La gente compra l'assicurazione sulla vita per molte ragioni, e offre alcune caratteristiche uniche che non si trovano in molti altri prodotti finanziari. Ad esempio, leva, soprattutto nei primi anni di una politica, in cui paghi un piccolo premio per bloccare un grande beneficio di morte o la capacità di liquidare l'evento (la morte).

ILIT

Un Trust Irrevocable Life Insurance (ILIT) è creato per possedere e controllare un termine o una polizza o polizze di vita permanenti mentre l'assicurato è vivo, nonché gestire e distribuire i proventi che vengono pagati la morte dell'assicurato. Un ILIT può possedere sia politiche di assicurazione sulla vita sia individuale che secondo. Secondo per morire politiche assicura due vite e paga un beneficio morale solo alla seconda morte.

Un ILIT ha diversi partiti - il concessionario, i fiduciari e i beneficiari. Il concessionario in genere crea e finanzia l'ILIT. I regali oi trasferimenti effettuati all'ILIT sono permanenti e il concedente dà il controllo al trustee. Il trustee gestisce l'ILIT ei beneficiari ricevono distribuzioni. (Vedi anche: Quando è una buona idea utilizzare una fiducia irrevocabile di assicurazione sulla vita?)

È importante che il concessionario eviti qualsiasi eventuale incidente nella polizza di assicurazione sulla vita e qualsiasi premio versato dovrebbe provenire da un conto corrente di proprietà dal ILIT. Se il concedente trasferisce un'istituzione di assicurazione sulla vita all'ILIT, esiste un periodo di 3 anni di retrospettiva in cui la prestazione di morte potrebbe essere inclusa nella proprietà del concedente. Ci possono essere problemi di gifting se la politica che viene trasferita ha un grande valore monetario accumulato. Se c'è una domanda sul concedente di poter ottenere la copertura e si desidera verificare l'assicurazione prima di pagare la spesa di avere una confidenza redatta, ha il concessionario domanda per copertura e elencare il proprietario come una fiducia per essere nominato. Una volta che la società di assicurazioni ha fatto un'offerta una nuova domanda, è possibile presentare correttamente la fiducia come proprietario, sostituendo l'applicazione iniziale. La politica verrà quindi rilasciata alla fiducia.

Una volta stabilita e finanziata, un ILIT può servire a molteplici scopi, tra cui quanto segue:

Minimizzare le imposte federali e immobiliari

Se sei il proprietario e l'assicurato, allora il vantaggio di morte di un la polizza di assicurazione sulla vita sarà inclusa nella tua proprietà lorda. Tuttavia, quando l'assicurazione sulla vita è di proprietà di un ILIT, i proventi della prestazione di morte non fanno parte della proprietà lorda dell'assicurato e non sono quindi soggetti all'imposizione fiscale statale e federale. Se elaborato in modo adeguato, l'ILIT può tuttavia fornire liquidità per contribuire a pagare le tasse di proprietà, così come altri debiti e spese, acquistando beni dal patrimonio del concedente o tramite un prestito.Inoltre, i regali di vita possono contribuire a ridurre la tua proprietà imponibile trasferendo le attività nel ILIT.

Evitare le tasse sui regali

Un ILIT evitato correttamente evita le tue imposte sui regali poiché i contributi del concedente sono considerati doni ai beneficiari. Per evitare le tasse di donazione è fondamentale che il fiduciario, utilizzando una lettera di Crummey, notifichi i beneficiari della fiducia del loro diritto di recedere una quota dei contributi per un periodo di 30 giorni. Dopo 30 giorni, il trustee può quindi utilizzare i contributi per pagare il premio per la polizza assicurativa. La lettera di Crummey qualifica il trasferimento per l'esclusione annuale dell'imposta sul regalo, rendendo il dono un interesse presente piuttosto che futuro, evitando così la necessità nella maggior parte dei casi di presentare un rimborso delle tasse dono.

