I mutui ei prestiti a domicilio sono entrambi i prestiti in cui il mutuatario pone la propria casa come garanzia. In altre parole, il creditore può cogliere la casa del mutuatario come ricorso per il non pagamento. Mentre i due tipi di prestiti condividono questa importante somiglianza, esistono differenze tra di loro, ei consumatori devono capire le loro opzioni quando si prendono a prestito il valore della loro casa.

Nozioni di ipoteca

Quando la gente usa il termine ipoteca, si parla generalmente di un'ipoteca tradizionale, in cui una banca presta a un mutuatario denaro per acquistare una casa. Nella maggior parte dei casi la banca presta fino all'80% del valore apprezzato della casa o del prezzo d'acquisto, a seconda di quale sia inferiore. Ad esempio, una persona che acquista una casa di $ 200.000 è idonea ad un'ipoteca fino a $ 160.000. Deve trovare i restanti 40.000 dollari per conto suo.

Il tasso di interesse su un'ipoteca può essere fisso o variabile. Il mutuatario ripaga l'importo del prestito più gli interessi su un termine fisso, con i termini più comuni sono 30 o 15 anni. Se il mutuatario ottiene dietro i pagamenti, il prestatore può assumere la casa in un processo noto come preclusione. Il prestatore poi vende la casa, spesso ad un'asta, per recuperare i suoi soldi.

In caso di inadempienza, questa ipoteca ha la precedenza sui successivi prestiti effettuati contro la proprietà, come i prestiti a casa o le linee di credito di casa (HELOCs). Il prestatore originale deve essere rimborsato integralmente prima che i finanziatori successivi ricevano proventi da una vendita di preclusione.

Prestiti di Home Equity

Un prestito a casa equità è anche un mutuo. La differenza tra un prestito a casa e un mutuo tradizionale è che un mutuatario prende in prestito un prestito a casa dopo che ha già la proprietà, mentre ottiene un'ipoteca per acquistare la proprietà. Un prestito a domicilio è garantito dal patrimonio netto della proprietà, che è la differenza tra il valore della proprietà e il saldo ipotecario esistente. Ad esempio, una persona che deve 150.000 dollari in una casa valutata a 250.000 dollari ha $ 100.000 di capitale. Supponendo che il suo credito sia buono e altrimenti qualificato, il mutuatario può prendere un prestito aggiuntivo utilizzando il patrimonio della propria casa come garanzia.

Come un mutuo tradizionale, un prestito a domicilio è un prestito a rate rimborsato per un periodo determinato. Diversi istituti di credito hanno diversi standard per quanto riguarda la percentuale di un patrimonio di casa che sono disposti a prestare, e il credito del mutuatario gioca una parte in questa decisione.

In molti casi, un prestito a domicilio è considerato una seconda ipoteca, in quanto è fatta su un'ipoteca esistente. Se la casa entra in preclusione, il prestatore che detiene il prestito a domicilio non viene pagato fino al pagamento del primo prestatore ipotecario. Di conseguenza, il rischio del prestatore di prestiti a domicilio è maggiore, per cui questi prestiti hanno tipicamente più elevati tassi di interesse rispetto ai mutui tradizionali.

Non tutti i prestiti a domicilio sono secondi ipoteche. Un mutuatario che possiede la sua proprietà libera e chiara può decidere di prendere un prestito contro il valore della sua casa. In questo caso, il prestatore che effettua il prestito a domicilio è considerato un primo titolare del prestito.

Prestito ipotecario a patrimonio netto

Un proprietario di abitazione che vuole utilizzare il patrimonio della propria casa per pagare debiti di interesse più elevato come carte di credito o per migliorare la casa, affronta una decisione. Può anche rifinanziare l'intero equilibrio ipotecario, più i soldi aggiuntivi, con un'ipoteca tradizionale, oppure può lasciare la sua ipoteca originale e solleva un prestito a casa.

I tassi di interesse determinano quale tipo di prestito è migliore in questa situazione. Un mutuatario che ha un tasso di interesse estremamente basso sul suo mutuo esistente dovrebbe lasciare da solo e utilizzare un prestito a casa per prendere in prestito i fondi aggiuntivi di cui ha bisogno. Tuttavia, se i tassi ipotecari sono diminuiti sostanzialmente dal momento che il mutuatario ha preso la sua ipoteca esistente, dovrebbe prendere in considerazione una completa rifinanziamento. In quest'ultimo caso, il mutuatario risparmia sui soldi aggiuntivi che prende in prestito, dal momento che i mutui tradizionali hanno tassi di interesse più bassi rispetto ai prestiti a domicilio, e può garantire un tasso inferiore sul saldo che deve.