Nei decenni precedenti, una grande percentuale di lavoratori in America potrebbe contare sulla ricezione di un controllo mensile garantito dal piano pensionistico del loro datore di lavoro quando sono andati in pensione. Questi piani tradizionali sono chiamati piani pensionistici definiti, il che significa che l'importo monetario della pensione era fisso, indipendentemente dalle fluttuazioni del mercato. Se il mercato si accontentasse, quello era il problema del datore di lavoro; la pensione era sacra. (Per ulteriori informazioni su questi piani, vedere La demenza del piano beneficiato .)

Ma diversi fattori hanno sostanzialmente eroso la presenza di piani pensionistici definiti in America e altrove. I costi crescenti e l'aumento della durata della vita hanno fatto dei piani a benefici definiti tradizionali più costosi per il datore di lavoro per finanziare e più difficili da amministrare. La tendenza delle persone a cambiare lavoro più spesso ha contribuito alla scomparsa dei piani pensionistici tradizionali a favore di piani di pensionamento portatili a contribuzione definita, in cui il valore del fondo può oscillare in base alle difficoltà del mercato. Molti impiegati hanno guardato in orrore durante la recente crisi finanziaria, poiché le loro uova di nido sono diminuite.

Questi fattori combinati hanno accelerato la scomparsa dei piani pensionistici tradizionali dal panorama aziendale e hanno causato i datori di lavoro a congelare i vantaggi dei piani esistenti.

Perché un datore di lavoro congelasse un piano pensionistico?

Molte pensioni sono state congelate a causa di una totale mancanza di finanziamenti o di altri fattori finanziari o amministrativi. Inoltre, i datori di lavoro incentrati sui loro bilanci correnti ei margini di profitto stanno offrendo vari tipi di pagamento per la liquidazione per ridurre il rischio nei loro piani di pensionamento. Ma queste offerte possono essere complesse e possono venire con determinate condizioni. I partecipanti devono leggere la stampa fine prima di accettare un accordo.

Che cosa significa se il tuo piano è congelato?

Non tutti sono persi. Se hai tutti i fatti - che l'amministratore della pensione del datore di lavoro è tenuto a darti - e se sei proattivo, potresti essere in grado di eliminare gli scenari peggiori.

In primo luogo, "congelato" non significa necessariamente "scomparso. "Secondo il Pension Rights Center, un gruppo di consumatori senza fini di lucro a Washington D. C., esistono diversi tipi di congelamenti, i quali non implicano la scomparsa della pensione. Gli esempi di congelamenti riportati nella scheda utile del Centro includono:

1. Il datore di lavoro smette di offrire benefici futuri, ma un dipendente con un piano finanziato completamente è 100% assegnato a prestazioni ricevute fino ad oggi. In altre parole, i dipendenti ricevono l'importo totale di quello che dovranno quando si ritirano; è solo che non accumulano ulteriori garanzie sui soldi futuri, restando più a lungo con l'azienda.

2. Il datore di lavoro ha smesso di benefici per alcuni dipendenti, ma non altri, che tende a proteggere i dipendenti che sono stati più a lungo presso l'azienda.

Cosa fare se il tuo piano è congelato: non panico

I dipendenti con pensioni congelati riceveranno ancora i benefici che hanno guadagnato nel piano prima della data di congelamento; i loro benefici semplicemente non continueranno a crescere se e fino a quando il piano è sconfitto. Se il piano diventa senza tempo, i benefici inizieranno a crescere ancora una volta. Se il piano è terminato in base ad un accordo standard, i dipendenti hanno in genere la possibilità di ricevere una somma forfettaria o una rendita di rendita dal piano.

In caso di cessazione involontaria o disturbata, la Pension Benefit Guarantee Corporation (PBGC) entrerà a far parte e coprirà i vantaggi maturati che sono dovuti ai dipendenti fino a un certo limite se il fondo diventa insolvente. I partecipanti ai piani congelati devono essere proattivi per scoprire esattamente quale scenario possa essere il più presto possibile, in modo da non essere catturati impreparati. Un buon primo passo è ottenere l'annuale dichiarazione 204 (h) del tuo datore di lavoro che mostra i vostri vantaggi, che il datore di lavoro o l'amministratore di pensione è previsto dalla legge per fornire su richiesta.

Se il tuo piano pensionistico è stato congelato, ora è il momento di iniziare a fare proiezioni riviste per il tuo reddito da pensione. La maggior parte dei dipendenti con pensioni congelate o terminate è dotata di una delle due opzioni: possono prendere una riduzione mensile ridotta al momento della pensione o ricevere una distribuzione forfettaria pari al valore attuale netto di una riduzione di reddito in futuro.

