Quando arriva il tempo per le persone a prendere in prestito denaro, ci sono molte scelte disponibili. I mutuatari possono andare in una banca per un prestito tradizionale a tasso fisso o variabile, rivolgersi a prestatori di banconote o prestatori di paghe (anche se non è una buona idea a parte le circostanze più gravi), utilizzare carte di credito, prendere in prestito da amici o familiari o addirittura rivolgersi al web e specializzati "prestiti sociali" o siti di donazione.

Una delle opzioni meno conosciute e meno utilizzate è una linea di credito. Le imprese hanno utilizzato linee di credito per anni per soddisfare le esigenze del capitale circolante e / o sfruttare le opportunità di investimento strategico, ma non hanno mai abbastanza raggiunto con gli individui. Alcuni di questi possono essere dovuti al fatto che le banche spesso non pubblicizzano linee di credito e i potenziali mutuatari non pensano di chiedere. Qui, quindi, sono alcune delle basi di linee di credito.

Che cosa è

Una linea di credito è fondamentalmente un prestito flessibile da una banca o da un'istituzione finanziaria a un individuo o un business. A differenza di come una carta di credito ti offre un numero limitato di fondi che puoi utilizzare quando, se e come desideri, una linea di credito è una quantità limitata / specifica di denaro che un individuo può accedere, se necessario, e quindi rimborsare immediatamente o in un periodo pre-specificato. Come prestito, una linea di credito addebiterà interessi non appena il denaro viene preso in prestito e i mutuatari devono essere approvati dalla banca (e tale approvazione è un sottoprodotto del rating del mutuatario e / o del rapporto con la banca).

Le banche hanno appena iniziato a commercializzare questi prodotti in misura significativa. Questo può essere un sottoprodotto di un'economia che ha ridotto la domanda di prestiti e nuove normative che hanno limitate fonti di reddito basate su tassa. Le linee di credito tendono ad essere fonti di reddito a basso rischio rispetto ai prestiti con carta di credito, ma complicano un po 'la gestione degli asset guadagnati dalla banca, poiché i saldi in essere non possono essere controllati una volta approvata la linea di credito.

Quando una linea di credito è utile

Una linea di credito indirizza il fatto che le banche non sono terribilmente interessate a sottoscrivere prestiti personali, in particolare prestiti non garantiti, per la maggior parte dei clienti. Allo stesso modo, non è conveniente per un mutuatario prendere un prestito ogni mese o due, rimborsarlo e quindi continuare il ciclo. Linee di credito rispondono a entrambe queste questioni facendo una quantità specifica di denaro disponibile se e quando il mutuatario ne ha bisogno.
In linea di massima, le linee di credito non sono destinate ad essere utilizzate per finanziare singoli acquisti unici, come case o automobili - cioè i prestiti ipotecari e auto prestiti - anche se le linee di credito possono essere utilizzate per acquisire elementi per che una banca potrebbe normalmente non sottoscrivere un prestito.Più comunemente, le linee di credito individuali sono destinate allo stesso scopo fondamentale delle linee di business di credito - per ridurre i limiti dei redditi e delle spese mensili variabili e / o per finanziare progetti in cui è difficile determinare l'importo dei fondi necessari in anticipo.

Consideriamo un lavoratore autonomo il cui reddito mensile sia imprevedibile o quando vi sia un ritardo significativo (e / o imprevedibile) tra l'esecuzione del lavoro e la riscossione della retribuzione. Mentre questa potrebbe normalmente essere una situazione in cui le persone si rivolgono a una carta di credito, una linea di credito può essere un'opzione più economica (tassi di interesse più bassi) e offrire orari di rimborso più flessibili. Le linee di credito possono essere utili anche in queste situazioni per contribuire a finanziare i pagamenti fiscali trimestrali, in particolare quando vi è una discrepanza tra la tempistica del "profitto contabile" e l'effettiva ricezione della liquidità.

Le linee di credito possono essere utili in situazioni in cui ci saranno ripetuti contanti, ma gli importi non possono essere noti in anticipo e / o i venditori non possono accettare carte di credito e in situazioni che richiedono grandi depositi in contanti - i matrimoni sono uno buon esempio. Allo stesso modo, le linee di credito erano spesso molto popolari durante il boom degli alloggi per finanziare progetti di miglioramento o di ristrutturazione a casa; spesso le persone avrebbero acquistato un'ipoteca per acquistare l'abitazione e contemporaneamente ottenere una linea di credito per finanziare qualsiasi ristrutturazione o rimodellamento.

Le linee di credito personali sono apparsi anche come parte dei piani di protezione delle scoperti offerti da banche. Anche se non tutte le banche sono particolarmente desiderose di spiegare la protezione di overdraft come prodotto di prestito ("è un servizio, non un prestito!") E non tutti i piani di protezione delle scoperti sono basati su linee di credito personali, molti sono. Anche qui, però, è un esempio di utilizzo di una linea di credito come fonte di fondi di emergenza su base rapida e necessaria.

I problemi con linee di credito

Come qualsiasi prodotto di prestito, le linee di credito sono potenzialmente utili e potenzialmente pericolose. Se gli investitori sfruttano una linea di credito, questi soldi devono essere rimborsati (e le condizioni per tali ricompense sono indicate nel momento in cui la linea di credito viene inizialmente concessa). Di conseguenza, esiste un processo di valutazione del merito di credito e i mutuatari con scarso credito avranno un tempo molto più difficile approvato per una linea di credito.

