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Il settore automobilistico segue il mercato più ampio ma con una moderata volatilità. I guadagni del settore durante i mercati del toro hanno battuto il mercato più ampio del 9%, mentre le loro perdite durante i mercati di orso superano quelle del mercato più ampio per la stessa quantità. Mentre il settore automobilistico fa una buona aggiunta a qualsiasi portafoglio diversificato, la sua allocazione ideale all'interno di un portafoglio di investitori dipende dal suo stile di investimento. La volatilità del settore lo rende più attraente per gli investitori della crescita rispetto agli investitori conservatori. Gli investitori che vogliono assumersi il rischio di battere il mercato dedicano più spazio ai portafogli ai settori automobilistico e ad altri settori ciclici rispetto agli investitori che cercano ritardi e restrizioni costanti con un rischio minimo.

Gli investitori e gli analisti valutano il rapporto del settore con il mercato più ampio utilizzando il coefficiente beta. Una beta di 1 rappresenta il movimento di blocco con il mercato, mentre una beta di maggiore di 1 indica che un settore si muove nella stessa direzione del mercato più ampio, ma in misura maggiore. Un settore stabile che si muove con il mercato più ampio, ma con incrementi più piccoli porta una beta tra 0 e 1, mentre una beta negativa indica un settore che mantiene una relazione inversa con il mercato.

Il settore automobilistico, composto da produttori di pezzi di automobili e fabbricanti di autoveicoli, trasporta una beta di 1. 09. Il settore sconfigge il mercato del 9% quando il mercato è aumentato, ma ha 9% maggiori perdite quando il cade il mercato. Questi dati sono utili ad un investitore quando determinano come strutturare il suo portafoglio. Più orientato alla crescita e meno avverso il rischio dell'investitore, maggiore allocazione dovrebbe dare ai settori con betas superiore a 1, come l'automobile.

La bellezza della diversificazione come tecnica di gestione del portafoglio è che non è una strategia d'investimento di un solo livello. Un portafoglio può essere diversificato in modi illimitati; le linee guida per come diversificare sono ampie e possono essere adattate a qualsiasi numero di singoli stili di investimento.

Un portafoglio diversificato di base ha il 50% al 60% assegnato in tutti i settori con volatilità media che traccia il mercato più ampio, dal 20% al 25% ai settori più aggressivi con betas più elevati e dal 20 al 25% agli investimenti più sicuri e stabili.

Il settore automobilistico, con una beta superiore a 1, si inserisce nella categoria più aggressiva. A seconda di come un investitore lo classifica tra altri settori ad alta crescita, potrebbe rappresentare da 5 a 25% del suo portafoglio. Un investitore più orientato alla crescita assegna una percentuale più elevata del suo portafoglio a settori ad alta beta, come l'automobile, mentre un investitore conservatore mette più del suo denaro in settori con una volatilità media o inferiore alla media, di solito allocando solo una piccola percentuale a settori con betas superiori a 1.

Lo stile di investimento, l'appetito per la crescita e la tolleranza al rischio sono i fattori che influenzano il modo in cui un investitore diversifica il proprio portafoglio. Il settore automobilistico, caratterizzato da un potenziale di crescita superiore e medio e da una volatilità, può comprendere tra il 0% e il 25% del portafoglio di un investitore, a seconda delle preferenze personali.