Quando si considera il finanziamento di un business di avvio con il risparmio di pensione, la prima domanda che viene in mente potrebbe essere "Perché?" La risposta sta più nella gente stessa, rispetto ai fondi. Questi investitori vanno da imprenditori pensionati che hanno "giocato sicuro" durante le loro carriere e vogliono il loro colpo alla propria impresa, a pensionati che hanno bisogno di contanti per sostenere il loro stile di vita. Alcuni vogliono "possedere qualcosa", mentre altri amano l'eccitazione e il rischio di essere il proprio capo.

In questo articolo affronteremo uno dei primi e più importanti passaggi per ogni piccola impresa: il finanziamento. Faremo anche un'occhiata a ciò che puoi fare per battere questo denaro "in pensione". (Per la lettura di sfondo, vedere Avviare il tuo piccolo business .)

Come iniziare: Finanziare

Una volta che si conosce il tipo di attività che si desidera avviare e che hanno fatto dei piani, l'ostacolo che dovrai far fronte è il finanziamento. Ci vorrà un po 'di tempo (probabilmente a lungo) prima che la tua attività comincia a guadagnare un profitto, quindi ti servirà un po' di soldi per far funzionare le cose e continuare a funzionare fino a garantire una base consistente di clienti. Ci sono molti modi per finanziare una piccola impresa, ma alcuni possono essere più appropriati per i pensionati. Diamo un'occhiata a alcune delle opzioni disponibili.

Money Seed Money

Prendendo in contanti direttamente dal risparmio di pensione fornisce un accesso facile e immediato, non porta alcun peso di interesse e mantiene il controllo totale nelle tue mani. Tuttavia, se rubando dalla tua principale fonte di denaro è disgustoso per voi, allora si potrebbe desiderare di prendere in considerazione il tappare i tuoi investimenti, i soldi di franchigia, il denaro da rifinanziare il tuo patrimonio ipotecario e anche i tuoi piani extra IRA e 401 (k). (Per ulteriori informazioni sui fondi 401 (k) di prestito, vedere Prestito dal piano .)

Questa ultima categoria di IRA e 401 (k) s è accessibile senza tasse, senza penalità e senza rimborso richiesto. Questo perché i soldi sono considerati investimenti nella tua attività. Se il prestito è impostato correttamente, sarà come qualsiasi altro investimento fatto con IRA e 401 (k).

Il processo prevede l'impostazione dell'avvio come società C. Questa struttura aziendale ha una lista di ufficiali e di un consiglio di amministrazione, che si riuniscono almeno una volta all'anno e creano registrazioni registrate registrate e emettono azioni di azioni nella società. Con una società C in atto, i fondi da un 401 (k) o IRA esistenti possono essere possono essere ricondotti nel piano di pensionamento della società di avvio C. Il piano di previdenza quindi investe i fondi nella società di start-up C in cambio di azioni di azioni nella società. Anche se questo metodo non è infallibile, i piani di questo tipo hanno ricevuto lettere positive di determinazione dal Servizio Revenue Interno (IRS). ) Questa disposizione consente di utilizzare i dollari fiscali nei conti 401 (k) e IRA senza alcuna responsabilità fiscale o penalità e fornisce significativi ulteriori addebiti benefici all'avvio del business. Questi includono:

Accesso rapido al denaro di avvio (da due a tre settimane)

• Cash senza oneri di interesse
• Equità e valore di business ottimizzati
• Capacità di ricevere uno stipendio durante l'avvio
• mettere da parte risparmi risparmio fiscali fino a $ 200.000 all'anno (Per ulteriori informazioni sui piani di pensionamento per piccole imprese, vedere
• Piani che il proprietario di piccole imprese può stabilire .) Se si decide di utilizzare i fondi IRA e / o 401 (k), i vantaggi fiscali possono essere importanti a seconda del livello di reddito, come sopra indicato. Inoltre, le svalutazioni per i costi di avvio e le perdite iniziali utilizzate per costruire la società possono ridurre materialmente il tuo onere fiscale a breve termine.

Inoltre, poiché le aziende continuano a ridurre la copertura assicurativa sanitaria e dentale, nonché la copertura assicurativa per la disabilità e la vita per i loro pensionati, la tua attività di avvio può essere un importante fornitore di questi vantaggi per voi e per la tua famiglia.

Scommesse sulla rete di sicurezza

È importante consultare esperti, come i ragionieri e gli avvocati, per garantire che questo processo soddisfi le tue circostanze individuali. Questo tipo di strategia deve essere impostato correttamente, in quanto i rischi di utilizzare tali fonti di cassa di autofinanziamento possono essere significativi. Secondo la Small Business Administration, quattro su cinque piccole imprese falliscono nei primi cinque anni.

In quanto tale, l'alto tasso di guasti di avvio è qualcosa da considerare attentamente. Una volta che sei in pensione, avrai molto poco tempo a recuperare le perdite che si verificano a causa della tua attività fallita. Inoltre, se stai usando i fondi di pensione per avviare un'impresa, stai essenzialmente scommettendo la tua "rete di sicurezza" sul successo dell'avvio. Pertanto, essere sicuri che qualsiasi fondi di pensionamento si rischi su una tale impresa non è il tuo unico finanziamento per la pensione. Assicurati di avere notevoli risparmi aggiuntivi per eseguire il backup di questa scommessa.

