Con l'introduzione del portafoglio nel pubblico principale, le coppie di valute yen sono diventate la coppia du jour speculator. La valuta attraversa come la sterlina britannica / yen giapponese e il dollaro neozelandese / yen giapponese sono stati in grado di ridurre il piccolo intraday - o anche più a lungo termine - utili per il commerciante di valuta in quanto la speculazione continua a sostenere il tono di offerta. Ma come si può entrare in un mercato già apparentemente surriscaldato? Anche se un commerciante potrebbe, quale sarebbe un buon prezzo, e non tutto ciò che sale va giù? La risposta è più facile e più semplice di quanto la maggior parte crede. In questo articolo vi mostriamo come utilizzare i trasporti per trarre vantaggio da un slancio enorme del mercato. (Per scoprire quale tipo di fondo internazionale potrebbe soddisfare le tue esigenze, vedere Ampliare le frontiere del tuo portafoglio . )

TUTORIAL: Valute Forex

Tutto sul Carry Trade

In primo luogo, esaminiamo il portafoglio. In breve, il portafoglio è utilizzato quando un investitore o uno speculatore sta tentando di catturare l'apprezzamento dei prezzi o il deprezzamento in una valuta, pur beneficiando anche del differenziale di interesse. Utilizzando questa strategia, un commerciante sta vendendo essenzialmente una valuta che offre un tasso di interesse relativamente basso mentre acquista una moneta che offre un tasso di interesse più elevato. In questo modo, il commerciante è in grado di trarre vantaggio dal differenziale dei tassi di interesse.

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Ad esempio, prendendo ora una delle coppie preferite sul mercato, esaminiamo la coppia di valute NZD / JPY. In questo caso, un commerciante portante prenderà in prestito lo yen giapponese e poi convertirà in dollari della Nuova Zelanda. Dopo la conversione, lo speculatore avrebbe poi acquistato un legame Kiwi per l'importo corrispondente, guadagnando l'8%. Pertanto, l'investitore effettua un rendimento del 7,5% sull'interesse solo dopo aver preso in considerazione lo 0,5% che viene pagato sui fondi dello yen.

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Ora sul lato guadagni del trading, l'investitore spera anche che il prezzo apprezzerà per fare ulteriori guadagni sulla transazione. In questo caso, chiunque abbia investito nel commercio NZD / JPY abbia potuto raccogliere numerosi vantaggi. Per il 2007 non solo sono stati commercianti in grado di beneficiare di un rendimento del 7,5%, ma beneficiano anche di una valuta che è stata apprezzata per il 20,6% a partire dall'inizio dell'anno - un lontano dal legame ordinario U. S. Treasury.

Flags and Pennants: Facile e semplice Con la moneta che aumenta il modo in cui ha, come può un trader davvero catturare profitti di mercato? (Per ulteriori informazioni su questa strategia, vedere Currency Carry Trades Deliver

.) nel mercato del toro? Una tale formazione che si è rivelata una grande impostazione può essere quella troppo familiare: bandiere e formazioni di pennant. Questo è stato particolarmente utile per le transazioni valutarie di trasporto come GBP / JPY e NZD / JPY. Entrambe le formazioni sono utilizzate in capacità simili; sono grandi strumenti a breve termine che possono essere applicati per catturare nient'altro che continuazioni nel mercato dei cambi.Sono entrambe più applicabili quando il mercato, soprattutto nel caso delle valute commerciali, è stato negoziato sempre più in ogni sessione.
. Per avere un migliore senso di come funziona, esaminiamo rapidamente le differenze tra una bandiera e un segnalino: A (per maggiori informazioni, leggere

Analizzare modelli di grafico: Bandiere e Pennants < la formazione di bandiera

• è un modello di grafico che è indicativo del consolidamento a seguito di un aumento dei prezzi. Il nome viene attribuito al fatto che assomiglia a una bandiera effettiva con un corpo in discesa (a causa del consolidamento dei prezzi) e un post visivo. Gli obiettivi sono anche molto affidabili nelle formazioni di bandiera. I commercianti che utilizzano questo modello tecnico faranno riferimento alla distanza dal fondo del post (livello di supporto significativo) alla parte superiore. Successivamente, quando il prezzo interrompe la linea di tendenza superiore della bandiera, la distanza del post più spesso non sarà equivalente al livello successivo di resistenza. La formazione di un pennant
  

