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Che cosa è 'Term Life Insurance'

Un tipo di assicurazione sulla vita con un periodo di copertura limitato. Una volta che questo termine o "termine" è in su, è al proprietario della politica di decidere se rinnovare o lasciare la copertura fine. Questo tipo di polizza assicurativa è in contrasto con l'assicurazione sulla vita permanente, che è destinata a garantire una protezione per tutta la vita.

Altre caratteristiche dell'assicurazione a termine includono:

• Low cost
• Nessun valore in denaro
• Di solito rinnovabile
• A volte convertibile all'assicurazione di vita permanente

RIPARTIRE 'Term Life Insurance'

Le politiche di assicurazione sulla vita di durata forniscono un beneficio dichiarato alla morte del proprietario della polizza, a condizione che la morte si verifica entro un determinato periodo di tempo. Tuttavia, la politica non fornisce alcun rendimento al di là della prestazione di morte (l'importo dell'assicurazione acquistata); la politica non dispone di un valore aggiunto supplementare, a differenza delle polizze di vita permanenti, che hanno una componente di risparmio, aumentando il valore della politica e la sua eventuale vincita.

Per questo motivo, l'assicurazione sulla vita è anche conosciuta come "assicurazione sulla vita pura": il suo unico scopo è assicurare gli individui contro la perdita di vita e tutti i premi pagati vengono utilizzati per coprire il costo del protezione assicurativa.

Caratteristiche dell'assicurazione vita

I premi per l'assicurazione sulla vita a lungo termine sono basati sull'età, sulla salute e sull'aspettativa di vita di una persona determinata dall'assicuratore. Se la persona muore entro il termine specificato, l'assicuratore paga il valore nominale della politica; se il termine scade prima della morte, non c'è nessun pagamento. I titolari di polizza possono essere in grado di rinnovare una politica a termine alla scadenza, ma i loro premi saranno basati sulla loro età raggiunta.

Diciamo che George ha 30 anni e vuole proteggere la sua famiglia nel caso improbabile della sua morte precoce. Compra una politica di assicurazione sulla vita di $ 500, 000 che gli carica $ 50 al mese per i prossimi 10 anni. Se George è improvvisamente colpito da un fulmine e muore prima del termine di dieci anni, la politica pagherà la moglie e i figli di George $ 500.000 a condizione che abbia mantenuto i pagamenti. O dire che George paga i suoi premi ogni mese fino a quando non ha 40 anni e deve decidere se rinnovare. Se sceglie di non farlo, ed è colpito da un fulmine il giorno dopo la scadenza della sua politica, la sua famiglia non ottiene nulla.

Dal momento che è per un importo temporaneo e paga solo una prestazione di morte stabilita, la durata della vita è il tipo meno costoso di assicurazione da acquistare. Un sano 35enne (non-fumatore) può ottenere tipicamente una politica di premio a livello di 20 anni con un valore nominale di $ 250.000, da $ 20 a $ 30 al mese. L'acquisto di una politica per tutta la vita comparabile (un tipo di assicurazione sulla vita permanente) sarebbe più probabile che costa quattro cifre al mese.Poiché la maggioranza delle politiche di vita a lungo termine non paga mai un beneficio di morte, le compagnie di assicurazione possono offrire loro molto più economici rispetto a tutte le politiche di vita (ognuna di esse che paga) e ancora guadagnare soldi.

Come funziona il premio

I premi di assicurazione sulla vita sono fissati in base all'età, al sesso e alla salute del contraente, determinato da un esame medico; includevano anche fattori quali la guida record, i farmaci, il fumatore o lo status di non fumatore, l'occupazione e la storia familiare.

La persona più giovane è quando esegue una politica di vita per la vita, più a buon mercato i suoi premi. La ragione è evidente: una persona è statisticamente meno probabile di morire tra i 25 ei 35 anni di età tra i 50 ei 60 anni. Per le età più giovani, la copertura a termine è poco costosa e il premio può essere garantito per non cambiare fino a 30 anni. Una volta terminato il periodo garantito, la politica rimane in vigore, ma cambia a un termine rinnovabile di un anno. Il premio è quindi basato sulla tua età raggiunta e aumenta ogni anno.

I tassi di interesse, i finanziamenti della compagnia di assicurazione e le norme statali possono anche influire sui premi. In genere, le aziende offrono spesso tariffe migliori a livelli di copertura "break point" di $ 100, 000, $ 250, 000, $ 500, 000 e $ 1, 000, 000.

Tipi di assicurazione sulla vita

Premio: l'assicurazione sulla vita di livello fornisce all'assicurato la copertura per un determinato periodo di tempo; il termine può essere uno, cinque, 10, 20 anni o più. Il premio è calcolato in base all'età e alla salute dell'assicurato. L'assicuratore aggira i pagamenti dei premi pagando di più all'inizio della politica rispetto ai costi della mortalità, per cui i pagamenti dei premi sono fissati e garantiti per la durata della copertura.

