La crisi finanziaria del 2008 ha inaugurato il termine "troppo grandi per fallire", che i regolatori ei politici utilizzati per descrivere la logica per il salvataggio alcune delle più grandi istituzioni finanziarie del paese con salvataggi finanziati dai contribuenti. Sottolineando il dispiacere del pubblico sull'utilizzo dei loro dollari fiscali in tal modo, il Congresso ha approvato la legge di riforma e consumo di Dodd-Frank Wall Street del gennaio 2010, che ha eliminato l'opzione di salvataggi bancari ma ha aperto la porta per i salvataggi bancari.

La differenza tra una banca di garanzia e un salvataggio bancario

Un salvataggio e un salvataggio sono entrambi progettati per impedire il crollo completo di una banca fallita. La differenza sta principalmente in chi porta l'onere finanziario di salvataggio della banca. Con un salvataggio, il governo inietta il capitale nelle banche per consentire loro di continuare a operare. Nel caso del piano di salvataggio che si è verificato durante la crisi finanziaria, il governo ha iniettato $ 700 miliardi di in alcune delle più grandi istituzioni finanziarie del Paese, tra cui Bank of America Corp. (NYSE:. BAC BACBank dell'America Corp27 09-2 38% Creato con Highstock 4. 2. 6 ), Citigroup Inc. (NYSE: C CCitigroup Inc72 62-1.60% Creato con Highstock 4. 2. 6 < ) e American International Group (NYSE: AIG AIGAmerican International Group Inc.62 19-0 48% Creato con Highstock 4. 2. 6 ). Il governo non ha i propri soldi, quindi deve utilizzare i fondi dei contribuenti in tali casi. Secondo il Dipartimento del Tesoro U., le banche hanno rimborsato tutti i soldi.

Con una banca di garanzia, la banca utilizza il denaro dei suoi creditori non garantiti, inclusi i depositanti e gli obbligazionisti, per ristrutturare il loro capitale in modo che possa rimanere a galla. In effetti, la banca è autorizzata a convertire il proprio debito in patrimonio netto allo scopo di aumentare i propri requisiti patrimoniali. Una banca può subire un bail-in rapidamente attraverso una procedura di risoluzione, che fornisce immediata sollievo alla banca. Il rischio evidente per i depositanti bancari è la possibilità di perdere una parte dei loro depositi. Tuttavia, i depositanti hanno la protezione della Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC), che assicura ogni conto bancario fino a $ 250.000. Le banche sono tenute ad utilizzare solo quelle depositi eccedenti la protezione di $ 250.000.

Come creditori non garantiti, i depositanti e gli obbligazionisti sono subordinati a crediti derivati. I derivati ​​sono gli investimenti che le banche fanno tra loro, che dovrebbero essere utilizzate per la copertura dei loro portafogli. Tuttavia, le 25 maggiori banche hanno più di 247 miliardi di dollari di strumenti derivati, il che rappresenta un enorme rischio per il sistema finanziario. Per evitare una potenziale calamità, l'azione Dodd-Frank dà la preferenza alle rivendicazioni derivate.

I salvataggi diventano statutari

La clausola di riserva bancaria nell'Atto Dodd-Frank è stata in gran parte rispecchiata dopo il quadro transfrontaliero e le esigenze stabilite nelle riforme internazionali di Basilea III 2 per il sistema bancario europeo Unione. Crea obbligazioni statutarie, conferendo alla Federal Reserve, alla FDIC e alla Securities and Exchange Commission (SEC) l'autorità di insediare società di holding e grandi società non bancarie in liquidazione sotto controllo federale. Poiché l'obiettivo principale della disposizione è quello di proteggere i contribuenti americani, le banche che sono troppo grosse per non riuscire più a salvarlo dai dollari dei contribuenti. Invece, essi verranno inviati.

Esperimenti europei con i salvataggi

I salvataggi bancari sono stati utilizzati a Cipro, che ha subito un debito elevato e possibili guasti alle banche. È stata istituita la politica di cauzione, costringendo i depositanti a più di 100.000 euro a cancellare una parte delle loro partecipazioni. Anche se l'azione ha impedito i fallimenti bancari, ha provocato disagio tra i mercati finanziari in Europa sulla possibilità che tali bail-in possano diventare più diffusi. Gli investitori sono preoccupati del fatto che l'aumento del rischio per i titolari di obbligazioni porterà i rendimenti più elevati e scoraggia i depositi bancari. Con i sistemi bancari in molti paesi europei afflitti da bassi o negativi tassi di interesse, più bancarelle sono una forte possibilità.