Più datori di lavoro offrono quest'ultima alternativa perché il Congresso consente ora ai datori di lavoro di scontare il valore dei loro versamenti con un tasso di interesse più elevato, riducendo così l'equilibrio corrente che viene pagato al dipendente. Molti dipendenti che scelgono questa opzione investiranno il loro denaro in un contratto di rendita commerciale che paga un flusso di reddito garantito, ma in molti casi i rendimenti saranno molto meno di quello che avrebbero ricevuto prima del congelamento.

In particolare, le donne devono essere consapevoli del fatto che le loro aspettative di vita più lunghe li accorgeranno un pagamento mensile inferiore da un assicuratore di quello che i titolari di contratti maschi riceveranno. La distribuzione forfettaria può essere il miglior corso d'azione per gli investitori sofisticati che ritengono di poter ottenere rendimenti netti superiori alla retribuzione ridotta o al pagamento della rendita pubblicitaria nel tempo.

Un modo meno complicato di affrontare un blocco

Una strategia più pratica può essere quella di scegliere semplicemente il reddito garantito ridotto e lavorare ancora qualche anno prima di prendere. Il fatto di lavorare più a lungo consente anche di ritardare la ricezione dei vantaggi previdenziali fino all'età di 70 anni. Secondo il sito ufficiale della Social Security Administration, il pensionamento all'età di 67 anni ottiene il 108% del beneficio che avresti ricevuto se avesse pensionato all'età di 66 anni. pensione all'età di 70 anni, tale importo sale fino al 132%. L'incremento supera all'età di 70 anni.

Gli investitori di tutte le strisce possono ulteriormente contribuire a rettificare i loro risparmi di risparmio aumentando i loro contributi sul piano pensionistico e rivalutando la loro allocazione degli asset al fine di massimizzare la crescita.Una revisione completa con un pianificatore finanziario può anche essere necessaria per ottenere una valutazione accurata di come il congelamento della pensione interesserà voi.

Come i datori di lavoro stanno affrontando il problema pensionistico

Anche se le condizioni stanno migliorando per molti piani pensionistici, la maggior parte degli amministratori del piano stanno ancora affrontando enormi pressioni per raggiungere i loro obblighi delinquenti. Un recente studio dei Forum Investitori Istituzionali Towers Watson / Istituzionali ha rivelato circa tre quarti dei datori di lavoro con piani non finanziari intesi, hanno preso in considerazione o hanno già iniziato ad attuare una strategia che attirerà il piano pensionistico sui propri obblighi una volta che i mercati si sono ripresi sufficientemente.

Un cambiamento delle prospettive nelle maggiori aziende americane

Molti dei piani pensionistici negli U.S. oggi sono sottofinanziati. Dei 338 piani pensionistici offerti dalle società del Standard and Poor's 500, solo 18 sono attualmente finanziati completamente e questo numero potrebbe scendere nel 2014. Il totale totale di finanziamenti combinati in questi piani ha raggiunto i 355 miliardi di dollari e questo numero può continuare salire. Quasi un quinto di questa mancanza viene da sette piani pensionistici: General Electric è il peggior con un $ 21. 6 miliardi di disavanzi. I sei rimanenti sono sottofinanziati da almeno 10 miliardi di dollari:

AT & T

• Boeing
• ExxonMobil
• Lockheed Martin
• IBM
• Ford Motor Company
• dipendenti fuori dal piano a un costo ridotto o congelamento del piano, che blocca i contributi aziendali nel piano e impedisce ai dipendenti di continuare a ricavare benefici a titolo. Naturalmente, questo fornisce notevoli benefici economici per i datori di lavoro, che vedono miglioramenti immediati del loro flusso di cassa e dei bilanci, insieme a una riduzione delle spese amministrative.

Almeno 400 delle aziende Fortune 1000 hanno avuto uno o più piani congelati nel 2011. Forse il punto più inquietante di questa tendenza è che anche le aziende che avevano piani pensione sani hanno iniziato a bloccarli poco dopo la fine del secolo. Nancy Hwa, direttore delle comunicazioni per il Centro Diritti delle Pensioni, lamenta che molte aziende con piani di solvio hanno iniziato il processo di congelamento alla fine del 2005 e questa tendenza deve ancora essere invertita. "Questo rappresenta una riduzione significativa degli sforzi di queste aziende per La sostituzione di questi piani con 401 (k) o altri piani a contribuzione definita non sostituisce la sicurezza che hanno con un piano pensionistico. "

La linea inferiore

Anche se il futuro sembra essere leggermente più luminoso per i piani pensionistici di quanto sia stato negli ultimi anni, molte aziende lo usano come un'opportunità per ridurre i costi seguendo piani che consentono un ridotto pagamento dei benefici futuri ai partecipanti. Per ulteriori informazioni sui benefici e sui conti pensionistici, visitare il Dipartimento del Lavoro, il Centro Diritti per i pensionati, o consultare il consulente finanziario.