Secondo la legge sui titoli U. S., solo alcuni professionisti autorizzati possono disporre i compiti di sicurezza per i clienti o offrire consulenza in materia di investimenti. Agenti di cambio e consulenti finanziari sono due tali professionisti, anche se tendono a servire diversi tipi di clienti e si concentrano sui risultati diversi.

Non è impossibile che un professionista sia contemporaneamente un agente di borsa e un consulente finanziario, o che un professionista possa fluire tra una designazione e l'altra. Il segno distintivo dei mutuatari e dei consulenti è l'esame della serie 7, che consente ad un professionista di investimento di offrire una linea completa di titoli generici. Tutto il resto dipende dai tipi di relazioni che desidera avere con i clienti.

Le differenze legali tra un azionista e un consulente pienamente registrato dipendono dalla parola "fiduciario". Un fiduciario è un professionista che gestisce i soldi per un altro, chiamato "beneficiario". La legge U. insegna un obbligo positivo ad ogni fiduciario per mettere in primo piano l'interesse del suo beneficiario.

Sotto l'Investment Advisers Act del 1940, tutti i consiglieri di investimento registrati, che molti consulenti finanziari hanno, hanno un obbligo fiduciario ai loro clienti. Questo non è così con gli agenti di cambio. Invece, il broker non fiduciario deve seguire solo il livello di "idoneità", che non richiede che gli interessi del cliente siano posti in primo luogo; i mediatori di borsa hanno bisogno solo di fornire consigli appropriati in base alle risorse del cliente.

Esiste un'eccezione; gli agenti di cambio hanno i doveri fiduciari ai loro broker-rivenditori. I consiglieri di investimento registrati non dispongono di un broker-dealer. È importante notare che alcuni consulenti finanziari non sono consiglieri di investimento registrati; sono rappresentanti registrati che lavorano per un broker-dealer. Questi consiglieri finanziari sono vincolati dal medesimo standard di idoneità degli agenti di cambio, e l'unica differenza tra i due potrebbe essere la licenza di titoli che detengono.

L'altra differenza è il tipo di servizio fornito ai clienti. I consulenti finanziari si presentano normalmente come esperti di soldi a pieno servizio, che offrono consulenza fiscale e aiuto ipotecario; costruire budget; e anche vendere assicurazioni. Possono fare il loro denaro attraverso commissioni, commissioni o entrambi. Al contrario, i mediatori di borsa sono molto più transazionali. Hanno ancora clienti e possono costruire relazioni a lungo termine, ma l'accento riguarda i prodotti titoli e non altri aspetti della vita finanziaria.

Formazione e competenze

Quasi chiunque può diventare un agente di cambio o un consulente finanziario. Aiuta ad avere un diploma di laurea, preferibilmente in finanza, economia o qualche campo correlato.Può anche essere un grande vantaggio per avere un'esperienza precedente che lavora con investimenti o in vendite, anche se non è un prerequisito.

L'unico requisito reale è quello di passare gli esami di licenza titoli gestiti dall'Autorità di regolamentazione del settore finanziario, o FINRA. C'è una cattura; FINRA richiede di avere un'entità di sponsorizzazione prima di poter sedere per la maggior parte dei suoi esami. Ciò significa che un consulente aspirante o un broker deve trovare una ditta da sponsorizzare.

Le licenze comuni di titoli includono:

* La Serie 6, che consente la gestione di fondi comuni di investimento;

* La Serie 22, che consente la gestione dei programmi di partecipazione diretta;

* La Serie 7, la più comune e copre un'ampia gamma di titoli;

* La Serie 65, richiesta dalla maggioranza degli Stati per coloro che desiderano agire come consulenti di investimento;

* La Serie 63, richiesta da alcuni Stati per lo stato di rappresentanza ufficiale registrato;

* La Serie 66, che copre i 63 e 65 esami senza ripetere il materiale Serie 7.

