COLI potrebbero beneficiare di prestazioni di morte prive di trediti è stato anche oggetto di contenzioso. Inizialmente, l'IRS ha negato lo status fiscale di questo beneficio, alla fine ha recantato e ha consentito di pagare senza tassazione le politiche alle famiglie e agli altri eredi, anche se ha dichiarato di ritenere che la prestazione di morte in questo caso dovrebbe essere imponibile in base a la sua interpretazione delle leggi fiscali.
• Conclusione

L'assicurazione sulla vita aziendale è utilizzata dalle aziende per realizzare molti tipi di obiettivi e le sue norme e la tassazione sono argomenti complessi che in qualche caso sono soggetti a interpretazione.Per ulteriori informazioni su questo argomento, consulta il tuo consulente finanziario.