Allo stesso modo, non è denaro gratuito. Le linee di credito non garantite - cioè le linee di credito non legate al patrimonio netto della tua casa o di qualche altra proprietà preziosa - sono certamente più economiche rispetto ai prestiti da banconi o prestatori di payday e di solito più economici rispetto alle carte di credito, ma sono più costosi rispetto ai tradizionali prestiti garantiti come mutui o prestiti auto. Nella maggior parte dei casi, gli interessi su una linea di credito non sono deducibili dalle imposte.

Alcune, ma non tutte, le banche addebiteranno una tassa di manutenzione (mensilmente o annualmente) se non si utilizza la linea di credito e gli interessi vengono addebitati non appena il denaro viene preso in prestito. Poiché le linee di credito possono essere disegnate e rimborsate su base non pianificata, alcuni mutuatari potrebbero trovare più complicati i calcoli relativi alle interessi delle linee di credito e possono essere sorpresi da ciò che finiscono per pagare in interessi dopo aver prestito da una linea di credito.

Somiglianze e differenze tra linee di credito e altri tipi di prestiti

Come indicato in precedenza, esistono molte somiglianze tra linee di credito e altri tipi di prestiti, ma esistono anche molte importanti differenze che i mutuatari devono capire.
Carte di credito

Come le carte di credito, le linee di credito hanno effettivamente limiti preimpostati - siete autorizzati a prendere in prestito una certa quantità di denaro e non più. Sempre come le carte di credito, le politiche per superare questo limite variano con il prestatore, anche se le banche tendono ad essere meno disposte delle carte di credito per approvare immediatamente gli overage (invece, spesso cercano di rinegoziare la linea di credito e di aumentare il limite di prelievo). Anche come carte di credito, il prestito è essenzialmente pre-approvato e il denaro può essere raggiunto ogni volta che il mutuatario vuole, per qualsiasi uso il mutuatario intende. Infine, mentre le carte di credito e le linee di credito possono avere tasse annuali, non addebitare interessi fino a quando non esiste un saldo.

A differenza delle carte di credito, le linee di credito possono essere garantite con proprietà immobiliari. Prima dell'incidente dell'edilizia abitativa, i titoli di credito Home Equity (HELOCs) erano molto popolari sia con i prestatori di prestito che con i mutuatari. Mentre i HELOC sono più difficili da ottenere ora, sono ancora disponibili e tendono a portare tassi di interesse più bassi. Le carte di credito avranno sempre pagamenti minimi mensili e le aziende aumentano significativamente il tasso di interesse se tali pagamenti non sono soddisfatti. Le linee di credito possono, o potrebbero non avere, simili richieste di rimborso mensile immediato.
Prestiti

Come un prestito tradizionale, una linea di credito richiede credito accettabile e rimborso dei fondi e addebita gli interessi su tutti i fondi presi in prestito. Anche come un prestito, l'estrazione, l'utilizzo e il rimborso di una linea di credito possono migliorare il punteggio di credito di un mutuatario.

A differenza di un prestito, che generalmente è per un importo fisso, per un tempo fisso, con un programma di rimborso preordinato, c'è una maggiore flessibilità con una linea di credito. Ci sono anche tipicamente meno restrizioni per l'utilizzo di fondi presi in prestito sotto una linea di credito - una mutuo deve andare verso l'acquisto della proprietà elencata e un prestito auto deve andare verso l'auto specificata, ma una linea di credito può essere utilizzato al discrezione del mutuatario.
Prestito in prestito / Payday Loan

Ci sono alcune somiglianze superficiali tra le linee di credito e payday loans, ma questo è veramente solo grazie al fatto che molti prestatori di prestiti a giorno di paga sono "frequent flyers" spesso prestiti, rimborsati e / o estendere i loro prestiti (pagando tasse e interessi molto elevati lungo la strada). Allo stesso modo, un prestatore di pensieri o prestatori di paga non importa quello che un mutuatario utilizza i fondi, a patto che le tasse / prestiti siano pagati / rimborsati.

Le differenze, tuttavia, sono più rilevanti. Per coloro che possono beneficiare di una linea di credito, il costo dei fondi sarà drasticamente inferiore a quello di un prestito di giorno di paga / prestito. Allo stesso modo, il processo di valutazione del credito è molto più semplice e meno impegnativo per un prestito di giorno di paga / prestito (potrebbe non avere alcun controllo di credito) e il processo è molto, molto più veloce.È anche il caso che i prestatori di payday raramente prestano le somme di denaro spesso approvate in linee di credito (e le banche raramente si preoccupano di linee di credito piccole come il prestito medio di giorno di paga o di pegno).

La linea inferiore

Le linee di credito sono come qualsiasi prodotto finanziario - né intrinsecamente buono né cattivo, ma solo per quanto le persone li usano. L'assunzione di prestiti eccessivi contro una linea di credito può portare qualcuno in difficoltà finanziarie altrettanto sicuramente come il prestito con carte di credito e le linee di credito possono anche essere soluzioni convenienti per i vagaries finanziari di mese o per eseguire una transazione complicata come un matrimonio o rimodellamento a casa. Come nel caso di qualsiasi prestito, i mutuatari dovrebbero prestare un'attenzione particolare ai termini (in particolare le tasse, gli interessi e il programma di rimborso), fare shopping e non temere di fare molte domande prima della firma.