Gli esami FINRA non sono liberi; la maggior parte dei costi tra $ 100 e $ 150 per tentativo, ma non sono particolarmente difficili da passare. FINRA crea i propri materiali di studio e la maggior parte degli individui deve studiare solo per alcuni mesi per passare alla Serie 7, che molti considerano la prova più difficile.

È essenziale che i consulenti e gli intermediari possano avere efficaci capacità di comunicazione e abilità interpersonali. Il successo e il fallimento dipendono dalla capacità di commercializzare, trovare i clienti e poi spiegare argomenti finanziari complessi in modo digeribile.

Stipendio

A partire da settembre 2015, il mediatore statunitense negli Stati Uniti guadagna uno stipendio di $ 72.000 all'anno. Dal momento che la grande maggioranza degli agenti di cambio effettua una vita di commissioni e commissioni, lo stipendio è variabile e può variare drammaticamente da un mese all'altro.

Se si esegue il primo 10% degli agenti di cambio, tuttavia, la media paga scende fino a circa $ 49.000. Ciò suggerisce che l'industria è pesante e la maggior parte dei mediatori lotta per generare business ripetibile e coerente > È una storia simile per i consulenti finanziari. US News & World Report di ricerca si avvicinò con uno stipendio medio di $ 75, 320 per i consulenti, ma il 10% ha portato a una media di $ 187, 199 per anno e il 25 ° percentile soli $ 49, 410. I promotori finanziari hanno un leggero vantaggio quando la costruzione di un libro di attività a causa della loro più ampia gamma di servizi, anche se questo può portare a spendere troppo tempo sulle attività a basso prezzo e non abbastanza su ciò che effettivamente guadagna il reddito.

Work / Life Balance

In astratto, gli agenti di borsa ei consulenti finanziari hanno programmi molto flessibili e godono di un eccellente equilibrio tra lavoro e vita. Molti lavorano in modo indipendente e fanno propri programmi; anche coloro che lavorano per le imprese e hanno ore d'ufficio possono lavorare per una relativa autodeterminazione.

Tuttavia, attenzione a una mentalità "erba sempre più verde". I primi anni come broker o consulente sono spesso pieni di paga bassa e lunghe ore fino a quando un libro di business è stabilito.Molti in campo non sopravvivono a questo periodo introduttivo e coloro che vengono spesso in week-end o lavorano fino a tarda notte per ospitare gli orari dei clienti.

Prospettiva occupazionale

Anche se l'industria finanziaria dovrebbe crescere nel corso del prossimo decennio, la natura delle carriere di consulenza agli investimenti sta cambiando. Il mercato è in ritardo dai classici servizi di consulenza tariffari e si muove verso alternative remoti, anche automatizzate e meno costose. Robo-consulenti e broker in linea rendono più facile che mai ricevere consulenza agli investimenti. Altre opzioni sono buone per i consumatori, ma fanno una stretta ai broker e ai consulenti.

I mediatori di borsa e gli esperti finanziari di successo nel XXI secolo hanno bisogno di piani per affrontare la mutevole dinamica dei servizi, sia che abbracciano nuove piattaforme o creino una chiara differenziazione del servizio a valore aggiunto.

quale scegliere

C'è una grande quantità di crossover tra queste due professioni. Un azionista di successo potrebbe probabilmente essere un consulente finanziario di successo e viceversa, anche se la base di clienti target è un po 'diversa.

Coloro che godono di strategie globali e grandi, probabilmente godono di costruire piani finanziari a servizio completo, piuttosto che vendere titoli. Al contrario, il magazzino è una misura migliore per coloro che preferiscono concentrarsi strettamente sui prodotti di mercato.

Entrambi i lavori sono esigenti e richiedono un sacco di self-marketing, iniziative e forti capacità di comunicazione. La decisione migliore è probabilmente fatta sulla base del comfort con un datore di lavoro piuttosto che il titolo specifico allegato al lavoro.