sono un fattore integrale nella creazione e nella diversificazione del portafoglio. I titoli di debito emessi da enti pubblici e dalle società offrono l'opportunità di generare redditi attraverso un tasso di interesse continuo e un modesto apprezzamento del capitale in alcuni casi, salvaguardando gli investitori dalla volatilità e dall'esposizione al rischio inerenti ai mercati azionari. Le holding obbligazionarie forniscono un senso di sicurezza per gli investitori, in quanto questi investimenti hanno una correlazione negativa con il mercato azionario. Quando gli investimenti azionari diminuiscono, gli investimenti obbligazionari sono in genere in aumento.

Anche se le obbligazioni sono considerate investimenti meno rischiosi rispetto alle controparti azionari, gli investitori devono essere consapevoli del loro potenziale perdita. Rischio di tasso di interesse, rischio di credito e un livello di rischio di mercato esistono con investimenti obbligazionari, tutti legati al tipo di obbligazione detenuta e per quanto tempo il legame ha fino a raggiungere la scadenza. Le obbligazioni corporate tipicamente portano più rischio rispetto alle emissioni governative e lunghe scadenze aumentano l'esposizione del rischio di tasso di interesse legato all'investimento. Mentre il rischio di tasso di interesse è un tema cruciale nel mercato attuale a tassi di interesse a basso tasso, gli investitori con un orizzonte a lungo termine possono utilizzare titoli obbligazionari a lungo termine per coprire la volatilità delle posizioni azionarie all'interno di un portafoglio. Inoltre, gli investitori possono diffondere i fattori di rischio obbligazionario selezionando fondi comuni di prestito obbligazionari che consistono in un portafoglio diversificato di titoli di debito. I migliori fondi a lungo termine per i prestiti obbligazionari per il 2016 sono elencati di seguito.

Fondo di credito a lungo termine PIMCO

Fondata nel 2009, il Fondo PIMCO Long Term Credit ha generato un rendimento annuo di cinque anni del 7,4%. I gestori del fondo cercano di offrire agli investitori un rendimento complessivo superiore al benchmark assegnato costituito da titoli a reddito fisso. Del fondo $ 3. 3 miliardi di beni, un minimo dell'80% è investito in un portafoglio diversificato di obbligazioni con scadenze diverse. La maggior parte delle attività del fondo sono investite in obbligazioni di debito di investimento, ma i gestori dei fondi hanno la flessibilità di investire fino al 20% del totale delle attività in titoli di beni di congelamento. La data di scadenza media delle obbligazioni detenute all'interno del fondo è di 23,74 anni, con una durata media di 11,5 anni.

Le principali partecipazioni del Fondo PIMCO a lungo termine si concentrano sugli Stati Uniti, con il 24,12% del portafoglio costituito da titoli di debito pubblico. Il fondo detiene anche il 20. 96% del totale delle attività in obbligazioni societarie, 2. il 16% degli attivi in ​​strumenti di debito cartolarizzati e il 52,5% per le emissioni municipali. Il fondo ha un rapporto di spesa pari a 0. 65%, leggermente superiore alla media della categoria per fondi comparabili.Gli investitori non vengono addebitati un carico di vendita al momento dell'acquisto o del rimborso, ma è necessario un investimento iniziale minimo di $ 1.000.

Fondo obbligazionario a lungo termine Vanguard

Il Fondo obbligazionario a lunga durata Vanguard è stato avviato nel 1994 e ha generato un rendimento annuo di 10 anni di 6. 60% da quel momento. I gestori del fondo cercano di monitorare la performance di un indice ponderato sul mercato incentrato su una scadenza media a lungo termine, ponderata in dollari, dei titoli a reddito fisso. Il fondo è $ 8. 95 miliardi di beni sono investiti in aziende simili presenti nell'indice Barclays US Long Government / Credit Float Adjusted Index, che comprende tutte le emissioni medie e grandi del governo degli Stati Uniti, titoli obbligazionari denominati internazionali denominati in dollari internazionali di investimento di tipo corporate e investment grade con scadenze pari o più di 10 anni. La data di scadenza media delle partecipazioni del fondo è 24. 1 anno e la durata media delle obbligazioni all'interno del fondo è 14. 77 anni.

Il Fondo obbligazionario a lunga durata Vanguard consente di diversificare le obbligazioni in termini di tipo di indebitamento e rating del debito. A partire da novembre 2015, il fondo comune investe 48. 92% del suo patrimonio totale in obbligazioni statali e 45. 77% nelle emissioni societarie. Le obbligazioni con un rating AAA rappresentano 40. 69% del portafoglio, seguiti da obbligazioni BBB a 29. 38%, titoli A-rating a 22,8% e obbligazioni AA a 7,13%. Il fondo ha un rapporto di spesa del 0,2%, rendendolo uno dei fondi obbligazionari a lungo termine più economici a disposizione. Gli investitori non vengono addebitati un carico di vendita per l'acquisto o il rimborso di azioni, ma è necessario un investimento minimo di $ 3,000.

