La maggior parte dei fornitori di assicurazioni copre solo i rischi puro oi rischi che incarnano la maggior parte o tutti gli elementi principali del rischio assicurabile. Questi elementi sono "a causa della probabilità", la definibilità e la misurabilità, la prevedibilità statistica, la mancanza di esposizione catastrofica, la selezione casuale e la grande perdita di esposizione.

Pure Risk vs Rischio Speculativo

Le compagnie di assicurazione normalmente solamente compensano contro i rischi puro, altrimenti noti come rischi di eventi. Un rischio puro include qualunque situazione incerta in cui sia presente l'opportunità di perdita e l'assenza di opportunità di guadagno finanziario. I rischi speculativi sono quelli che potrebbero produrre un profitto o una perdita, ovvero le imprese o le operazioni di gioco. I rischi speculativi non dispongono degli elementi fondamentali dell'insurabilità e non sono quasi mai assicurati.

Esempi di rischi pura includono eventi naturali, come incendi o inondazioni o altri incidenti, come un incidente automobilistico o un atleta che grava seriamente il proprio ginocchio. La maggior parte dei rischi pura può essere suddivisa in tre categorie: i rischi personali che incidono sul potere reddito dell'assicurato, sui rischi di proprietà e sui rischi di responsabilità che coprono le perdite derivanti da interazioni sociali. Non tutti i rischi pura sono coperti da assicuratori privati.Per fortuna

Un rischio assicurativo deve avere la prospettiva di perdita accidentale, il che significa che la perdita deve essere il risultato di un'azione involontaria e deve essere inaspettata nel suo esatto timing e impatto. L'industria assicurativa si riferisce normalmente a questo come "a causa della possibilità". Gli assicuratori pagano solo i sinistri per eventi di perdita causati tramite mezzi accidentali, anche se questa definizione può variare da uno Stato a uno Stato. Protegge da atti intenzionali di perdita, come un locatore che brucia il proprio edificio.

Definitività e Misurabilità

Per una perdita da coprire, l'assicurato deve essere in grado di dimostrare una prova definitiva della perdita, normalmente sotto forma di fatture in misura misurabile. Se la portata della perdita non può essere calcolata o non può essere completamente identificata, allora non è assicurata. Senza queste informazioni, una compagnia di assicurazioni non può produrre né un importo ragionevole né un premio.

Statisticamente prevedibile

L'assicurazione è un gioco di statistiche e i fornitori di assicurazioni devono essere in grado di stimare quanto spesso una perdita può verificarsi e la gravità della perdita. Le perdite che si verificano più frequentemente o hanno un vantaggio superiore richiesto normalmente hanno un premio superiore. I fornitori di assicurazioni sulla vita e la salute, ad esempio, si basano sulla tabella delle scienze attuariali e della mortalità e della morbilità per proiettare perdite nelle popolazioni.

Non catastrofico

L'assicurazione standard non protegge da pericoli catastrofici.Sarebbe sorprendente vedere un'esclusione contro le catastrofi elencate tra gli elementi fondamentali di un rischio assicurabile, ma ha senso dato alla definizione del settore assicurativo catastrofico, spesso abbreviato come "cat". Per una compagnia di assicurazioni, il rischio catastrofico è semplicemente una grave perdita ritenuta troppo costosa, pervasiva o imprevedibile per la compagnia assicurativa per coprire ragionevolmente.

Ci sono due tipi di rischio catastrofico. Il primo è presente quando tutte o molte unità all'interno di un gruppo di rischio, come gli assicurati in quella classe di assicurazione, sono tutti esposti allo stesso evento. Esempi di questo tipo di rischio catastrofico includono fallout nucleari, uragani o terremoti.

Il secondo tipo di rischio catastrofico comporta ogni perdita imprevedibilmente grande di valore non previsto dall'assicuratore o dall'assicurato. Forse l'esempio più famoso di questo tipo di eventi catastrofici si è verificato durante gli attacchi terroristici dell'11 settembre 2001.

Alcune compagnie di assicurazioni si specializzano in assicurazioni catastrofiche e molte compagnie di assicurazione entrano in accordi di riassicurazione per proteggere contro eventi catastrofici. Gli investitori possono anche acquistare titoli a rischio, denominati "legami di gatto", che raccolgono fondi per trasferimenti di rischio catastrofici.

Esposizioni casuali selezionate e grandi perdite

Tutti i sistemi di assicurazione operano sulla base della legge di grandi numeri. Questa legge afferma che deve esistere un numero sufficiente di esposizioni omogenei a qualsiasi evento specifico per fare una previsione ragionevole sulla perdita relativa ad un evento. Una seconda regola correlata è che il numero di unità di esposizione o degli assicurati deve anche essere abbastanza grande da includere un campione casuale statisticamente casuale della popolazione complessiva. Questo è stato progettato per impedire alle compagnie di assicurazione di diffondere solo i rischi tra quelli che potrebbero generare un reclamo, come potrebbe avvenire in caso di selezione avversa.

Altri elementi di assicurazione

Ci sono altri elementi meno significativi o più evidenti di un rischio assicurativo. Ad esempio, il rischio deve comportare una difficoltà economica, altrimenti non vi è alcuna ragione per assicurare la perdita. Il rischio deve essere comunemente compreso tra ciascuna delle parti, che è anche uno degli elementi fondamentali di un contratto valido negli Stati Uniti.