"Clay, sono in un commercio vincente. Non sono sicuro di cosa fare, però. Devo tenere la mia posizione o vendere? "

Ottengo questa domanda tutto il tempo. Avete mai provato? È un grosso problema, però, giusto? La tua posizione commerciale è verde, ma non sei sicuro se il prezzo continuerà a salire. È una situazione difficile di negoziazione per essere in, nessuna domanda; e in realtà non esiste una risposta cristallina. Tuttavia, c'è una grande strategia per rimuovere lo stress fuori sapere quando vendere.

La ragione del problema

Il motivo per cui questo è un problema per molti commercianti più recenti è il modo in cui definiscono "vendere" (sono stato totalmente colpevole di questo quando ho iniziato a intraprendere azioni di trading ). La maggior parte delle volte il termine "vendere" fa sì che le persone abbiano l'equazione di "vendita" e di "intera posizione" e così li abbiano nello stesso processo di pensiero.

La parola "vendere" ha anche molte connotazioni e assunzioni associate ad esso, compresi …

Vendere "tutto"

1. Il commercio è "finito".

2. devo vendere "tutto o niente".

3. Il problema reale è l'assunzione difettosa che si sta facendo. La parola "vendere" NON deve essere sottoposta a nessuna di queste tre linee di pensiero sopra.

La soluzione al problema

La soluzione può essere fortunatamente riassunta con una piccola parola: "

parziale ". Non sei sicuro se dovresti "tenere" o "vendere"? La strategia che uso è la "vendita parziale".

Cosa significa vendere "parte" della tua posizione? Molto semplicemente, significa vendere una

quota della tua posizione che assicura che ti blocchi in alcuni dei tuoi profitti al prezzo corrente. Poiché non state vendendo la tua intera posizione, hai ancora parte delle azioni. Perché questo sarebbe importante? Beh, se il prezzo decide di spostarsi a tuo favore, indovina cosa? Hai ancora azioni per continuare a trarre profitti dalla tua posizione. Forse non stai ancora vedendo come questo aiuta a gestire il rischio e alleviare lo stress dal tuo trading, quindi diciamo due scenari diversi.

"Tutto o Niente"

Cominciamo da un commerciante che va

tutto o niente . Ecco lo scenario: hai acquistato una posizione lunga in un portafoglio di 500 azioni e è salito a un punto in cui vedrai profitti. Poiché attualmente stiamo utilizzando la strategia "tutto o niente", hai due scelte: "vendere" 500 azioni o mantenere "detenere" le 500 azioni della tua posizione. (Per familiarizzare con alcune delle strategie di trading più diffuse, vedere l'articolo:

4 strategie di trading attivo comune .)

Scelta 1:

Hai venduto la tua intera posizione (500 azioni). Dopo aver fatto così, diciamo che il prezzo

continua verso l'alto . A questo punto si sarebbe "tirando i capelli" desiderando che possediate ancora azioni in modo da poter catturare più profitti. Che cosa succede se il prezzo

diminuisce a dove è stato inserito? In questo caso sorridi dall'orecchio all'altro. Avresti sostanzialmente "inchiodato la parte superiore", cosa che è una cosa molto difficile da fare, e quindi molto impressionante (ricordate, però, prendendo profitti nel momento esattamente giusto è molto difficile da fare e impossibile da fare a routine). Scelta 2:

Tu tieni la tua intera posizione (500 parti). Dopo aver fatto così, diciamo che il prezzo

continua verso l'alto . Questo è un posto grande . Si sta ancora facendo un profitto su tutte le azioni e i profitti aumentano allo stesso tasso di prima (dal momento che ancora possiedi le 500 azioni originali). E l'altra parte, però? Che cosa succede se il prezzo

diminuisce a dove è stato inserito? Questo è un posto terribile . Siete stati in un commercio vincente, e ora si è rivelato un commercio "break even", magari guadagnandovi un piccolo profitto o potenzialmente (se ottenete testardo) un commercio perdente. Questa strategia

tutto o niente è veramente basata su un atteggiamento tipo "go big or go home". C'è un rischio elevato che i tuoi guadagni potrebbero scomparire, ma sul lato opposto, c'è una grande ricompensa se hai ragione e i prezzi continuano a muoversi. Per me, questa è una strategia molto stressante da usare se non hai una sfera di cristallo che ti dice il futuro (io non lo ho personalmente). La tabella seguente riepiloga la

strategia di gestione del commercio tutto o niente .