Nuveen US Infrastructure Bond Fund

Il Nuveen US Infrastructure Bond Fund è un'offerta più recente nel mercato dei fondi obbligazionari a lungo termine, con data di inizio maggio 2014. Fin dalla sua creazione, il fondo ha generato un anno ritorno di 0. 90%. I gestori del fondo cercano di fornire redditi correnti e un rischio limitato per il capitale investendo un minimo dell'80% del patrimonio del fondo in titoli di debito legati alle infrastrutture emesse dalle entità U. S. Del fondo $ 8. 23 milioni di attività, i gestori hanno la flessibilità di investire fino al 20% degli obblighi di debito di non U. Gli emittenti S. situati nei mercati emergenti. Inoltre, il fondo comune può investire fino al 40% delle attività in titoli con un rating inferiore al grado di investimento. La scadenza media delle obbligazioni detenute all'interno del fondo è di 18,24 anni e la durata media è di 9,87 anni.

Il fondo obbligazionario Nuveen US Infrastructure diversifica le proprie obbligazioni tra diversi tipi, inclusi i titoli di Stato che costituiscono il 10,98% del portafoglio, le obbligazioni societarie che costituiscono il 35,55% del portafoglio e delle obbligazioni comunali che compongono 51 6% del portafoglio. La maggior parte degli investimenti obbligazionari sono obbligazioni AA, di cui 40,1% del totale attivo, seguite da obbligazioni A-rating a 19,94%, titoli BBB a 14,2% e obbligazioni B a 12. 66%. Il fondo comune ha un rapporto di spesa pari a 0. 95%, superiore alla media della categoria, mentre gli investitori sono valutati con un carico di vendita anticipato del 4, 25%. Per gli account non qualificati è necessario un investimento minimo di $ 3,000.

Virtus Disciplined Select Bond Fund

Il Virtus Disciplined Select Bond Fund è stato istituito nel 2012 e da allora ha generato un rendimento annualizzato di un anno di -2. 2%. I gestori del fondo cercano di offrire agli investitori un alto rendimento totale dal reddito corrente e un obiettivo di investimento secondario di apprezzamento del capitale. La massimizzazione delle partecipazioni obbligazionarie all'interno del fondo avviene assegnando il fondo $ 1. 47 milioni di attività tra sei sottosettori all'interno del Tesoro, titoli di protezione dell'inflazione del Tesoro (TIPS) e mercati obbligazionari corporate. I gestori del fondo implementano un modello quantitativo per diversificare le aziende, che stima le tendenze delle prestazioni nel lungo periodo. La scadenza media delle partecipazioni di fondi non è disponibile, ma la durata media è di 7,34 anni.

A partire da novembre 2015, le partecipazioni di Virtus Disciplined Select Bond Fund sono costituite da 14 obbligazioni governative del 12% e 76. 92% corporate issues. La maggior parte delle attività del fondo è detenuta con gli emittenti negli Stati Uniti, sebbene 3. 5% si trovino nel Regno Unito, 2. 22% in Canada e 2. 05% nei Paesi Bassi. Le obbligazioni con rating A rappresentano il 27,75% del portafoglio, seguito da prestiti obbligazionari BBB al 24. 53%, titoli AAA a 20. 36% e titoli BB a 10. 61%. Il fondo ha un rapporto di spesa del 1. 4%, relativamente elevato rispetto ai fondi comuni di investimento. Gli investitori sono valutati con un carico di vendita pari al 3,35% quando acquisti azioni e un investimento minimo iniziale di $ 2,500 è richiesto.

Fund GuideStone Fund Extended-Duration

Il fondo Fondo obbligazionario Extended-Duration Funds Fund è stato lanciato nel 2001 e da allora ha generato un rendimento annuo di 7,3% annuo di 10 anni. I dirigenti del fondo cercano il massimo ritorno totale con la conservazione del capitale come l'attenzione immediata. Un minimo di 268 dollari del fondo. 52 milioni di attività sono investiti in titoli a reddito fisso di emittenti situati negli Stati Uniti. I gestori hanno la flessibilità di investire fino al 30% del patrimonio del fondo in obbligazioni di debito denominate in non U. Titoli di dollari S. pure. La scadenza media delle partecipazioni obbligazionarie all'interno del fondo è di 26,1 anni e la durata media è di 13,3 anni.

Il fondo obbligazionario Extended-Duration di Funds di GuideStone ha diversificato le partecipazioni tra vari emittenti, inclusi obbligazioni statali (che rappresentano il 28,8% del portafoglio) e obbligazioni societarie (che rappresentano il 66,17% del portafoglio). A partire dal mese di novembre 2015, l'80% del fondo è costituito da titoli di debito U. S., il 4,29% è costituito da emissioni in Canada, il 4,21% è costituito da emissioni U. K. e il 3,1% è costituito da obbligazioni australiane. Le aziende sono anche diversificate tra le classifiche, tra cui il 29,7% in obbligazioni A, 29% in obbligazioni BBB e 26,8% in obbligazioni AAA. Il fondo comune ha un rapporto di spesa del 75% e non vengono imposti carichi di vendita al momento dell'acquisto o del rimborso. Gli investitori sono tenuti a fornire un investimento iniziale di $ 1 000.