Negli ultimi decenni, molti individui hanno messo i loro soldi guadagnati sul mercato azionario con la speranza di poter godere di un migliorato livello di vita in futuro. Anche se alcune persone sono in grado di proteggere e creare ricchezza dagli stock, ci sono diversi modi per realizzarlo oltre a investire in azioni pubbliche. Uno di questi modi è quello di acquistare le imprese esistenti. Questo approccio all'investimento può essere estremamente attraente per quegli investitori che desiderano avere un controllo diretto sui loro investimenti.

- Millennials che sono interessati a creare ricchezza ma vorrebbero sfuggire alla volatilità del mercato azionario dovrebbe considerare l'acquisizione di piccole imprese di successo. Queste imprese comprendono quelle che possono essere scalate e le imprese in difficoltà che possono essere acquistate a prezzo sottovalutato, si sono girate e poi riesaminate per un enorme profitto. Mentre spesso si pensa che l'investimento nel private equity è di solito riservato agli ultra-ricchi, Millennials può costruire un portafoglio di imprese in possesso di privati ​​utilizzando uno o più dei seguenti metodi.

Finanziamento del proprietario

L'acquisto di un'attività privata è un costoso sforzo. Per la maggior parte, Millennials non avrà fondi sufficienti per acquistare un'impresa da sola, in quanto un prezzo di acquisizione può iniziare da un paio di centinaia di migliaia di dollari a ben oltre un milione di dollari. Di conseguenza, le operazioni di private equity richiedono in genere l'utilizzo di capitali esterni. Infatti, le persone ricche e grandi aziende raramente usano denaro da soli per finanziare l'acquisizione di un'altra società. Millennials possono trarre vantaggio da un metodo di finanziamento chiamato finanziamento del proprietario per superare questo dilemma.

Quando un business viene acquistato con il finanziamento del proprietario, il venditore svolge il ruolo di una banca e finanzia l'acquisizione. Questo metodo viene spesso utilizzato quando sia il compratore che il venditore vogliono accelerare la transazione evitando il lungo processo di richiesta e ricezione di un prestito. Il finanziamento del proprietario è anche un'opzione alternativa per gli acquirenti che non hanno avuto successo ottenere un prestito da un prestatore tradizionale.

In un affare finanziato dal proprietario, l'acquirente effettua un acconto per l'attività al venditore invece di pagare l'intero prezzo in una sola volta. Il proprietario originale avrebbe quindi ricevuto un pagamento mensile dal nuovo imprenditore finché il saldo rimanente non verrà cancellato. Il finanziamento del proprietario potrebbe essere attraente per gli imprenditori che hanno posseduto la propria attività per anni e stanno cercando di cash out lentamente per un periodo di tempo.

Ecco un semplice esempio. La corte alimentare locale è stata elencata per la vendita ad un prezzo di acquisto di $ 500.000. Joe analizza l'elenco e decide di volere acquistare l'attività; tuttavia, ha solo 150.000 dollari in contanti.Dopo aver parlato con il proprietario, Joe è in grado di utilizzare i suoi $ 150.000 come anticipo e accetta di pagare al venditore i restanti $ 350.000 in rate mensili per un periodo di tre anni con un tasso d'interesse dell'11% annuo.

Leveraged Buyout

Un buyout a leva finanziaria è simile al finanziamento del proprietario in quanto l'acquirente paga per l'attività sotto forma di pagamenti mensili. Tuttavia, a differenza del finanziamento del proprietario, gli investimenti leveraged sono finanziati da un prestatore tradizionale, come una banca, piuttosto che il venditore effettivo. Di conseguenza, il venditore riceve l'intero prezzo di acquisizione in una somma forfettaria e la banca viene rimborsata in rate, inclusi gli interessi, per un periodo di tempo predeterminato. In questa disposizione, i beni dell'impresa, ad esempio macchinari e immobili, vengono utilizzati come garanzia e saranno sequestrati dal prestatore nel caso in cui l'acquirente non avesse prestito il prestito.

La raccolta di denaro con la famiglia e gli amici La raccolta di denaro con la famiglia e la famiglia potrebbe essere necessaria se una persona manca di fondi per anche effettuare il pagamento anticipato. Ciò può anche essere utile per aumentare la dimensione di un acconto e riducendo così l'importo del debito. Inoltre, questo metodo può essere utilizzato per l'acquisto di un'impresa esclusivamente in contanti e senza debito. Con questo accordo di finanziamento, la famiglia e gli amici avrebbero contribuito denaro in un'entità che sarebbe diventata la holding per l'attività da acquistare. In cambio, riceveranno una partecipazione in tale entità in base a quanto contribuiscono. Quell'entità avrebbe quindi acquistato l'attività.

Ad esempio, quattro amici vogliono mettere insieme il loro denaro in modo che possano acquistare una piccola libreria venduta per $ 200.000. Gli amici costituiscono una società a responsabilità limitata e ciascuno mette $ 50.000 nell'entità di nuova costituzione. Ciò darà a ciascun partner una quota azionaria del 25% della LLC. Agendo come azienda di holding per gli amici, l'LLC acquista la piccola libreria con il pool di $ 200.000.

Offerta di equity in una holding

Un'altra opzione per finanziare con poco o nessun debito è offrire al venditore un parte del patrimonio netto in una società più grande. In realtà, questo è ciò che le aziende quotate pubblicamente fanno quando acquistano una piccola società. Gli azionisti vengono acquistati con una combinazione di cassa e di patrimonio netto. Farmacicliche, per esempio, sono state acquisite per 21 miliardi di dollari da AbbVie Inc. (ABBV

ABBVAbbVie Inc92. 96 + 0. 70%

creata con Highstock 4. 2. 6

) nel marzo 2015. Quarantadue la percentuale dell'operazione è stata finanziata con azioni di AbbVie. Se un acquirente ha già una holding che possiede una raccolta di altre attività, a volte può essere opportuno offrire il patrimonio del venditore in quella holding. Ciò riduce l'importo di denaro che deve essere pagato al venditore come una parte del prezzo di acquisto sarà coperta da azioni di un'altra entità. Un esempio semplice di una situazione come questa sarebbe se una persona che ha formato una holding che possiede quattro agenzie di noleggio auto in uno stato e sia interessato ad acquistare un altro che sta vendendo per $ 750.000.Invece di acquistare questa attività tramite un buyout a leva finanziaria o pagando il venditore in contanti, l'acquirente può offrire al venditore $ 400.000 in contanti e $ 350.000 di proprietà nella holding. Alcuni venditori potrebbero trovare una tale disposizione attraente perché sono in grado di cedere una parte del loro patrimonio in un'impresa e di convertire il rimanente equilibrio in proprietà in una società molto più grande e più diversificata.

La linea inferiore

Investire nel mercato azionario non è certamente l'unico modo per creare ricchezza. L'acquisto di imprese private è un buon modo per mantenere un maggiore controllo sui vostri investimenti, aumentando il reddito e evitando le fluttuazioni del mercato azionario. Le elevate barriere percepiti all'accesso non devono scoraggiare le millenarie dall'investire nel private equity. Utilizzando la leva finanziaria e il finanziamento del proprietario, raggruppando denaro insieme agli amici e offrendo equità in una holding, i millenniali possono costruire con successo un portafoglio di imprese private.