Altre opzioni di finanziamento

Se l'analisi delle fonti di finanziamento indica che il 100% di autofinanziamento porta più rischio di quello che si desidera prendere da solo, i risparmi di pensionamento che si desidera impegnare per l'avvio possono essere integrati da finanziamenti di debito, sovvenzioni e il finanziamento azionario.

Finanziamento del debito

Il finanziamento del debito può assumere la forma di prestiti di vario tipo, tra cui linee di credito e carte di credito. Il finanziamento del debito richiede di solito un successo record di credito, un business plan, un flusso di denaro dimostrabile, alcune garanzie collaterali, una relazione bancaria consolidata e una certa liquidità delle attività aziendali. (Per maggiori informazioni, vedere
Il modo migliore per prendere in prestito e non sono in grado di attirare finanziamenti azionari.Gli svantaggi comprendono l'onere dell'interesse, la probabilità che le risorse personali (la tua casa) siano richieste come garanzia, e che un prestito bancario non viene fornito con molti networking o valore aziendale esperto per l'avvio del tuo business. ( ) Sovvenzioni

A seconda del tipo di attività che stai entrando, le sovvenzioni (per maggiori informazioni, vedere cosa significa la gente quando afferma che il debito è una forma finanziaria relativamente più economica rispetto al patrimonio? può essere una fonte di finanziamento parziale, anche in modalità di avvio. Le aziende con tecnologia di interesse per il governo federale o quelle di ricerca o valore sociale possono beneficiare di sovvenzioni per la ricerca per innovazione in piccole imprese o accordi di ricerca e sviluppo cooperativi per facilitare i trasferimenti tecnologici dalle agenzie governative all'industria privata. Sono inoltre disponibili altre sovvenzioni regionali e fondi. Il vantaggio di una sovvenzione è realizzato su due livelli: la sovvenzione è denaro "gratuito" e le imprese che ricevono sovvenzioni spesso attirano investitori che amano la leva finanziaria fornita dalla sovvenzione. Gli svantaggi di una sovvenzione sono che i premi di sovvenzione sono altamente competitivi (difficili da acquisire) e l'utilizzo di fondi di sovvenzione è estremamente restrittivo. Finanziamenti azionari

Il finanziamento azionario prevede la rinuncia a una parte della proprietà della società in cambio di denaro contante. Non viene considerato l'apertura del pubblico e la diffusione di azioni di scambio o azioni over-the-counter ampiamente detenute, poiché le startup raramente hanno i mezzi o il riconoscimento del mercato per fare un'offerta pubblica iniziale (IPO).
I tre principali tipi di finanziamenti azionari disponibili per start-up sono investitori "angel", venture capitalists e investitori strategici. Ogni categoria ha vantaggi e svantaggi.

Gli investitori "Angel" sono individui o piccoli gruppi di individui che investono denaro in imprese che considerano un potenziale di crescita elevato e un tasso di rendimento superiore al valore medio dei fondi investiti. (Sono diversi dagli investitori che si concentrano più sul successo del business rispetto al ritorno.) Gli angeli solitamente hanno una soglia di rischio più elevata di una banca e possono essere più flessibili nei loro termini. Possono o non possono investire nel lungo periodo di attività. Possono anche portare contatti di business networking e business savvy all'avvio.
L'aspetto negativo di questa opzione è che gli angeli di solito richiedono un tasso di rendimento più elevato per il loro investimento, potrebbero volere una partecipazione maggiore nell'impresa se è bene e potrebbero voler influenzare la direzione del business e del suo futuro.

1. Le società di capitali di rischio sono imprese costituite per fornire finanziamenti azionari in situazioni più rischiate di quelle che una banca avrebbe intrattenuto. La loro solita attesa è per un investimento relativamente breve a un elevato tasso di rendimento e la loro uscita dalla società o la vendita dell'attività a un grande profitto.

   Il vantaggio di una messa in servizio è la disponibilità rapida e flessibile di contanti moderati e grandi, oltre al networking e all'affiliazione delle imprese del capitale di rischio.Gli svantaggi comprendono la difficoltà di ottenere il capitale di rischio, la perdita del controllo totale della direzione dell'avvio e del suo futuro stato. Gli investitori strategici sono coloro che possono essere disposti a finanziare un avvio in cambio di equità e condizioni aggiuntive a beneficio della società dell'investitore. Questo potrebbe assumere la forma di una società fornitrice che aiuta a finanziare un distributore in un mercato che non serve attualmente. Potrebbe anche essere un modo per un'azienda ottenere un vantaggio competitivo evitando di trattare con i suoi concorrenti. Può anche essere che un rapporto di lavoro stretto con un investitore strategico beneficerebbe entrambe le società. L'investitore strategico può anche portare le conoscenze del settore e i contatti vantaggiosi all'avvio. La linea di fondo

2. Ci sono molteplici motivi personali e pratici perché gli imprenditori iniziano un business in pensione. A seconda delle condizioni uniche di ogni situazione, può essere l'avventura di una vita, o un disastro economico con poco tempo per recuperare le perdite.

   Inserisci tali investimenti con entrambi gli occhi aperti, con tutti i potenziali benefici e rischi conosciuti e con tutte le opzioni di finanziamento esplorate, analizzate e scelte in base a ciò che meglio si adatta alla tua situazione. Se riesci ad eseguire un'impresa che ama con successo, la pensione potrebbe essere i migliori anni della tua vita - sia personalmente che finanziariamente.