Hai bisogno di un modo per pagare una spesa importante come inviare il tuo bambino al college o rinnovare la tua cucina? O vuoi eliminare una volta per tutte quei saldi di carte di credito eccezionali? La risposta potrebbe essere, letteralmente, nel tuo cortile. Se hai abbastanza equità nella tua casa, puoi prendere in prestito contro di essa ad un basso tasso di interesse; come bonus, i pagamenti degli interessi sono generalmente deducibili dalle tasse.

Esistono due modi fondamentali per utilizzare la vostra residenza come garanzia: un prestito a casa e una linea di credito per casa (HELOC). Ecco i punti da prendere in considerazione quando scegliete tra di loro. (Per un primer rapido, vedere Prestito a domicilio vs. HELOC: Differenza ).

Qual è il denaro?

Prima domanda: Qual è lo scopo del prestito? Un prestito a domicilio, talvolta chiamato prestito a rate per la casa, è una buona scelta se sapete esattamente quanto hai bisogno di prendere in prestito e cosa userai i soldi. È garantita una certa quantità, che ricevi in ​​pieno alla chiusura. "I prestiti a domicilio sono generalmente preferiti per obiettivi più grandi e più costosi, come la ristrutturazione, il pagamento di istruzione superiore o persino il consolidamento del debito poiché i fondi vengono ricevuti in una somma forfettaria", dice Richard Airey, agente di prestito con Finance of America Mortgage in Portland, Maine. Naturalmente, quando si applica, ci può essere una tentazione di prendere in prestito più di quanto hai immediatamente bisogno, visto che hai solo pagato una volta, e non sai se potrai beneficiare di un altro prestito in futuro.

Altrimenti, un HELOC è una buona scelta se non sei sicuro di quanto dovrai prendere in prestito o quando. Generalmente, ti dà l'accesso continuo al denaro per un determinato periodo (a volte fino a 10 anni). Puoi prendere in prestito la tua linea, rimborsare tutto o in parte e poi prendere in prestito quei soldi più tardi, fintanto che sei ancora nel periodo introduttivo di HELOC. Tuttavia, una linea di credito è revocabile. Se la vostra situazione finanziaria peggiora o il valore di mercato della tua casa diminuisce, il tuo finanziatore potrebbe decidere di abbassare la tua linea di credito o di chiuderlo totalmente. Così, mentre l'idea dietro a un HELOC è che si può attingere ai fondi come li hai necessiti, la tua capacità di accedere a quei soldi non è una cosa certa. "Gli HELOCs sono meglio utilizzati per obiettivi a breve termine, vale a dire 12 a 20 mesi, in quanto il tasso di interesse può fluttuare ed è generalmente legato al tasso primario", dice Airey.

Fattori di interesse

Per anni, una considerazione importante per ottenere un prestito a casa o un HELOC era il tasso di interesse. I tassi sui HELOC erano tipicamente almeno un punto percentuale pieno inferiore al tasso di interesse sui prestiti a domicilio, quindi è stato tentato di scegliere l'HELOC, anche se il tasso è variabile, mentre il tasso di prestito a casa è fissato (più su quello sotto).

Oggi, però, i HELOC hanno un vantaggio trascurabile rispetto ai prestiti a casa. Secondo il sondaggio settimanale di Bankrate dei maggiori finanziatori per il 9 settembre 2015, un prestito a casa da capitale di 30.000 dollari ha un tasso medio di interesse del 5,22% e la stessa dimensione HELOC ha un tasso medio di interesse del 4,75%, differenza di meno del metà per cento. (Ulteriori informazioni su un fattore importante che influenza i tassi di interesse in

Come le riunioni del Comitato federale di mercato aperto aprono tassi e scorte .) Tuttavia, è necessario considerare non solo la differenza attuale dei tassi di interesse ma anche i tassi di interesse sono diretti. Se pensi di restare uguali o diminuire, puoi optare per il tasso più basso di HELOC. Se pensi che i tassi siano diretti, un prestito a casa equità potrebbe essere il modo di andare. Infatti, gli analisti attendono che i tassi di interesse crescano nel prossimo futuro, per cui bloccando i tassi a basso tasso di prestiti a domicilio di oggi potrebbe avere molto senso.

Comprendere i tassi di prestito a domicilio per ulteriori informazioni. Tempo di rimborso

È anche importante considerare come è strutturato ogni prestito. Un prestito a casa equità funziona come un mutuo convenzionale a tasso fisso. Prendi in prestito un importo determinato ad un tasso di interesse stabilito e fai pagamenti uguali per l'intero periodo di prestito, che può durare da cinque a 30 anni. Qualunque sia il periodo, avrai pagamenti mensili stabili e prevedibili per la durata del prestito.

