Gli alti e bassi (in gran parte in calo) del mercato azionario sono stati in mente da tutti a partire dal 2016. Ah, ma ricevi un sacco di reddito da Social Security in modo da non avere da preoccuparsi: i vostri vantaggi sono sicuri dal giro di roller-coaster del mercato. O sono? Può il mercato azionario influenzare i controlli della previdenza sociale?

Come funziona

In primo luogo, alcune basi. I tuoi vantaggi vengono versati dalle riserve del Fondo di Sicurezza Sociale. Il denaro nel fondo fiduciario (che effettivamente è costituito da due fondi: il fondo di fiducia delle assicurazioni di vecchiaia e superstiti e il Fondo di assicurazione contro la disabilità) deriva dalle imposte sui salari raccolti dai lavoratori e dai datori di lavoro (si ricorda che la categoria contrassegnata dalle "detrazioni FICA" pay stub); anche coloro che sono autonomi contribuiscono, sotto forma di imposta sul lavoro autonomo. Quindi i tuoi vantaggi sono finanziati da contributi da parte di coloro che lavorano, insieme agli utili d'investimento generati su tali contributi e imposte sul reddito federale.

Ora, di quei guadagni d'investimento. Il Fondo di Sicurezza Sociale non ha alcuna connessione diretta con il mercato azionario. Ogni giorno, i fondi lasciati dopo il pagamento di tutti i benefici vengono investiti in obbligazioni governative a emissione speciale. Sono simili alle obbligazioni di U. S. Treasury, salvo che non vendono pubblicamente. Queste obbligazioni a tasso d'interesse sono una forma di IOU, da pagare dalle future entrate fiscali FICA.

Per i dettagli, vedere: Come è investito il Fondo di Sicurezza Sociale?

Stock-Oriented Scenarios

I vostri benefici individuali di previdenza sociale sono determinati in modo molto simile a quello di una prestazione a benefici definiti. L'importo che ricevi è basato, in parte, su quanto tempo hai lavorato e quanto hai guadagnato durante la tua vita lavorativa (la formula completa viene visualizzata qui). Nessuno dei calcoli che vanno a determinare i vostri vantaggi hanno a che fare con il mercato azionario, il mercato delle obbligazioni o il tasso di interesse primario. (Per ulteriori informazioni sui fondamenti, vedere 10 domande di sicurezza sociale che tutti chiedono)

Tuttavia, c'è un modo in cui il mercato azionario potrebbe influenzare i vostri vantaggi di sicurezza sociale. Ciò sarebbe se si sceglie di iniziare a prenderli prima dell'età di pensionamento totale (attualmente 66 per la maggior parte delle persone) e, allo stesso tempo, ha esercitato opzioni di stock option di dipendenti non qualificati (NSO). L'utile generato dall'esercizio di tali opzioni è considerato lavoro o reddito guadagnato. Se il tuo reddito totale di lavoro per l'anno, compreso il profitto dalla vendita di NSO, è superiore a 15.720 dollari (nel 2016), i tuoi vantaggi saranno ridotti di $ 1 per ogni $ 2 oltre il limite.

Ciò vale solo per i NSO. L'utile derivante da opzioni di stock esercitate acquistate sul mercato aperto o da stock option incentivanti (ISO) concesse dal datore di lavoro è considerato un utile di capitale, non compensato.In quanto tali, non influenzano i vostri vantaggi - a condizione che tu abbia mantenuto tali opzioni per almeno un anno.

Conseguenze fiscali

Una volta raggiunto l'età totale di pensionamento, nessun importo di reddito, indipendentemente dalla fonte, influisce sull'ammontare dei suoi benefici previdenziali. Tuttavia, se in qualsiasi età i vostri redditi totali redditizi (compresi i pagamenti di interessi, i dividendi, le opzioni azionarie, i guadagni in conto capitale e tutti gli altri investimenti) eccedono un certo importo, una parte delle prestazioni di sicurezza sociale può essere considerata imponibile. Quindi, ironicamente, un grande anno per il mercato e il tuo portafoglio potrebbe ridurre efficacemente i tuoi vantaggi - imponendo imposte su di essi. (Anche così, ci sono modi per Evitare la trappola fiscale della previdenza sociale .)

Le regole per determinare se le prestazioni di sicurezza sociale sono imponibili sono qui illustrate. In generale, non dovresti pagare l'imposta sul reddito federale su più dell'85% dei tuoi benefici previdenziali. In tutta probabilità, la percentuale sarebbe inferiore.

Altri fattori, tra cui l'età in cui si comincia a ricevere benefici, la tua storia di lavoro e qualsiasi altro reddito aggiuntivo che ricevi durante l'assunzione di prestazioni, possono influire direttamente o indirettamente sulla linea di fondo della Società. Se ricevi una pensione di governo, potrebbe causare una riduzione dei tuoi benefici tramite il Penso di Stato (GPO) o la soppressione del windfall provision (WEP).

Una proposta modesta

Quindi, in pratica, l'esposizione della Sicurezza Sociale (e la tua, in qualità di beneficiario) al mercato azionario è piuttosto limitata. Ironia della sorte, questo potrebbe cambiare presto.

La ben nota crisi finanziaria ben diffusa che circonda il Fondo di Sicurezza Sociale - la paura che la Sicurezza Sociale andrà in fallimento soprattutto quando la maggior parte dell'enorme generazione di Baby Boomer si ritirerà e inizia a raccogliere (vedi Americani Stanno vivendo più a lungo, ma la sicurezza sociale non è in calo ) - ha generato molte discussioni sulla ricerca di migliori modalità per finanziare il programma. Un suggerimento consiste nell'investire tutto o parte del Fondo di Sicurezza Sociale nei mercati azionari. Un altro argomento consente ai singoli lavoratori di investire in tutto o in parte i loro contributi FICA in strumenti di loro scelta (tanto che possono ora dirigere i loro contributi 401 (k) a fondi comuni di investimento).

Mentre alcuni osservatori insistono sul fatto che sia tempo per la sicurezza sociale di investire sul mercato - o permettere ai dipendenti di farlo - e approfittare dei tassi di rendimento più elevati che sarebbero possibili, altri avvertono che il coinvolgimento nel mercato azionario non farebbe una differenza e potrebbe, infatti, inserire un elemento di pericolo nel caso in cui il mercato crolla o entra in un periodo prolungato. Presumibilmente, il fondo fiduciario sarebbe un investitore conservatore, optando per gli stock di azzurro più sicuri, ma un certo grado di rischio esiste sempre quando si investe in azioni.

La linea di fondo

Se sei preoccupato che le scorie del mercato azionario possono influire sui tuoi vantaggi sulla sicurezza sociale, la risposta corta è no. Per la maggior parte, è giusto dire che le prestazioni del mercato azionario non hanno alcun impatto diretto sui vostri vantaggi sulla sicurezza sociale.In determinate situazioni limitate, guadagni di investimento notevoli dal mercato potrebbero ridurre i vostri vantaggi o farli diventare imponibili.

Se il Fondo di Sicurezza Sociale inizierà a investire nel mercato azionario o permettere ai lavoratori di farlo con i loro contributi, non ci sarebbe dubbio che i risultati del mercato - buoni o cattivi - avrebbero avere un effetto diretto sui vantaggi della previdenza sociale. Sebbene non ci siano piani definiti affinché ciò accada, può servire da promemoria (come se fosse necessario) che dovresti avere anche i propri conti di pensione personali e non fare affidamento su un uovo di nido di governo.