Strategia di vendita "Parziale Vendite"

Cominciamo da un operatore che implementa la strategia di vendita parziale.

Lo stesso scenario con una piccola torsione: hai acquistato una lunga posizione in un portafoglio di 500 azioni e è salito a un punto in cui vedrai profitti. In questa situazione, però, decidi di vendere la metà della tua posizione, pari a 250 azioni. Questa è solo una parte della tua posizione, quindi hai ancora 250 azioni "rimaste".

Scelta 1 (scelta esclusiva): Hai venduto una parte della tua posizione (250 azioni).

La prima cosa da notare è che indipendentemente da quali cambiamenti avvengano nel prezzo da questo punto in avanti , hai ufficialmente già fatto soldi sul commercio. Poiché hai venduto "alcuni", il tuo account sta visualizzando profitti. L'unica questione che dovrebbe essere di tuo interesse è "quanto sarà redditizio questo commercio? "Fidati di me, questo è un ottimo posto per essere in realtà e una situazione in cui si può essere stressati, ma ha sottolineato in un buon modo. Non sono sicuro di nessun altro stress che sia preferibile al "quanti" soldi farai, a differenza di "se" farai alcuna.

Continuiamo con le due possibilità.

Dopo aver venduto le vostre 250 azioni, diciamo che il prezzo continua verso l'alto . A questo punto potresti essere un po 'irritato, visto che non sei più in possesso di tutte le 500 azioni, ma ricorda (non essere avido), sei sempre in possesso della mossa.Certo, il tuo tasso di profitto è diminuito, poiché non hai 500 azioni, ma tu sei sempre in profitto. Ciò sembrerà ancora meglio quando saltiamo sull'altro lato della moneta.

Che cosa succede se il prezzo diminuisce a dove è stato inserito? In questo caso si respira un sospiro di sollievo. Sarà un grosso commercio redditizio? No. Non lo sarà. Detto questo, almeno hai approfittato dell'opportunità di vendere le azioni per il denaro quando il prezzo era più alto … sai? Potrebbe essere peggio. Avresti potuto tenere su ogni singola parte e ora guardai che il tuo commercio redditizio si allontanasse da niente. Con questa strategia, questo non accade. Non sedersi intorno dicendo: "Vorrei che avrei venduto in precedenza. " . La tabella che segue riepiloga la

vendita parziale (Per conoscere altri strumenti che ti possono equipare per selezionare una strategia di trading, vedere l'articolo: Utilizzo degli indicatori tecnici per sviluppare strategie di trading < > strategia di gestione del commercio. (Per approfondimenti sullo sviluppo del proprio approccio commerciale, vedere l'articolo: Crea le tue strategie di trading.)

Aggiungendo la

vendita parziale ai tuoi sistemi di gestione commerciale è possibile controllare meglio il commercio e, cosa più importante, rimuovere le emozioni intense dalla situazione. È molto facile non preoccuparsi e essere sottolineato quando sei in un posto dove hai già fatto soldi e ora è solo una questione di "quanti soldi farò? "Come commercianti, questo è il nostro ultimo obiettivo - metterci in situazioni in cui non ci occupiamo più di" se ", ma piu 'preoccupati per quanto". Questo è un tipo di preoccupazione che cerco di realizzare con ogni commercio che prendo. (Per saperne di più, sintonizzatevi al Stock Trade Reality Podcast o per vedere queste strategie che sono state discusse in azione mi guardano in diretta! Coloro che sono pronti a portare i loro commerci al livello successivo possono iscriversi il mio gruppo commerciale.)