I mercati finanziari attirano tutti i tipi di partecipanti, dagli hobbyisti part-time che cercano soldi extra a istituzioni multinazionali che spostano miliardi di dollari in migliaia di strumenti. Il gioco di trading si estende su entrambe le estremità dello spettro, con i part-timers e i giocatori a casa che competono per i profitti con fondi tradizionali e algoritmi di calcolatore veloci.

I dati suggeriscono che la maggior parte dei commercianti che giocano all'estremità bassa del pool di mercato non riescono più a tentare e prendere le quote, lasciando che qualcun altro gestisca i propri soldi, o semplicemente rinunciando alla ricerca di un altro modo per costruire ricchezza. Ironia della sorte, molte di queste persone non hanno mai avuto la possibilità di riuscire perché sono entrate nel gioco con una mentalità del casinò che ha segnato un percorso diretto al fallimento.

AD:

Che cosa è esattamente una mentalità del casinò e come pregiudichi la ricerca del trader per la redditività? È questo approccio errato limitato ai novizi o se i commercianti esperti, inoltre, sono impigliati nel comportamento? Qual è il modo più efficace per superare la mentalità del casinò e sostituirlo con un approccio disciplinato che supporta una carriera redditizia nella speculazione?

Definizione del Casino Mentality

Molti nuovi commercianti vedono la loro partecipazione ai mercati finanziari come un viaggio a Las Vegas, sperando che la pila di denaro in tasca posteriore possa essere scambiata per un pelo più grande quando partono . Molte di queste persone non hanno imparato le strategie e le tecniche di negoziazione di base perché sono ignari della natura del rischio, ipnotizzato dall'avidità che si attacca come colla a tutti gli schemi di get-rich-quick.

AD:

I media ei coetane hanno programmato nuovi commercianti a guardare i titoli come fogli di scommesse e il vasto mercato come evento sportivo, in cui chiunque può vincere finché si radicano sul lato destro. Il gioco sembra in bianco e nero dalla loro prospettiva, perché non capiscono come i mercati prendano le tasche di commercianti che gettano soldi sui titoli con la stessa intensità che le monete sono cadute in banditi con un braccio in speranza di colpire il jackpot.

E proprio come una slot machine, i pagamenti minori a intervalli regolari aumentano la motivazione di mettere scommesse maggiori, indipendentemente dal fatto che siano adeguate alle condizioni di mercato e alle opportunità in gioco al momento. Questo comportamento avido occasionalmente paga con una grande vittoria ma per lo più perde soldi costantemente nel tempo, aprendo la porta al fallimento e un'ultima uscita dal gioco di negoziazione.

La mancanza di un bordo definibile (vedi L'importanza vitale di definire il tuo Trading Edge) chiude il loro destino - proprio come i giocatori d'azzardo che giocano per l'eccitazione ma non sanno imparare le probabilità di ogni gioco e le risposte appropriate che riducono o eliminano il vantaggio della casa . Nel frattempo, entrambi i gruppi di individui ottengono un rafforzamento secondario per azioni distruttive perché i loro corpi rilasciano l'adrenalina e le endorfine ogni volta che giocano, indipendentemente dalla vittoria o dalla perdita.

La mentalità del casinò consuma la maggior parte dei capitali quando i mercati o gli strumenti si dirigono in eventi binari, come i rapporti sui redditi o le release economiche che innescano notevolmente più alti o minori i prezzi di sicurezza. I commercianti intelligenti si avvicinano o si proteggono posizioni in questi punti di inflessione perché non conoscono il risultato e l'indovinare non costituisce una strategia vitale. Nel frattempo il commerciante afflitto va tutto, prendendo grandi posizioni perché sono fisse sul lato vincente dell'equazione, cieco al costo significativo di essere sbagliato.

Falla del principiante o afflizione alla vita

La mentalità del casinò pregiudica principalmente i novizi perché è una conseguenza naturale del malinteso dei mercati finanziari e del loro funzionamento. Molte di queste persone impareranno prima o poi i loro errori, usando le inevitabili perdite come una sveglia per prendere più seriamente l'argomento. A sua volta, questo fornisce la motivazione necessaria per sedersi e imparare le basi della strategia, la dimensione della posizione, l'aspettativa positiva e la gestione dei rischi.

Mentre i novizi lavano rapidamente se non abbandonano la mentalità del casinò, i commercianti esperti possono trasportare elementi di questa mentalità distruttiva da anni. Mentre non dominano le loro strategie tempestive, questa mentalità può apparire ogni volta che l'avidità supera la disciplina. Non è fatale in piccole dosi e può iniettare un po 'di divertimento nel giorno di negoziazione, fintanto che la dimensione di posizione viene mantenuta in discesa. Questi sono chiamati in modo appropriato "biglietti della lotteria", funzionano meglio quando i commercianti affrontano scenari binari che hanno visto abbastanza tempo per credere di avere una probabilità migliore di 50-50 di essere giusto.

Ad esempio, Russell Investments riequilibra i propri portafogli di indici popolari una volta all'anno in giugno, provocando rally perché i gestori di fondi devono acquistare i nuovi titoli. I commercianti esperti possono prenotare profitti senza guadagno se indovinano le aggiunte in anticipo. Anche se un evento binario (una protezione è aggiunta o non è), gli anni di osservazione di questo processo creano un piccolo margine che i commercianti giocano con un cesto di azioni che pensano verranno aggiunti.

Superare il Casino Mentality

L'educazione offre la più potente difesa contro la mentalità del casinò. Avviare la tua carriera commerciale leggendo solide guide di tutorial sugli investimenti, sul trading e sulla storia dei mercati finanziari. Quindi esplorare materiali specializzati nella tua area di interesse, inclusi

Security Analysis di Benjamin Graham e David Dodd se focalizzati sull'analisi fondamentale e Analisi tecnica dei Stock Trends di Robert G. Edwards e John Magee se focalizzata sull'analisi tecnica. Leggete biografie sui commercianti famosi e su come hanno fatto le loro fortune, come Reminiscences of a Stock Operator , la biografia di Edwin Lefèvre nel 1923 del leggendario trader Jesse Livermore. Supplementare che la conoscenza classica attraverso un rapido inoltro nell'era moderna, studiando i migliori libri di trading e di market timing degli ultimi decenni. Realisticamente, molti nuovi partecipanti evitano il percorso educativo perché sono perfettamente soddisfatti inseguendo l'illusione di soldi facili, cercando i mercati a fornire grandi payday senza fare un sudore.Logistically, questo funziona a vantaggio di partecipanti più attenti, generando una grande quantità di mani deboli e deboli che aggiungono il premio ai potenziali punti chiave di svolta del mercato.

La linea di fondo

I mercati finanziari offrono ogni tipo di opportunità per costruire profitti, a condizione che i partecipanti siano disposti a coltivare bordi ben definiti e creare adeguati set di regole di gestione del rischio e del rischio. Al contrario, mettendo scommesse binarie sui risultati del mercato, credendo che sia un casinò che paga in modo casuale, ignora la struttura del mercato e la realtà, fornendo un percorso diretto al fallimento e al washout.