• è simile alla formazione della bandiera - differisce solo in forma di consolidamento. Invece di un corpo di consolidamento che si muove nella direzione opposta del post (come nel caso di una bandiera), il corpo del pennant è semplicemente un triangolo simmetrico. Sebbene i pennani siano noti per scendere verso il basso anche la formazione dei libri di testo è stata notata come un triangolo simmetrico, quindi il nome. (Per imparare a leggere queste forme di modelli commerciali orizzontali, vedere Triangoli: uno studio corto nei modelli di continuazione . ) Impostazione commerciale

Guardiamo un vero e proprio esempio utilizzando la sterlina britannica / U. S. dollar nel luglio 2007. Qui, un grafico a 60 minuti di breve termine offre una grande opportunità nella GBP / USD nella figura 1. Dopo aver convinto la resistenza alla verticale 2. 0200 trendline, la valuta sottostante procede al top out a 2. 0361 e si consolida. Formando un modello tecnico di bandiera, si nota che il post è 160 pips di lunghezza e lo applica quando la valuta scoppia attraverso la linea di tendenza superiore a 2. 0330. Come si può vedere, la stima anello vero come la sterlina di sterline guadagna contro il dollaro USA molto al di sopra degli obiettivi del mercato e supera il 2. 0544 prima di consolidarsi nuovamente.
Fonte: FX Trek Intellicharts

Figura 1: Una perfetta formazione di bandiera nella GBP / USD

Bandiera e Pennants in Carry Candidates

Strutture simili sono visibili nelle coppie di valuta cross, opportunità nel mercato valutario, con o senza esposizione al dollaro. (Per maggiori informazioni su queste coppie,
Fai la cambio di valuta al tuo capo .) Prendiamo un altro favorito sul mercato, la sterlina britannica / yen giapponese, guarda come questo metodo può essere applicato al grafico. Nel grafico a 60 minuti a breve della Figura 2, nella coppia GBP / JPY viene generata una formazione tipicamente lunga. Per stabilire inizialmente la formazione, si raccomanda che il charters traccia la linea di tendenza superiore. Questa regola è un must come un disegno iniziale della linea di tendenza inferiore può portare a diverse interpretazioni.Una volta disegnata la linea di tendenza iniziale che scende verso il basso, il fondo è un semplice duplicato. Qui, il commerciante assicurerà di notare un tocco da parte degli organi di sessione piuttosto che i wicks nella verifica della formazione come vero. Ciò significa isolare solo un'azione effettiva dei prezzi e non volatilità o "rumore" comuni che possono verificarsi a breve termine.

Nella figura 2, la linea di tendenza inferiore è stata spinta leggermente più alta per incorporare gli organi piuttosto che i wicks. Successivamente, misuriamo il post. In questo caso, facendo riferimento ad un importante livello di supporto a 245. 69, calcoliamo il differenziale con la cima del movimento a 248. 93. Di conseguenza, la distanza tra i due prezzi è di 324 pips. Teoricamente, questo metterà il nostro obiettivo finale a 251. 74 su una rottura della linea di tendenza a 248. 50.

Fonte: FX Trek Intellicharts

Figura 2: Una formazione estesa della bandiera offre molta opportunità.

Regole di negoziazione

Quando inserisci la voce, assicurati sempre due cose:
Il commercio è sul lato del carry

• . Ciò significa che lo speculatore sta sempre acquistando la moneta più elevata dei tassi di interesse. In questo caso, il commercio sta andando lunga sterlina e guadagnando 5. 25%. Posizionare sempre la voce di acquisto dopo la chiusura della candela.
  