Al contrario, il termine di prestito di HELOC ha due parti: un periodo di rimborso e un periodo di rimborso. Il periodo di prelievo, durante il quale è possibile prelevare fondi, potrebbe durare 10 anni e il periodo di rimborso potrebbe durare altri 20 anni, rendendo HELOC un prestito di 30 anni. Una volta terminato il periodo di tiraggio, non puoi prendere in prestito più soldi.

Durante il periodo di tiraggio della HELOC, devi pagare, ma tendono a essere piccoli, spesso a pagare solo gli interessi. Durante il periodo di rimborso i pagamenti diventano notevolmente più elevati, perché ora stai pagando il capitale. La U. S. Bank, ad esempio, consente ai suoi mutuatari HELOC di scegliere di pagare solo gli interessi o l'1% o il 2% del saldo durante il periodo di scadenza. Durante il periodo di rimborso di 20 anni, è necessario rimborsare tutti i soldi che hai preso in prestito, oltre agli interessi a tasso variabile.

Questo salto nei pagamenti all'insorgenza del nuovo periodo ha causato lo shock di pagamento per molti un mutuatario HELOC impreparato. Se le somme sono abbastanza grosse, può anche causare quelle in difficoltà finanziarie a default. E se falliscono sui pagamenti, potrebbero perdere le loro case - la garanzia per il prestito, ricorda.

La vista lunga

Se sei il tipo di persona che prende una visione di grandi dimensioni delle vostre decisioni finanziarie, un prestito a casa equità potrebbe avere più senso. Poiché si sta prendendo in prestito una somma fisso a un tasso fisso, prendendo in prestito un prestito a domicilio significa sapere quanto pagherai il prestito a lungo termine il minuto che lo metti fuori (anche se è possibile ridurre tale importo se si paga anticipatamente il prestito o rifinanzia a un tasso inferiore). Prendete $ 30.000 a 5. 5% per 20 anni e potete facilmente calcolare che il costo totale di prestito, compreso l'interesse, sarà di $ 49, 528.

Con un HELOC, sappi che il massimo che potrai prendere in prestito è l'importo del tuo credito, ma non sai quanto ti prenderai in prestito. Non sai quale tasso di interesse si pagherà. Ciò significa che è difficile calcolare un costo HELOC a lungo termine.

Naturalmente, potrebbe anche essere facile montare un HELOC nella tua immagine grande se vuoi solo avere una linea di credito comoda e non intendi usare molto. Ma se avete intenzione di attirare pesantemente l'HELOC e desiderate sapere che il tuo patrimonio netto potrebbe essere simile in 20 anni, è molto più difficile anticipare.

Migliore di entrambi i mondi

Non può decidere tra i due veicoli? Non preoccuparti: ci sono modi per ottenere una parte della stabilità del prestito a casa-equità con una parte della flessibilità di HELOC. Alcuni istituti di credito offrono ai mutuatari la possibilità di convertire un saldo HELOC a un prestito a tasso fisso. Ad esempio, l'U. S. Bank ti consente di bloccare un tasso di interesse fisso per termini come 15 o 20 anni in tutto o in parte del saldo a tasso variabile. È possibile avere fino a tre saldi a tasso fisso alla volta. Anche Bank of America e Wells Fargo offrono opzioni a tasso fisso sui loro HELOC (utilizzandoli, infatti, per sostituire prestiti a casa, che hanno smesso di offrire totalmente).

Unione federale di credito federale Pentagono, uno dei più grandi sindacati del paese (che chiunque può partecipare per una piccola tassa) offre un'altra opzione interessante: un 5/5 HELOC, dove il tasso di interesse cambia solo una volta ogni cinque anni.

La linea inferiore

Tieni presente che solo perché si può prendere in prestito contro la tua patria di casa non significa che dovresti. Ma se hai bisogno, ci sono molti fattori da prendere in considerazione quando decidiamo il modo migliore per prendere in prestito: come userai i soldi, cosa può succedere ai tassi di interesse, i piani finanziari a lungo termine e la tua tolleranza per il rischio e le tassi fluttuanti.

Alcune persone non sono a loro agio con il tasso di interesse variabile HELOC e preferiscono il prestito a casa per la stabilità e la prevedibilità di sapere esattamente quanto saranno i loro pagamenti e quanto dovranno in totale. I prestiti a domicilio sono molto più facili da lavorare in un bilancio, come sottolinea Airey. Inoltre, "i prestiti a domicilio a tasso fisso comportano una spesa meno frivola". Con un HELOC, "i pagamenti a bassi interessi e l'accesso facilitato possono essere tentati a coloro che non sono disciplinati finanziariamente e possono diventare semplici da spendere in inutili come si dice una carta di credito ", dice Airey (vedi

Come HELOCs può farti del male ). Se tu hai quella disciplina e però, come l'idea di una fonte più aperta di fondi, la linea di credito potrebbe essere l'opzione per te.