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Le banche sono tra le istituzioni più prestate negli Stati Uniti; la combinazione di operazioni bancarie a riserva frazionaria e la Federal Deposit Insurance Corporation, o la FDIC, ha prodotto un ambiente bancario con rischi di prestito limitato. Per compensare questo, tre organi di regolamentazione separati, il FDIC, la Federal Reserve e il controllore della valuta, rivedono e limitano i rapporti di leverage per le banche americane. Ciò significa che limitano quanti soldi possono essere presi in prestito relativamente a quanto capitale le banche si dedicano ai propri beni. Il livello del capitale è importante perché le banche possono "annullare" la quota di capitale delle loro attività se i valori complessivi dell'attivo diminuiscono. Le attività finanziate dal debito non possono essere svalutate perché i titolari di obbligazioni e i depositanti della banca sono dovuti a detti fondi.

Che cos'è un rapporto di leverage?

Non è molto utile guardare solo l'importo totale dei prestiti fatti da una banca. Senza un contesto aggiuntivo, è troppo difficile sapere se una banca è eccessivamente leveraged. I regolatori superano questo fatto utilizzando il rapporto tra patrimonio e capitale sul bilancio della banca o il suo "rapporto leverage". Un rapporto di leverage più elevato significa che la banca deve utilizzare più capitale per finanziare i suoi attivi, almeno per quanto riguarda il totale dei fondi in prestito.

Una banca presta i soldi "presi in prestito" dai suoi clienti che deposiscono soldi lì. In un certo senso, tutti questi depositi sono prestiti fatti alla banca che possono essere richiamati in qualsiasi momento. Anche le banche hanno spesso altri creditori più tradizionali. Il rapporto di leverage è utilizzato per catturare quanto debito la banca abbia rispetto al suo capitale, in particolare il "capitale di Tier 1", compresi gli azionisti ordinari, i guadagni ceduti e la selezione di altre attività.

Come per qualsiasi altra società, è considerato più sicuro per una banca avere un rapporto di leverage più elevato. La teoria è che una banca deve utilizzare il proprio capitale per fare prestiti o investimenti o vendere le sue attività più leva o rischiose. Ciò è dovuto al fatto che ci sono meno creditori e / o meno rischio di default se l'economia si trasforma verso sud e gli investimenti oi prestiti non vengono pagati.

Regolamenti bancari su leva Rapporti

I regolamenti bancari per i rapporti di leverage sono molto complicati. La Federal Reserve ha creato delle linee guida per le società di banca, anche se queste restrizioni variano a seconda del "rating" assegnato alla banca. In generale, le banche che hanno una crescita rapida o affrontano difficoltà operative o finanziarie sono tenuti a mantenere rapporti di leverage più elevati.

Esistono diverse forme di requisiti patrimoniali e di riserva minima stabiliti sulle banche americane attraverso il FDIC e il Comptroller della Valuta che influenzano indirettamente rapporti di leverage.Il livello di scrutinio pagato a tassi di leverage è aumentato dopo la Grande Recessione del 2007-2009, con la preoccupazione per le grandi banche "troppo grandi per fallire" che servono come carta di chiamata per rendere le banche più solventi.

Queste restrizioni limitano naturalmente l'ammontare dei prestiti fatti perché è più difficile e più costoso aumentare il capitale rispetto a quello di prendere in prestito fondi. I maggiori requisiti patrimoniali possono ridurre i dividendi o diluire il valore delle azioni se vengono emesse più azioni.