Un portafoglio permanente è una teoria della costruzione del portafoglio, elaborata dagli analisti di investimento del mercato libero Harry Browne negli anni '80. Browne costruì quello che chiamava il portafoglio permanente, che credeva fosse un portafoglio sicuro e redditizio in qualsiasi clima economico. Utilizzando una variazione di indicizzazione efficiente del mercato, Browne ha dichiarato che un portafoglio diviso equamente in azioni di crescita, metalli preziosi, obbligazioni statali e bollette di tesoreria e riequilibrato ogni anno sarebbe una soluzione ideale per gli investitori che cercano sicurezza e crescita.
Harry Browne ha sostenuto che il mix di portafoglio sarebbe redditizio in tutti i tipi di situazioni economiche: le scorte di crescita sarebbero prosperate nei mercati espansionistici, nei metalli preziosi nei mercati inflazionistici, nelle recessioni e nei bollettini delle depressioni. Secondo le sue convinzioni, Browne creò infine il cosiddetto Fondo Permanente di Portafoglio, con un mix di attività simile al suo portafoglio teorico nel 1982: titoli di Stato 35%, titoli d'oro del 20%, titoli di crescita aggressivi del 15%, proprietà immobiliari e naturali del 15% riserve di titoli, titoli di franchi svizzeri del 10% e lingotti d'argento del 5%. Nel corso di un periodo di 25 anni, il fondo ha calcolato un rendimento annuo del 6,38%, perdendo solo tre volte i soldi. Ha superato il S & P 500 negli anni immediatamente successivi al busto di dotcom.
Major Blunders In Portfolio Construction .)
Che cosa è un REIT e che fa parte del mio portafoglio?
I trust di investimenti immobiliari offrono un modo unico per gli investitori di possedere un portafoglio immobiliare senza i rischi di possedere proprietà singole.
In linea Gestione del portafoglio, bricolage o consulente finanziario basato su commissioni: che cosa è giusto per te?
Dovresti utilizzare un servizio di pianificazione finanziaria on-line o se i professionisti pianificatori finanziari a tariffa giustificano i loro costi più elevati?
Che cosa è esattamente un portafoglio? È qualcosa che posso portare in giro?
La risposta rapida a questa domanda è che un portafoglio è una raccolta di azioni, obbligazioni e / o altre attività di investimento. Un portafoglio può essere di proprietà di un individuo, di un gruppo di persone o di una società e può essere costituito da diversi tipi di investimenti (come quelli di proprietà di singoli investitori) o da centinaia di investimenti diversi (come quelli di fondi comuni di investimento , le pensioni e le grandi imprese).