Termine rinnovabile annuale: una politica annuale rinnovabile (YRT) non ha termine specificato e è rinnovabile ogni anno senza prove di insurabilità. I premi su una politica YRT partono da bassi e aumentano ogni anno perché sono basati sull'età raggiunta dall'assicurato. Anche se non esiste un termine specificato con una politica YRT, i premi possono diventare proibitivi per coloro che sono in età avanzata, rendendo difficile il mantenimento della politica.

Termine decrescente: una politica a termini decrescenti ha un beneficio di morte che decade ogni anno secondo un programma predeterminato. L'assicurato paga un premio a livello fisso per tutta la durata della politica. Le politiche a lungo termine sono spesso utilizzate in concordanza con un'ipoteca che corrisponda alla copertura con il principio in declino del prestito.

Chi è termine assicurazione sulla vita bene?

Un tempo popolare per prendere un termine di polizza di assicurazione sulla vita, in particolare uno con un termine di 20 anni, è avere avere figli. Di solito sono una buona misura per i più giovani con famiglie, solo nel caso in cui qualcosa accada al primario. Sono anche adatti a persone che sanno per certo che il loro bisogno di copertura assicurativa vita sarà temporaneo - in altre parole, ritengono che i loro familiari sopravvissuti non avranno più bisogno di un'assicurazione sulla vita di protezione supplementare o che avranno ha accumulato sufficienti disponibilità liquide per auto-assicurare.Se hai solo bisogno di assicurazione per 10 anni, quindi acquistare termine.

Mentre si passa attraverso diverse fasi della vita - l'acquisto di una casa, l'avvio di una famiglia, l'apertura di un'impresa, la pensione - l'importo e la tipologia di assicurazione sulla vita è necessario anche cambiare. Quando sei giovane e ha bisogno di una grande copertura per sostituire una perdita di reddito per i propri dipendenti, l'assicurazione sulla vita a lungo termine spesso fa il miglior senso (e infatti è diventata l'opzione predefinita per la maggior parte degli acquirenti di assicurazione, soprattutto perché è poco costoso e semplice ). Quando si accumulano risorse e necessitano di una copertura che dura per la tua vita, l'assicurazione sulla vita permanente può essere l'opzione migliore.

Termine vs. Perm: Term Life Insurance Vs. Assicurazione permanente

Tuttavia, la scelta giusta tra i prodotti assicurativi permanenti / assicurazioni di valore in denaro (vita intera, vita universale, ecc.) E assicurazione sulla vita a lungo termine dipende in gran parte dalle circostanze e dalla mentalità del contraente.

In generale, le politiche di vita sono ideali per coloro che vogliono molto copertura ma non vogliono pagare molto nei premi ogni mese. I clienti di tutta la vita pagano di più nei premi per una copertura minore, ma hanno la sicurezza di sapere che sono coperti per la vita a un premio stabilito, supponendo di tenere il passo con i loro pagamenti mensili.

Mentre molte persone appoggiano fortemente la convenienza della vita a lungo termine - premi relativamente bassi per un vantaggio di morte più elevato - altri non possono ingannare l'idea di pagare i premi ogni mese per 10 o 20 anni e quindi, sempre che siano ancora vivi scenario più probabile) che non ha nulla da dimostrare per la fine del termine. È simile a quelli che preferiscono acquistare le proprie case piuttosto che affittare. A loro piace il fatto che la proprietà a domicilio fornisce vantaggi fiscali, costruisce equità e, a un certo punto, possederanno le proprie case in piena libertà. Lo stesso vale per l'assicurazione sulla vita permanente.

Per non parlare del fatto che i premi delle assicurazioni di premio diventano più costosi come una età: coloro che scelgono di portare termine nei loro anni successivi possono finire per pagare premi che sono commisurati con il costo di alcuni dei prodotti più recenti permanenti che sono ora disponibile sul mercato. Se rimanete in buona salute, potresti trovare nuove coperture a un costo ragionevole. Tuttavia, se hai problemi di salute o di altri problemi (come viaggiare in paesi stranieri), potresti essere valutato (che aumenta il premio), o addirittura considerato insostenibile, e bloccato con la crescente politica annuale rinnovabile.

Alcuni clienti preferiscono anche l'assicurazione sulla vita permanente perché queste politiche possono essere utilizzate come veicoli di investimento / risparmio: una parte di ciascun pagamento a premio viene assegnata alla creazione del valore monetario (una delle ragioni per cui è superiore a un premio per la politica di lungo termine). molti tipi di politiche, la crescita del valore dei contanti è garantita. Alcuni piani pagano dividendi, che possono essere pagati o mantenuti in deposito all'interno della politica. Nel tempo, la crescita del valore di cassa può essere sufficiente a pagare i premi sulla politica, quindi, in sostanza, possiedi la tua politica in maniera definitiva. Ci sono inoltre diversi vantaggi fiscali unici, come la crescita del valore delle cassa differita dal tasso fiscale e l'accesso senza tasse alla parte in contanti.

