Le regole e le cefalee di conformità che vengono fornite con l'utilizzo di un broker-dealer hanno causato molti consulenti finanziari indipendenti a trasferirsi in una piattaforma RIA (Registered Investment Advisor) registrata che offre loro maggiore libertà e meno fili di conformità. Ma questa transizione deve essere gestita con grande cura per minimizzare potenziali errori e circostanze impreviste.

Ecco alcuni passaggi che puoi fare per assicurare che la tua azienda faccia una transizione regolare nell'arena RIA e protegga sia voi che la tua clientela. (Per la lettura correlata, vedere: RIA e broker: qual è la differenza? )

Due Diligence

Prima di fare qualsiasi altra cosa, guardate attorno ad altri negozi RIA per vedere come funzionano. Parlate con alcuni di loro per scoprire quali problemi hanno incontrato quando hanno commutato e come i loro clienti hanno reagito al cambiamento. Provate ad avere un tatto per i diversi tipi di piattaforme e approcci che ci sono disponibili per i consulenti in questo settore e per quanto si adatti al tuo stile di gestione. E, ovviamente, accertati che qualsiasi piattaforma a cui si sposti abbia tutti i prodotti e servizi necessari ai tuoi clienti, come offerte alternative, private equity e altri servizi di gestione del denaro.

Se i tuoi clienti non avranno bisogno di questi tipi di offerte, allora avrai una maggiore selezione di piattaforme da cui scegliere.

I consiglieri che fanno le transizioni di maggior successo sono coloro che hanno fatto la massima diligenza prima di intraprendere qualsiasi azione.

Esegui i Numeri

Il passo successivo è ovviamente quello di eseguire diverse proiezioni di flussi finanziari dettagliati che possono mostrare quanta entrate si può realisticamente aspettarsi di ricevere dopo la transizione. Includi tutti gli elementi dei tuoi profitti, le perdite e le spese in modo da poter proiettare come funziona la tua attività nei migliori e peggiori scenari.

Ottieni un'immagine chiara di ciò che i tuoi costi di avvio saranno e anche le spese fisse e variabili in corso in avanti. In questo modo puoi mostrare quali saranno i tuoi margini lordi e netti, e ti darà il tempo di apportare le modifiche necessarie nei tuoi affari e nei flussi di cassa personali. (Per le relative letture, vedere: Suggerimenti per le piccole RIA che cercano di crescere. )

Aspettare un inizio intenso

Passare a un modello RIA suona bene nella conversazione. In realtà, però, potrebbe comportare l'implementazione di un intero sistema commerciale e informatico in un tempo molto breve - ad esempio, un fine settimana - e trasferire tutti i dati dei tuoi clienti su questo sistema. Inoltre richiederà il completamento di nuovi documenti e trasferimento di documenti per tutti i tuoi clienti che hanno accettato questa modifica.

Dovrai anche rispondere in modo efficace alle domande dei clienti di questa transizione, che può richiedere una formazione specializzata con il tuo staff, dove ti metti a scrivere alcuni punti su cui parlare e crea anche un elenco di domande che probabilmente saranno spesso richiesto dai clienti o dai media.Questo livello di preparazione può rendere la transizione sembrare un processo molto più agevole agli occhi del pubblico.

Shirl Penney, fondatore e amministratore delegato della piattaforma RIA, Dynasty Financial Partners, ha creato una checklist a 150 punti di elementi che deve essere fatto per spostarsi sulla sua piattaforma. Potrebbe essere necessario assumere un personale temporaneo per aiutare a ottenere tutto attraverso il collo di bottiglia che verrà durante il periodo di transizione, che in alcuni casi può richiedere diversi mesi per completare. In un articolo del 28 dicembre 2015 in Pianificazione finanziaria , Penney ha detto che incoraggia i consulenti che stanno facendo la transizione per affrontare innanzitutto i grandi articoli.

"In generale, riteniamo che la selezione di un nome, l'individuazione e la negoziazione di immobili, la determinazione delle ripartizioni di quote, la creazione di documenti operativi, il conseguimento di capitali di seme in atto, la costruzione di marchi e pezzi di marketing e l'ottenimento del lavoro ADV siano alcuni dei più grandi elementi che possono richiedere tempo e rallentare una transizione ", ha detto." Prima di questi articoli, in modo da non rallentare più tardi. " ) Il fattore tecnico

L'apprendimento di un nuovo sistema informatico e l'implementazione di nuove tecnologie possono essere uno dei più aspetti difficili della transizione verso una piattaforma indipendente. Il consulente consultivo di Washington Kip Gregory del gruppo Gregory ha creato un libretto elettronico di pratica elettronica che aiuta i consulenti e i loro dipendenti a definire tutti i processi chiave che cambiano, in modo da avere un modello da fare riferimento durante il periodo di implementazione.

Questa playbook può essere creata in un formato digitale interattivo che tutte le parti possono accedere per trovare risposte alle domande e ottenere indicazioni.

"È parte del documento e dell'accordo di conoscenza con il tuo partner", ha dichiarato Gregory. Chiede: "Stiamo facendo le cose giuste?"

La linea inferiore

Anche se spostare la tua azienda su una piattaforma indipendente RIA può essere un compito scoraggiante, coloro che prendono il tempo per pianificare correttamente in anticipo possono rendere molto questo processo più facile su se stessi e sul loro personale. Rilasciare ogni problema in un insieme di domande, procedure e modelli può semplificare notevolmente il numero apparente del lavoro che deve essere fatto. (Per la lettura relativa, vedere:

Suggerimenti per i consulenti che desiderano aumentare la loro pratica. )