Il fondo comune Fidelity OTC ("FOCPX") cerca di ottenere rendimenti utilizzando il meglio dei mondi di piccole e grandi cap. Il fondo comune ha iniziato la negoziazione il 31 dicembre 1984 e assegna una quota maggiore del proprio portafoglio a titoli di micro, piccoli e medi cappellati rispetto al S & P 500. A partire dal febbraio 2016 il fondo ha comportato un rapporto di spesa di 0. 83% e non ha offerto alcun rendimento e Morningstar Investment Research ha dato cinque stelle e un rating analista di bronzo. Dal luglio 2009, Gavin Baker è stato il responsabile del fondo comune e ha supervisionato essenzialmente l'intero mercato dei tori attuali.

Durante questo periodo, la volatilità del fondo comune negli ultimi tre anni è arrivata a una deviazione standard del 16.07. Il fondo ha una deviazione standard di cinque anni, pari a 16,65, una deviazione standard di 10 anni di 20,44 e una deviazione standard di 15 anni di 21,87.

Portfolio Makeup

Il fondo Fidelity OTC si concentra prevalentemente sulla ripartizione negli Stati Uniti. 90. Il 49% del portafoglio complessivo del fondo è costituito da Stati Uniti. scorte. L'assegnazione del portafoglio rimanente è costituita da non Stati Uniti. azioni al 9. 22% di assegnazione e denaro a 0. 29% del portafoglio. Le azioni di gigantesco costituiscono la maggioranza del portafoglio al 32,75%, seguite da azioni a medio tasso pari a 26,37%, grossi tappi a 25,43%, piccoli titoli a 12,19% e microcapsuiti a 3,26 %. Ciò si confronta con l'allocazione di S & P 500 alle società più piccole di soli 13,23% nelle scorte di medie capsule, 0,25% in piccoli cappelli e zero allocazione in microcapsule.

I tre maggiori stanziamenti del comparto del fondo sono in tecnologia con 54. 32% del portafoglio, il settore sanitario con 18,12% del portafoglio e del settore ciclico del consumo con 11,88% il portafoglio.

Top Five Holdings

A partire dal febbraio 2016, il portafoglio di fondi ha detenuto 186 posizioni all'interno del proprio portafoglio e ha mantenuto un fatturato attivo annuo del 66%. Le prime cinque partecipazioni sono Apple, Inc. (NASDAQ: AAPL

AAPLApple Inc174. 25 + 1. 01%

Creato con Highstock 4. 2. 6 ), Amazon. com, Inc. (NASDAQ: AMZN AMZNAmazon.com Inc1, 120. 66 + 0. 82% Creato con Highstock 4. 2. 6 ), Tesla (NASDAQ: TSLA TSLATesla Inc302 (NASDAQ: GOOG GOOGAlphabet Inc1, 025. 90-0. 64% Creato con Highstock 4. 2. 6 ), Alphabet, Inc. Highstock 4. 2. 6 ), Activision Blizzard, Inc. (NASDAQ: ATVI ATVIActivision Blizzard Inc60. 87-3. 69% Creato con Highstock 4. 2. 6 ).

Il fondo Fidelity OTC ha una lunga esperienza di successo e di una forte gestione. Mentre il fondo ha sottoperformato il mercato più ampio a partire da luglio 2009, gran parte di questa sottoperformance può essere ricondotta ai ritorti deludenti che le piccole imprese hanno sgusciato negli ultimi anni, in ritardo rispetto alle loro controparti più grandi.Tuttavia, la maggior parte di questo fondo comune rimane in forte scorte di grandi capsule per fornire fondamenti e utilizza scorte a medio, piccole e micro capsule per generare rendimenti superiori a lungo termine.