Naturalmente, come molti consulenti finanziari sottolineano, il tasso di crescita di una politica di assicurazione sulla vita di valore monetario è spesso scarsa rispetto ad altri strumenti finanziari, come fondi comuni e fondi scambiati in borsa (ETF); tasse sostanziali spesso ostacolano il tasso di rendimento. Quindi, il detto comune "Buy termine e investire la differenza".

Tuttavia, il ritorno è costante e vantaggi fiscali. E molti prodotti stanno diventando più sofisticati, anche i sostenitori della vita permanente dicono. Alcune illustrazioni utilizzano solo l'assicurazione vita tradizionale tradizionale e confrontano i valori garantiti di tali politiche contro la crescita storica del mercato azionario. Ma i prodotti più recenti e più competitivi, come una politica di vita universale indicizzata in azioni, potrebbero essere in grado di produrre un ritorno molto più alto nel tempo.

Termine vs. Perm: Altri fattori da considerare

Ovviamente, non esiste una risposta di tipo "no-one-size" al termine vs. confronto di perm; anche generalizzazioni sono difficili. I sostenitori di entrambe le parti possono citare numerosi studi e esempi basati sulle prestazioni storiche che mostrano perché la loro posizione è quella corretta. Ma altri fattori da considerare sono:

Il tasso di reddito guadagnato sugli investimenti rispetto al valore della liquidità della politica permanente (e se l'investimento coerente è fattibile per il cliente).

• Se questi investimenti saranno in un tradizionale o Roth IRA o un piano qualificato e se ci saranno eventuali corrispondenti contributi nei piani sponsorizzati dal datore di lavoro.
• Il tipo di politica di termine utilizzata e se ha dei piloti, come la garanzia rinnovabile o il ritorno del premio.
• Prestiti e altre caratteristiche della politica permanente.
• Quando la copertura permanente viene pagata.
• Tasso di recesso delle attività al momento della pensione.
• durata dell'investitore e del coniuge.
• Quando la sicurezza sociale sarà presa.
• Se i beneficiari accelerati vengono acquistati e utilizzati in entrambi i tipi di criteri.
• Se gli assicurati si aspettano di portare un mutuo in ritardo di vita.
• Il contraente ha o intende avere un'attività che richiede la copertura assicurativa.
• Se l'assicurazione sulla vita potrebbe svolgere un ruolo nella tutela fiscale di una tenuta notevole.
• assicurazione sulla vita convertibile

Per molte assicurazioni sulla vita convertibile offre il meglio di entrambi i mondi. Si tratta di una politica di vita che include un pilota di conversione: il pilota garantisce il diritto di convertire una politica in vigore (o una scadenza) in una politica permanente senza passare attraverso la sottoscrizione o la prova dell'insurabilità.

Le caratteristiche fondamentali del pilota sono: (a) mantenere la valutazione sanitaria originale dal criterio di termine alla conversione, anche se in seguito si verificano problemi di salute o diventano invalicabili; e (b) decidere quando e quanto copertura da convertire. Il premio per la nuova politica permanente sarà basato sulla tua età al momento della conversione. Ad esempio, ad esempio, acquisti 1 milione di dollari in una politica di 20 anni all'età di 29 anni. A 39 anni, decidi di convertire $ 250.000 e poi convertire un altro $ 250.000 all'età di 49 anni e lasciare restante 500.000 dollari di copertura a scomparire.Il premio per ciascuna delle politiche di $ 250.000 sarebbe diverso in base agli anni 39 e 49.

Naturalmente, in generale i premi aumentano notevolmente, dal momento che l'assicurazione sulla vita intera è più costosa della vita assicurazione sulla vita. Il vantaggio è l'approvazione garantita: non è necessario sottoporsi a un esame medico come un nuovo cliente. Qualsiasi condizione medica a lungo termine sviluppata nel corso del periodo di vita non può essere utilizzata per regolare i premi verso l'alto. Anche se non vi sono stati importanti cambiamenti nella vostra salute, le compagnie assicurative continuano a rivedere gli standard di sottoscrizione in quanto la nuova tecnologia diventa disponibile e si potrebbe improvvisamente passare da un valore preferito a un minore se si è tentato di acquistare una politica completamente nuova.

Tuttavia, se si desidera aggiungere altri piloti alla nuova politica (ad esempio, un pilota di assistenza a lungo termine), la compagnia di assicurazioni potrebbe richiedere di passare nuovamente alla sottoscrizione e offrirvi solo la nuova politica con i piloti aggiuntivi una valutazione di salute inferiore.

Il premio per un criterio a termine con un pilota di conversione potrebbe costare di più, ma potrebbe valere il piccolo costo aggiuntivo per avere la possibilità di passare alla copertura permanente. Il pilota di conversione dovrebbe consentirti di convertire la copertura dei termini a qualsiasi politica permanente che la compagnia assicurativa offre senza restrizioni (cioè dovrà convertire da una certa età nei primi cinque-dieci anni che la politica di termini è in vigore o limitare il parziale o più conversioni).