Quando la conservazione del capitale è un'alta priorità per un investitore, gli stock di grandi capite ricevono un'attenzione particolare nel processo di selezione di titoli. Anche se la maggior parte degli investitori si aspetta di ottenere un apprezzamento del capitale significativo, la ricerca di guadagni può portare dolorosi battute d'arresto quando l'eccessiva assunzione di rischio è abbracciata come una strategia vitale. Gli sforzi per recuperare le perdite possono portare maggiori rischi. Quando il valore di una attività diminuisce del 10%, l'investitore deve conseguire un guadagno del 11, 11% per recuperare la perdita. L'investimento in fondi scambiati in borsa (ETF) aiuta a diffondere il rischio su un gran numero di titoli, rendendolo una utile tattica di conservazione del capitale.

Gli stock di grandi capsule offrono una maggiore stabilità; la dimensione di queste imprese offre vantaggi per sopravvivere alle crisi economiche. Di conseguenza, gli ETF basati su stock di grandi capsule generalmente sovraperformano fondi basati su società più piccole durante i mercati dei mercati, quando i principali indici sono in declino del 20% o più, a causa di condizioni economiche deboli.

I fondi ETF basati su stock di grande capta sono popolari durante i mercati del toro quando i principali indici stanno facendo significativi progressi a lungo termine a causa del miglioramento delle condizioni economiche. Sebbene le aziende di grandi capi sfruttino gran parte del loro potenziale di crescita nel processo di raggiungimento dello status di grande cappio, queste società hanno solitamente soldi extra per tornare agli azionisti come dividendi perché l'investimento in espansione diventa una priorità inferiore.

La performance dell'ETF nel corso dei mercati dei Bull e dei Bear

Analizzando le prestazioni dei ETF di grandi capsule nei mercati del bestiame e del bestiame, è utile confrontare il calo di ciascun ETF al declino del S & 500 durante il mercato degli orsi derivante dalla crisi immobiliare, dalla crisi finanziaria e dalla grande recessione. Dal 29 agosto 2008 al 9 marzo 2009 il S & P 500 è diminuito del 47,26%. Le performance delle ETF di crescita durante un mercato del toro sono evidenti analizzando l'avanzata di ciascun ETF attraverso il rimbalzo del mercato azionario post-recessione. Durante il periodo dal 9 marzo 2009 al 21 maggio 2015, la S & P 500 ha fatto un anticipo del 214% del 96%.

PowerShares QQQ ETF

Il PowerShares QQQ ETF (NASDAQ: QQQ

QQQPwrsh QQQ SerI153. 42 + 0. 10% Creato con Highstock 4. 2. 6 ) traccia le prestazioni dell'Indice NASDAQ-100. Questo indice comprende 100 delle più grandi società nazionali e internazionali non finanziarie quotate sul NASDAQ sulla base della capitalizzazione di mercato. Il settore dell'informatica rappresenta 56. 37% del peso del portafoglio del fondo. Questo ETF ha 106 titoli e un patrimonio complessivo di quasi 40 miliardi di dollari, rendendolo il più grande dei fondi ETF di grandi dimensioni. Ha un rapporto di spesa dello 0. 2%. QQQ ha sperimentato una straordinaria acquisizione di upmarket negli anni successivi al 2008.Nel corso del 29 agosto 2008, fino al 9 marzo 2009, questo ETF è diminuito solo del 44,18% rispetto al calo del 47,2% del S & P 500. Durante il periodo dal 9 marzo 2009 al 21 maggio , 2015, è salito 329. 6% mentre il S & P 500 ha fatto un meno spettacolare 214. 96% di anticipo.

iShares Russell 1000 Crescita ETF

Con un patrimonio netto di quasi $ 29. 87 miliardi di dollari, l'ETF di iShares Russell 1000 Growth (NYSEARCA: IWF

IWFiSh Rus 1000 Gr130. 84 + 0. 09% Creato con Highstock 4. 2. 6 ) è il secondo più grande cappellino crescita ETF. Il suo portafoglio è costituito da 637 aziende. Segue le prestazioni del Russell 1000 Growth Index di stock di grande cap. Le partecipazioni del portafoglio del fondo sono costituite da 637 azioni. Il settore delle tecnologie dell'informazione rappresenta l'allocazione più significativa del portafoglio al 28,23% del peso del fondo. Il settore discrezionale dei consumatori comprende il 21,14% del patrimonio del portafoglio. Questo ETF ha un rapporto di spesa dello 0. 2%. Il 44. 18% di declino da parte di IWF corrisponde esattamente al 44. 18% di ritiri da QQQ durante il 29 agosto 2008, al 9 marzo 2009, mercato del mercato. Tuttavia, il 234. 17% di avanzamento da IWF dal 9 marzo 2009 al 21 maggio 2015 è stato solo un modesto miglioramento rispetto al 214% anticipato dal S & P 500.

Due ETF da Vanguard

Vanguard offre una crescita a capitale grande ETF e una crescita di mega-cap ETF. La crescita dell'avanguardia ETF (NYSEARCA: VUG

VUGVanguard Growth137. 57 + 0. 28% creata con Highstock 4. 2. 6 ) tiene traccia dell'andamento dell'indice CRSP US Large Cap Growth Index e dell'avanguardia Mega Cap Growth ETF (NYSEARCA: MGK MGKVang MgCpGr108. 81 + 0. 32% Creato con Highstock 4. 2. 6 ) tiene traccia delle prestazioni del CRSP US Mega Cap Growth Index. VUG ha un totale di 20 dollari. 79 miliardi e MGK ha $ 2. 1 miliardo di beni. Ogni ETF ha un basso rapporto di spesa di 0,9%. Il confronto tra le prestazioni di questi due ETF Vanguard durante i mercati del toro e del bestiame dimostra come aumentare la capitalizzazione di mercato riduca la volatilità. Sia la volatilità positiva che negativa diminuiscono con un aumento del capitale di mercato. Durante il 29 agosto 2008, fino al 9 marzo 2009, il VUG è diminuito del 44,88% rispetto al 47,26% del S & P 500. MGK ha dimostrato una riduzione dell'esposizione downmarket, ritirandosi solo 43,58% in quel periodo periodo. Questo è stato il declino meno significativo dei quattro ETF.

La cattura ottimale da parte di MGK è stata ridotta anche alla mossa meno significativa di uno di questi quattro ETF. Durante il periodo dal 9 marzo 2009 al 21 maggio 2015, MGK ha fatto un aumento del 229. 48% rispetto al 214% del S & P 500 del 96%. Il VUG è salito di 239,55% in quel periodo.