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Il settore bancario svolge un ruolo importante di intermediazione attraverso il finanziamento di fondi disponibili per impieghi produttivi nell'economia mediante attività di prestito e di prestito. L'attività economica delle banche tende a fluttuare con il ciclo di credito dell'economia; l'aumento della regolamentazione delle banche in seguito alla crisi finanziaria del 2009 ha influenzato in larga misura il tasso medio di crescita annuale del settore bancario. Il modo in cui gli investitori valutano il settore bancario è osservando i tassi di crescita medi annuali per i ricavi netti e l'utile per azione (EPS) per un certo orizzonte temporale. Nel mese di giugno del 2015, il tasso di crescita medio annuo degli ultimi cinque anni per i ricavi netti delle banche è stato del 14%, mentre il tasso di crescita annuo in EPS è stato del 22,5%.

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Regolamento

Dal 2009 il settore bancario ha visto una regolamentazione sempre più rigorosa dalle banche centrali in tutto il mondo. In particolare, è stato istituito un nuovo quadro normativo globale denominato Basilea III che richiede alle banche di mantenere l'adeguatezza patrimoniale, eseguire test annuali di stress e valutare i rischi di liquidità del mercato. Basilea III ha introdotto requisiti più elevati per i tassi di adeguatezza patrimoniale, come i livelli Tier 1 e Tier 2, e il rapporto di leverage aumentato. Si prevede che la maggior parte delle banche centrali dei paesi sviluppati richiederà alle loro banche di rispettare Basilea III entro il 2018.

Come aumenta la regolamentazione, le banche sono tenute a mettere da parte aumenti di capitale più elevati e più elevati in caso di situazioni di stress, come ad esempio una fuga bancaria o una perdita di liquidità. Tali sviluppi rendono le banche più stabili ma a scapito di una crescita più bassa e di una redditività poiché i costi di compliance delle banche aumentano di anno in anno.