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R-squared è un'analisi statistica dell'utilizzo pratico e della fiducia delle correlazioni beta (e per estensione alpha) dei titoli. Mentre la correlazione misura il legame tra i due titoli, la R-squared misura una garanzia contro un benchmark o un indice stabilito, ad esempio confrontando un legame con un indice di obbligazioni aggregate rispetto a confrontarlo con S & P 500. L'esempio precedente fornisce una buona indicazione su come un prestito sta eseguendo contro altri titoli del suo tipo (quanto è sicuro), mentre quest'ultima fornisce poco informazioni utili. R-squared è un potente strumento per l'economia, non solo perché misura le differenze nell'utilità di tali correlazioni, ma perché dà loro valori numerici accessibili.

- R - squared definisce il valore pratico delle correlazioni su una scala percentuale da 0 a 100. Un alto R-squared (da 85 a 100) indica che il modello di prestazioni della sicurezza è strettamente legato a l'indice scelto. Un basso quadrato R (qualsiasi cosa inferiore a 70) indica che esiste una scarsa connessione tra il modello di prestazioni della sicurezza e l'indice.

La correlazione, tuttavia, viene misurata su una scala da -1 a 1 e mostra il modello di performance di ogni due titoli in relazione gli uni agli altri. Una correlazione vicina a 1 indica che quando una sicurezza aumenta o diminuisce, l'altra si comporta in modo analogo. Una correlazione di 0 indica che non esiste alcun collegamento nel comportamento dei titoli. Una correlazione vicina a -1 mostra che, mentre una sicurezza aumenta, l'altra cade in proporzione. La ricerca di due titoli perfettamente correlati è estremamente improbabile; quindi la maggior parte cade tra -1 e 1.