Nel 2015 puoi dare 14.000 dollari all'anno a tante persone che ti piacciono. I $ 14.000 comprendono tutti i regali. Una coppia sposata può dare a un individuo un totale di 28.000 dollari ogni anno, senza tassa di dono. Non esiste alcun limite al numero totale di doni che una coppia può fare. Puoi anche dare a qualcuno più di 14.000 dollari all'anno, con l'eccedenza applicata alla tua esenzione fiscale per la tua vita di $ 5, 430 000.

Benefici governativi

Avere i proventi di una polizza di assicurazione sulla vita di proprietà di un ILIT può contribuire a proteggere i benefici di un beneficiario della fiducia che riceve aiuti governativi, come il reddito di disabilità sociale o Medicaid. Il fiduciario può controllare con attenzione il modo in cui vengono utilizzate le distribuzioni della fiducia in modo da non interferire con l'ammissibilità del beneficiario a ricevere benefici pubblici.

Protezione patrimoniale

Ogni stato dispone di regole e limiti diversi per quanto riguarda il valore in denaro o la prestazione di morte è protetto dai creditori. Ogni copertura superiore a questi limiti detenuti in un ILIT è generalmente protetta dai creditori del concedente e / o del beneficiario. I creditori possono tuttavia allegare eventuali distribuzioni effettuate dall'IlIT.

Distribuzioni

Il trustee di un ILIT può avere poteri discrezionali per rendere le distribuzioni e il controllo quando i beneficiari ricevono i proventi della tua politica. I proventi di assicurazione possono essere pagati immediatamente a uno o tutti i beneficiari. Oppure puoi specificare come e quando i beneficiari ricevono distribuzioni. Il fiduciario può anche avere la discrezione di fornire distribuzioni quando i beneficiari raggiungono determinate pietre miliari, come la laurea in college, l'acquisto di una prima casa o di avere un figlio. È davvero su di te. Questo può essere utile nei secondi matrimoni per assicurare la distribuzione degli asset o se il concedente della fiducia ha bambini minori o necessitano di protezione finanziaria.

Pianificazione Legacy

La tassa di trasferimento a salto generazionale (GST) impone una tassa del 40% su entrambi i regali e sui trasferimenti in trust a o per la beneficio di persone non collegate che sono più di 37. 5 anni più giovani del donatore, o persone correlate più di una generazione più giovane del donatore. Un esempio comune è regalare ai nipoti invece dei bambini.Un ILIT aiuta a sfruttare il concessionario dell'esenzione fiscale del trasferimento (GST) della fiducia usando doni alla fiducia per acquistare e finanziare una politica di assicurazione sulla vita. Poiché i proventi del beneficio di morte sono esclusi dalla proprietà del concedente, molteplici generazioni di famiglie - figli, nipoti e nipoti - possono trarre beneficio dalle attività di fiducia prive di proprietà e di imposta sul GST.

Imposte

I trust irrevocabili hanno un numero di identificazione fiscale separato e un calendario fiscale molto aggressivo. Tuttavia, il valore di cassa accumulato in una polizza di assicurazione sulla vita è privo di tassazione e la prestazione di morte. Quindi non ci sono problemi fiscali con una politica di proprietà di un ILIT. Se opportunamente progettato, un ILIT può consentire al fiduciario di accedere al valore di cassa accumulato, prendendo prestiti e / o distribuzioni a costo, anche quando l'assicurato è vivo. Tuttavia, una volta che un beneficio di morte è stato pagato, se i proventi rimangono in fiducia, qualsiasi entrata proveniente da investimenti guadagnata e non distribuita ai beneficiari potrebbe essere tassata.

La linea di fondo

Gli ILIT sono un potente strumento che dovrebbe essere considerato in molti piani di gestione del patrimonio per contribuire a garantire che la tua politica sia utilizzata nel modo migliore per trarre beneficio per la tua famiglia. E anche con la proprietà federale e la franchigia fiscale a $ 5. 43 milioni, è ancora possibile pagare le tasse di proprietà statali. Molti Stati iniziano a tassare la tua proprietà a 1 milione di dollari o meno.