• L'applicazione di un ordine di acquisto dopo la rottura della linea di tendenza superiore assicura che la linea di tendenza sia stata interrotta. Posizionare la voce prima della chiusura sopra la linea di tendenza può sottoporre l'ordine di essere colpito sul possibile rumore di mercato sopra la barriera di resistenza. Ciò può lasciare il commerciante in una posizione sfavorevole in quanto il consolidamento continua. Tenendo conto di entrambe le regole, mettiamo la voce in chiusura o leggermente al di sotto, a 248. 77. I portatori di rischio presumerebbero probabilmente il trasporto fino a quando la mossa totale è stata completata. Tuttavia, una strategia più conservativa e quella che funziona più spesso di quanto non implica l'inserimento di un obiettivo iniziale al punto intermedio. Tenendo conto della rottura a 248. 50 e metà della previsione completa di 324 pips, i bersagli iniziali dovrebbero essere impostati a 250. 12 con i corrispondenti stop cinque pips inferiori alla sessione bassa.

Step-by-Step

Diamo ora un'occhiata ad un processo passo passo che consentirà agli operatori di entrare nel momento del commercio portare sul mercato. La figura 3 mostra una grande opportunità nella coppia di cross NZD / JPY. A seguito della completa crisi che si è verificata il 9 luglio - 11 luglio 2007, gli scaglisti possono essere visti come scontri visivi, poiché gli offerenti prendono la valuta più alta nelle prossime 48 ore, creando una cima temporanea al punto A.
Fonte: FX

Adesso abbiamo impostato la fase (Figura 4):

Dopo il consolidamento, disegnare la linea di tendenza superiore

, completando la formazione con la tendenza di fondo duplicata che dà alla chartista i confini della bandiera.

1. Su un segno di una rottura della linea di tendenza, misurare la distanza dal basso all'indietro. In questo caso, il supporto inferiore del post è 93. 81 con la cima a 95. 74. Questo dà al trader un potenziale per 193 pips sul commercio dopo una pausa della linea di tendenza superiore.
   
2. Una volta che c'è una rottura confermata della linea di tendenza, posiziona la voce che è alla sessione vicina o inferiore della candela finita. In questo caso, la rottura si verifica approssimativamente a 95. 40 con l'inserimento posto alla chiusura di quella sessione di 95. 46 (Punto C). Successivamente, una corrispondente fermata viene posta cinque punti inferiori alla sessione bassa di 95. 37. In ultima analisi, la posizione è ben al di sotto dei parametri di rischio normali poiché rischia di 14 pip per fare 193 pips.
3. Impostazione degli obiettivi iniziali e completi. Con la mossa totale stimata a 193 pips, otterremo una distanza parziale di 96 pips (193 pips / 2). Di conseguenza, l'obiettivo iniziale è impostato per 96. 42 (Punto B).
   
4. Impostazione di arresti contingenti . Una volta raggiunto l'obiettivo iniziale, la posizione complessiva dovrebbe essere ridotta a metà, mentre il resto è protetto da un intervallo di stop trailing al prezzo d'ingresso (o break-even). Ciò consentirà ulteriori guadagni pur proteggendo da movimenti negativi contro qualsiasi cosa sia rimasta. Le strategie a più lungo termine si tengono al prezzo di entrata come ultima tappa, promuovendo un peggior scenario di break-even.
   
5. Per inciso, l'obiettivo iniziale è raggiunto proprio prima di una leggera retrazione nella valuta NZD / JPY nell'esempio. Successivamente, la posizione rimane sul bersaglio per ulteriori guadagni in quanto continua a scambiarsi al di sopra del prezzo di entrata. Fonte: FX Trek Intellicharts

Figura 4: Strutture commerciali nel NZD / JPY

Conclusione

Le bandierine e gli striscioni possono supportare con precisione la commercializzazione redditizia nei mercati valutari, aiutando a catturare uno slancio enorme del mercato. Inoltre, applicando rigide regole di gestione del denaro e utilizzando un occhio addestrato e disciplinato, un operatore può aumentare i rendimenti, aiutando il portafoglio globale a capitalizzare il rendimento offerto attraverso il differenziale di tasso di interesse. In definitiva, attaccandosi a questi due principi di prezzo di mercato e di rendimento, gli investitori di valuta estera non possono sbagliare essere lungamente a portare.