Non è difficile trovare opinioni appassionate sulle rendite. Alcuni consulenti finanziari sostengono che le loro tasse elevate e rendimenti lievi fanno di loro qualcosa da evitare, mentre altri sostengono che il flusso di reddito garantito che offrono è essenziale per una buona pianificazione pensionistica. Ma supponiamo che, dopo un'attenta revisione, hai deciso che una rendita è giusta per te. Se si acquista ora o attende un aumento dei tassi di interesse?

Tutto nella Timing

In primo luogo, dipende dal tipo di rendita che stai considerando: variabile o fissa. Ci sono anche molti piloti opzionali.

Se stai acquistando una rendita variabile, probabilmente non devi preoccuparti delle fluttuazioni dei tassi. Come le tue carte di credito, i tassi dei diversi comparti nell'ambito della rendita (che stanno generando il reddito) rispondono alle variazioni del tasso di interesse primario e / o di altri benchmark di mercato. Indipendentemente da quando si acquista o per quanto tempo si tiene l'annuità, avrai sempre un tasso che tiene conto dei tassi di mercato in una certa misura. (Per un pennello, vedere Nozioni di base annuale variabili )

Alcune rendite offrono un bonus premio iniziale. Pensate a questo come un bonus di firma: la compagnia assicurativa ti dà una percentuale in più, di solito dal 3% al 5%, del tuo buy-in all'inizio del contratto. Quindi, se hai investito $ 20.000 in una rendita, avrebbero aggiunto $ 600 a $ 1, 000 a quella somma. Questo bonus può essere legato ai tassi di interesse (la percentuale del bonus aumenta spesso con l'aumento dei tassi di interesse in generale), ma non è niente a che fare con un acquisto. Inoltre, il bonus spesso estende il periodo di resa della rendita, in modo che potrebbe non essere un grande affare come all'inizio.

Che cosa circa le rendite fisse? Se si dispone di un'ipoteca a casa a tasso fisso, si capisce come funziona: Una volta che si acquista l'annuità, il tasso di interesse (e il reddito che genera) è bloccato, non importa come i mercati successivamente eseguire. All'inizio del 2016 i tassi di interesse restano straordinariamente bassi; molti prevedono che hanno poco direzione per andare ma in su e che la US Federal Reserve continuerà a prenderle nel corso del prossimo anno o giù di lì. Per questo motivo, ora non è il momento migliore per acquistare una rendita fissa. (A meno che naturalmente non si pensi che ci troviamo in un territorio negativo di tasso di interesse e si preoccupa che tassi di interesse possono andare negativo e che un aumento potrebbe richiedere un'attesa ancora più lunga.)

Annuity Laddering

In nel frattempo, se si desidera la sicurezza di un flusso di reddito ineguagliato, si potrebbe considerare una strategia nota come laddering. Spesso eseguiti con strumenti a reddito fisso, come le obbligazioni, significa acquistare prodotti con scadenze diversi da un certo numero di anni. Ad esempio, puoi dividere l'indennità di capitale iniziale tra le obbligazioni con scadenze di cinque, sette, dieci e dodici anni da adesso.Poi, quando si matura, lo metti in cassa e la reinvestiti - metti in cima alla scala, per così dire. Questa strategia significa che alcuni dei tuoi fondi d'investimento si bloccano sempre in frequenze prevalenti a intervalli periodici. (Per ulteriori informazioni, vedere Ladder Bond: una cattiva idea per i pensionati? )

È possibile applicare una strategia laddering anche alle rendite. Non devi essere un timer di mercato e non devi aspettare che i tassi di interesse diventino più favorevoli. Ora puoi iniziare ad investire. Alcuni vettori offrono annuità che maturano in appena tre anni e pagano un bonus garantito all'inizio.

La linea inferiore

Nel complesso, un clima a basso tasso di interesse non è il migliore per le rendite, in particolare la varietà fissa. Se si può aspettare qualche anno, i tassi di interesse saranno abbastanza probabili sono aumentati. Ma bisogna fatturare il reddito perso (dalla rendita non acquistata) mentre stai aspettando contro il pagamento aumentato che riceverai quando acquisti ad un tasso più alto in seguito. Esegui i numeri e scopri quanto tempo ti porterà a recuperare da quei pagamenti persi. Se il punto di rottura non è troppo lungo la strada dopo l'iscrizione, potrebbe avere un senso. Basta tenere a mente: la storia finanziaria mostra che i timer di mercato spesso non ottengono il salario che speravano.

Vedi anche Dovreste aspettare che le tariffe aumentino prima di acquistare un'annualità?